Vàng giành lại mức 4.000$ khi Dầu thô hạ nhiệt, quyết định của Fed thử thách đà phục hồi
- Vàng tăng 0.6% lên 4.020$ sau khi phục hồi từ 3.978$.
- Giá dầu và lợi suất trái phiếu kho bạc giảm mang lại sự hỗ trợ cho vàng thỏi.
- Xác suất Fed tăng lãi suất vào tháng 12 đạt 83% trước phát biểu của Warsh.
Giá vàng phục hồi, tăng 0,6% sau khi kết thúc tuần trước dưới mốc 4.000$ khi suy đoán về việc hạ nhiệt trong xung đột Mỹ-Iran đã kéo giá năng lượng giảm trước cuộc họp chính sách tiền tệ của Cục Dự trữ Liên bang (Fed) trong tuần này. XAU/USD giao dịch ở mức 4.020$ sau khi bật lên từ mức đáy trong ngày 3.978$.
XAU/USD phục hồi khi lợi suất trái phiếu kho bạc hạ nhiệt và ngoại giao Trung Đông hỗ trợ vàng thỏi
Địa chính trị tiếp tục chi phối diễn biến giá, đặc biệt là giá dầu, vốn cho thấy mối tương quan dương nhẹ với đồng bạc xanh. Iran, Thổ Nhĩ Kỳ, Pakistan và Saudi Arabia – các thành viên của Hiệp ước Mecca – đã đồng ý tiếp tục đàm phán. Trong khi đó, suy đoán về một cuộc tấn công phối hợp của Mỹ-Israel nhằm vào Tehran đang lơ lửng khi các quan chức Iran loại trừ các cuộc đàm phán hạt nhân khỏi cuộc gặp lại của Hiệp ước Mecca.
West Texas Intermediate (WTI), chuẩn dầu của Mỹ, giảm 0,5% xuống 102,90$, qua đó mở ra cơ hội cho vàng thỏi phục hồi khi lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ giảm nhẹ.
Lợi suất trái phiếu T-note kỳ hạn 10 năm của Mỹ, vốn có tương quan nghịch với giá vàng, giảm 2 điểm cơ bản xuống 4,978%, khi các nhà đầu tư loại bỏ khả năng Fed tăng lãi suất vào thứ Tư tuần này.
Tại thời điểm viết bài, thị trường tiền tệ đã định giá 83% khả năng Fed sẽ tăng lãi suất tại cuộc họp tháng 12. Tuy nhiên, các nhà đầu tư đang chờ cuộc họp báo của Chủ tịch Fed Kevin Warsh, trong đó ông có thể phát tín hiệu về động thái tiếp theo của ngân hàng trung ương, dù ông không đưa ra định hướng.
Các nhà giao dịch nên lưu ý rằng mặc dù vàng là công cụ phòng hộ lạm phát, nhưng nó không hoạt động tốt trong môi trường lãi suất cao. Nếu phát biểu của Warsh mang lập trường diều hâu, XAU/USD có thể chịu áp lực giảm thêm, và khả năng giảm xuống dưới 4.000$ đang hiện hữu.
Bên cạnh đó, các nhà giao dịch đang theo dõi việc công bố dữ liệu Chi tiêu Tiêu dùng Cá nhân (PCE) của Mỹ — thước đo lạm phát ưa thích của Fed — để có thêm manh mối về triển vọng lãi suất. Ngoài ra, các nhà đầu tư cũng đang chuẩn bị cho cuộc bầu cử giữa kỳ của Mỹ vào ngày 3 tháng 11.
Phân tích kỹ thuật XAU/USD: Người mua vàng xuất hiện dưới 4.000$; mục tiêu tiếp theo là 4.050$
Sau khi lao xuống mức đáy hai tháng là 3.975$, vàng đang đảo chiều và sắp hình thành mô hình nến ‘nhấn chìm tăng giá’, cho thấy khả năng tăng thêm. Mặc dù động thái này được hỗ trợ bởi động lượng, với Chỉ báo sức mạnh tương đối (RSI) đang đi lên, RSI 14 ngày vẫn giảm giá và có thể kìm hãm đà tăng.
Mức kháng cự đầu tiên của XAU/USD là 4.100$. Việc vượt qua mức này sẽ làm lộ ra mốc tâm lý 4.150$ trước mốc 4.200$. Nếu vượt qua, điểm dừng tiếp theo là đường trung bình động giản đơn (SMA) 100 ngày tại 4.221$, và đường SMA 50 ngày tại 4.294$.
Để tiếp tục giảm giá, mức hỗ trợ đầu tiên của XAU/USD là 4.000$, tiếp theo là mức đáy 23 ngày của tháng 10 tại 3.975$, với các mức hỗ trợ quan trọng tiếp theo được nhìn thấy tại mức đáy ngày 17 tháng 7 ở 3.959$ và mức đáy từ đầu năm đến nay (YTD) tại 3.941$.
Câu hỏi thường gặp về Vàng
Vàng đóng vai trò quan trọng trong lịch sử loài người vì nó được sử dụng rộng rãi như một phương tiện lưu trữ giá trị và phương tiện trao đổi. Hiện nay, ngoài độ sáng bóng và công dụng làm đồ trang sức, kim loại quý này được coi rộng rãi là một tài sản trú ẩn an toàn, nghĩa là nó được coi là một khoản đầu tư tốt trong thời kỳ hỗn loạn. Vàng cũng được coi rộng rãi là một biện pháp phòng ngừa lạm phát và chống lại sự mất giá của tiền tệ vì nó không phụ thuộc vào bất kỳ đơn vị phát hành hoặc chính phủ cụ thể nào.
Ngân hàng trung ương là những người nắm giữ Vàng lớn nhất. Với mục tiêu hỗ trợ đồng tiền của mình trong thời kỳ hỗn loạn, các ngân hàng trung ương có xu hướng đa dạng hóa dự trữ của mình và mua Vàng để cải thiện sức mạnh được nhận thức của nền kinh tế và đồng tiền. Dự trữ Vàng cao có thể là nguồn tin cậy cho khả năng thanh toán của một quốc gia. Theo dữ liệu từ Hội đồng Vàng Thế giới, các ngân hàng trung ương đã bổ sung 1.136 tấn Vàng trị giá khoảng 70 tỷ đô la vào dự trữ của mình vào năm 2022. Đây là mức mua hàng năm cao nhất kể từ khi bắt đầu ghi chép. Các ngân hàng trung ương từ các nền kinh tế mới nổi như Trung Quốc, Ấn Độ và Thổ Nhĩ Kỳ đang nhanh chóng tăng dự trữ Vàng của mình.
Vàng có mối tương quan nghịch đảo với Đô la Mỹ và Kho bạc Hoa Kỳ, cả hai đều là tài sản dự trữ và trú ẩn an toàn chính. Khi Đô la mất giá, Vàng có xu hướng tăng, cho phép các nhà đầu tư và ngân hàng trung ương đa dạng hóa tài sản của họ trong thời kỳ hỗn loạn. Vàng cũng có mối tương quan nghịch đảo với tài sản rủi ro. Một đợt tăng giá trên thị trường chứng khoán có xu hướng làm suy yếu giá Vàng, trong khi bán tháo trên các thị trường rủi ro hơn có xu hướng ủng hộ kim loại quý.
Giá có thể biến động do nhiều yếu tố khác nhau. Bất ổn địa chính trị hoặc lo ngại về suy thoái kinh tế sâu có thể nhanh chóng khiến giá Vàng tăng cao do tình trạng trú ẩn an toàn của nó. Là một tài sản không có lợi suất, Vàng có xu hướng tăng khi lãi suất thấp hơn, trong khi chi phí tiền tệ cao hơn thường gây áp lực lên kim loại màu vàng. Tuy nhiên, hầu hết các động thái đều phụ thuộc vào cách Đồng đô la Mỹ (USD) hoạt động vì tài sản được định giá bằng đô la (XAU/USD). Đồng đô la mạnh có xu hướng giữ giá Vàng được kiểm soát, trong khi đồng đô la yếu hơn có khả năng đẩy giá Vàng lên.
Bài viết đề xuất
