Đô la Úc lập mức cao mới trong ba tháng giữa triển vọng RBA diều hâu
- Đô la Úc tăng lên gần 0,7217 so với đô la Mỹ trong bối cảnh kỳ vọng RBA tăng lãi suất.
- Nhà đầu tư đang háo hức chờ đợi những bình luận của Phó Thống đốc RBA Hauser trong một cuộc phỏng vấn với ABC vào thứ Ba.
- Dữ liệu NFP mạnh của Mỹ không thể mang lại lực mua đáng kể cho đô la Mỹ.
Đô la Úc (AUD) giao dịch cao hơn 0,13% quanh mức 0,7217 so với đô la Mỹ (USD) trong phiên giao dịch châu Âu vào thứ Hai, mức cao nhất trong hơn ba tháng.
Đồng tiền Úc nhìn chung vượt trội khi các chuyên gia thị trường dường như tin tưởng rằng Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) sẽ tăng lãi suất tại cuộc họp chính sách vào cuối tháng này, sau khi công bố dữ liệu Tổng sản phẩm quốc nội (GDP) quý 2 của Úc mạnh hơn dự báo được công bố vào tuần trước.
Sức bền của đồng Aussie giữ RBA đi đúng hướng
Các nhà phân tích tại Rabobank nhận thấy nền kinh tế Úc vẫn duy trì sức bền đáng kể, lưu ý rằng "GDP quý 2 của Úc tốt hơn kỳ vọng ở mức 0,4% theo quý và 2,1% theo năm." Theo quan điểm của họ, số liệu mạnh hơn dự kiến này "có khả năng gần như chắc chắn sẽ khiến RBA tăng lãi suất trong tháng này."
Trong khi đó, nhà đầu tư chuyển sự chú ý sang những bình luận của Phó Thống đốc RBA Andrew Hauser trong một cuộc phỏng vấn với ABC vào tối thứ Ba.
Các chiến lược gia tại Commonwealth Bank of Australia cho biết đồng Aussie có thể duy trì gần mức 72 cent trong phần lớn tuần này, đặc biệt nếu Hunter phát tín hiệu diều hâu, Reuters đưa tin.
Về phía đô la Mỹ, đồng tiền này chật vật thu hút lực mua đáng kể bất chấp dữ liệu Bảng lương phi nông nghiệp (NFP) tháng 8 của Mỹ mạnh hơn dự kiến và thúc đẩy kỳ vọng diều hâu đối với Cục Dự trữ Liên bang (Fed).
Xác suất Fed tăng lãi suất tăng khi dữ liệu việc làm mạnh của Mỹ khiến sự chú ý quay trở lại lạm phát
Các nhà phân tích tại Commerzbank lưu ý rằng "chủ đề chính vào thứ Sáu tuần trước là báo cáo việc làm của Mỹ mạnh hơn dự kiến, qua đó làm sống lại kỳ vọng về một đợt tăng lãi suất của Fed vào tháng 9." Họ nhấn mạnh rằng "hợp đồng tương lai lãi suất quỹ Fed đã nâng xác suất tăng 25 điểm cơ bản vào ngày 16 tháng 9 lên 62% so với 51% trước báo cáo việc làm và sau những bình luận ôn hòa hơn của Thống đốc Fed Christopher Waller." Theo quan điểm của Commerzbank, "báo cáo việc làm mạnh hơn làm dịu bớt lo ngại về sự suy yếu của thị trường lao động, khiến các báo cáo PPI và CPI trong tuần này trở thành những dữ liệu đầu vào quan trọng còn lại trước cuộc họp FOMC tháng 9."
Phân tích kỹ thuật AUD/USD
Trên biểu đồ hàng ngày, AUD/USD giao dịch ở mức 0,7217. Cặp tiền tệ này duy trì xu hướng nghiêng về tăng giá trong ngắn hạn khi mở rộng đà tăng lên khá xa phía trên đường trung bình động giản đơn (SMA) 100 ngày tại 0,7079, cho thấy người mua vẫn đang kiểm soát trong khi bối cảnh xu hướng trung hạn vẫn hỗ trợ. Chỉ báo sức mạnh tương đối (RSI) quanh mức 68 dao động ngay dưới vùng quá mua, gợi ý rằng đà tăng giá đang mạnh nhưng có thể đang tiến gần đến giai đoạn tích luỹ nếu không xuất hiện các mức đỉnh mới.
Ở chiều giảm, mức hỗ trợ ban đầu được nhìn thấy tại SMA 100 ngày gần 0,7079, nơi một đợt thoái lui sâu hơn được kỳ vọng sẽ thu hút lực mua khi giá giảm nếu mức này được giữ vững trên cơ sở đóng cửa. Một cú phá vỡ bền vững xuống dưới đường trung bình động này sẽ làm suy yếu thiết lập tích cực và mở đường cho một giai đoạn điều chỉnh rộng hơn, trong khi việc giữ trên mức này sẽ duy trì sự tập trung vào các mức cao hơn, ngay cả khi mức kháng cự trước mắt phải được suy ra từ các đỉnh dao động trước đó vượt trên mức đóng cửa gần nhất. Nhìn lên phía trên, cặp tiền tệ này có thể mở rộng đà tăng hướng tới mức đỉnh bốn năm tại 0,7275.
(Phân tích kỹ thuật của bài viết này được viết với sự hỗ trợ của một công cụ AI. Tìm hiểu thêm.)
Câu hỏi thường gặp về RBA
Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) thiết lập lãi suất và quản lý chính sách tiền tệ cho Úc. Các quyết định được đưa ra bởi hội đồng thống đốc tại 11 cuộc họp một năm và các cuộc họp khẩn cấp theo yêu cầu. Nhiệm vụ chính của RBA là duy trì sự ổn định giá cả, nghĩa là tỷ lệ lạm phát ở mức 2-3%, nhưng cũng "...góp phần vào sự ổn định của đồng tiền, việc làm đầy đủ và sự thịnh vượng kinh tế và phúc lợi của người dân Úc". Công cụ chính để đạt được điều này là tăng hoặc giảm lãi suất. Lãi suất tương đối cao sẽ củng cố đồng Đô la Úc (AUD) và ngược lại. Các công cụ khác của RBA bao gồm nới lỏng định lượng và thắt chặt.
Trong khi lạm phát luôn được coi là yếu tố tiêu cực đối với tiền tệ vì nó làm giảm giá trị của tiền nói chung, thì thực tế lại ngược lại trong thời hiện đại với việc nới lỏng kiểm soát vốn xuyên biên giới. Lạm phát cao hơn một chút hiện có xu hướng khiến các ngân hàng trung ương tăng lãi suất, điều này lại có tác dụng thu hút thêm dòng vốn từ các nhà đầu tư toàn cầu đang tìm kiếm một nơi sinh lợi để giữ tiền của họ. Điều này làm tăng nhu cầu đối với đồng tiền địa phương, trong trường hợp của Úc là Đô la Úc.
Dữ liệu kinh tế vĩ mô đánh giá sức khỏe của một nền kinh tế và có thể tác động đến giá trị đồng tiền của nền kinh tế đó. Các nhà đầu tư thích đầu tư vốn của họ vào các nền kinh tế an toàn và đang phát triển hơn là bấp bênh và suy thoái. Dòng vốn chảy vào lớn hơn làm tăng tổng cầu và giá trị của đồng nội tệ. Các chỉ số kinh điển, chẳng hạn như GDP, Chỉ số người quản trị mua hàng (PMI) ngành sản xuất và dịch vụ, việc làm và khảo sát tâm lý người tiêu dùng có thể ảnh hưởng đến AUD. Một nền kinh tế mạnh có thể khuyến khích Ngân hàng Dự trữ Úc tăng lãi suất, đồng thời hỗ trợ AUD.
Nới lỏng định lượng (QE) là một công cụ được sử dụng trong những tình huống cực đoan khi việc hạ lãi suất không đủ để khôi phục dòng tín dụng trong nền kinh tế. QE là quá trình Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) in Đô la Úc (AUD) nhằm mục đích mua tài sản – thường là trái phiếu chính phủ hoặc trái phiếu doanh nghiệp – từ các tổ chức tài chính, qua đó cung cấp cho họ thanh khoản rất cần thiết. QE thường dẫn đến đồng AUD yếu hơn.
Thắt chặt định lượng (QT) là ngược lại với QE. Nó được thực hiện sau QE khi nền kinh tế đang phục hồi và lạm phát bắt đầu tăng. Trong khi ở QE, Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) mua trái phiếu chính phủ và trái phiếu doanh nghiệp từ các tổ chức tài chính để cung cấp cho họ thanh khoản, thì ở QT, RBA ngừng mua thêm tài sản và ngừng tái đầu tư số tiền gốc đáo hạn vào các trái phiếu mà họ đang nắm giữ. Điều này sẽ tích cực (hoặc tăng giá) cho Đô la Úc.
Bài viết đề xuất
