Tại sao giá SIREN có thể giảm 60% nhưng vẫn đạt đỉnh mới

Giá Siren (SIREN) hiện đang giao dịch quanh mức 1.95 USD sau khi tăng hơn 600% trong 30 ngày qua, nhưng hiện tượng phân kỳ giảm giá đang hình thành trên biểu đồ 4 giờ báo hiệu nguy cơ điều chỉnh ngắn hạn.

Token này đã giảm mạnh 83%, từ 4.71 USD xuống 0.79 USD trong giai đoạn từ 22/03/2024 đến 24/03/2024 rồi bật tăng trở lại rất nhanh. Biến động này khiến mô hình vai đầu vai ngược xuất hiện trên khung thời gian 4 giờ, với mục tiêu tăng giá lên đến khoảng 287%. Tuy nhiên, mô hình này còn ẩn chứa nhiều yếu tố đáng chú ý khác.

Phân kỳ RSI có thể làm chậm hình thành vai phải

Biểu đồ 4 giờ của SIREN đang thể hiện mô hình vai đầu vai ngược, với vai trái hình thành quanh ngày 21/03/2024. Đỉnh đầu xuất hiện vào ngày 24/03/2024, và hiện vai phải đang được hình thành. Nếu đường giá xác nhận phá lên khỏi đường viền cổ (neckline), mục tiêu tăng giá ước tính có thể đạt 287%.

Tuy nhiên, chỉ báo Relative Strength Index (RSI) – công cụ đo lường động lượng của giá – lại đang hình thành phân kỳ giảm giá trên cùng khung thời gian. Trong giai đoạn từ 19/03/2024 đến 26/03/2024, giá Siren liên tục tạo đỉnh cao mới, trong khi RSI lại tạo đỉnh thấp hơn, với đỉnh RSI trước đó nằm ở vùng quá mua trên 70.

Hiện phân kỳ này vẫn chưa được xác nhận. Nếu cây nến 4 giờ tiếp theo đóng cửa ở mức thấp hơn so với cây nến xanh hiện tại, tín hiệu phân kỳ sẽ được xác nhận. Khi đó, nó sẽ cho thấy động lực tăng giá đang suy yếu dù giá vẫn tiếp tục tăng, khiến vai phải có thể sẽ hình thành ở khu vực thấp hơn.

Một chi tiết quan trọng ở mô hình này là cấu trúc vẫn không bị phá vỡ dù giá có điều chỉnh sâu. Đỉnh đầu hiện ở mức 0.79 USD, nên miễn là giá không rơi dưới mức này, mô hình vai đầu vai ngược vẫn giữ nguyên xu hướng tăng. Kể cả khi SIREN giảm 60% từ mức 1.95 USD hiện tại thì mô hình vẫn chưa bị phá vỡ. Điều này cho thấy mô hình có khả năng hấp thụ các biến động mạnh, phù hợp với cách SIREN biến động thời gian gần đây.

Dù vậy, rủi ro đến từ tín hiệu phân kỳ không phải là nguyên nhân duy nhất cho áp lực bán ra. Dữ liệu on-chain về các nhà đầu tư nắm giữ token SIREN còn cho thêm góc nhìn mới.

Dòng tiền thông minh rút lui khi 100 ví lớn nhất gom thêm nguồn cung

Dữ liệu từ Nansen cho thấy tâm lý các nhà đầu tư nắm giữ token SIREN đang chia làm hai thái cực trong 7 ngày qua. Các ví smart money – thường là nhà đầu tư giai đoạn đầu hoặc nhà giao dịch chuyên nghiệp – đã giảm mạnh lượng nắm giữ tới 99.74%, chỉ còn 158 token. Động thái thoát hàng gần như hoàn toàn này cho thấy nhóm nhà đầu tư nhạy cảm với rủi ro đã nhanh chóng chốt lời sau đợt tăng 600% trong tháng qua.

Trong khi đó, 100 địa chỉ ví nắm giữ lượng SIREN lớn nhất lại tăng số dư tổng cộng lên 998,52 triệu SIREN, tăng 96.79%. Điều này làm dấy lên nỗi lo về rủi ro tập trung vì chỉ một số ví lớn kiểm soát đủ lượng token để có thể tác động mạnh đến giá theo cả hai chiều mua hoặc bán.

Lượng token nạp lên sàn cũng tăng trong thời gian ngắn vừa qua và là dấu hiệu đáng lưu ý. Số dư trên sàn giao dịch đã tăng thêm 3.9% trong tuần qua, lên mức 71,26 triệu SIREN. Mức tăng khoảng 2,67 triệu token này cho thấy một số nhà đầu tư đang chuyển coin lên sàn – điều thường xảy ra trước khi họ bán ra.

Bạn muốn xem thêm các phân tích về token như thế này? Hãy đăng ký nhận bản tin Crypto mỗi ngày của Biên tập viên Harsh Notariya tại đây.

Sự kết hợp của ba yếu tố: smart money thoát hàng, nguồn cung tập trung vào ít ví lớn, và lượng token trên sàn tăng lên đang củng cố cho tín hiệu phân kỳ RSI xuất hiện. Có thể thấy áp lực bán ngắn hạn đang tăng lên dù về mặt kỹ thuật, mô hình chính vẫn duy trì tín hiệu tăng giá.

Việc vai phải hoàn thành ở mức giá hiện tại hay thấp hơn cũng còn tùy thuộc vào phản ứng từ thị trường phái sinh.

Thanh lý vị thế short và các mức giá SIREN cần theo dõi

Bản đồ vị thế thanh lý vĩnh viễn BingX SIREN/USDT cho thấy sự chênh lệch lớn trong các lệnh margin. Trong 7 ngày gần nhất, tổng giá trị lệnh short bị thanh lý lên tới 21.31 triệu USD, gấp đôi mức 10.56 triệu USD của lệnh long bị thanh lý. Điều này nghĩa là phần lớn vị thế có đòn bẩy nghiêng về hướng kỳ vọng giá giảm – phù hợp với dữ liệu giao dịch trên sàn và động thái của nhóm smart money.

Cụm lệnh short dày đặc nhất nằm quanh mức 2.29 USD, nơi có khoảng 10.35 triệu USD tiền short bị đòn bẩy tích lũy. Nếu giá đóng cửa khung 4 giờ trên 2.29 USD, điều này không chỉ vượt qua một ngưỡng kỹ thuật quan trọng mà còn có thể kích hoạt làn sóng thanh lý short hàng loạt và đẩy giá tăng nhanh.

Theo dự báo giá Siren dựa trên cấu trúc hiện tại, vùng kháng cự gần nhất là 2.29 USD. Nếu giá vượt qua khu vực này, các lệnh short sẽ bị thanh lý và mở ra cơ hội tăng lên vùng đường cổ 2.75 USD. Nếu giá bứt phá vững chắc trên 2.75 USD, mô hình vai đầu vai ngược sẽ hoàn tất và mục tiêu có thể hướng tới cao hơn mức đỉnh hiện tại là 4.71 USD.

Ở chiều giảm, vai phải có thể hình thành ở bất kỳ mức giá nào phía trên 0.79 USD (giảm gần 60%) mà không làm mất hiệu lực mô hình. Mốc hỗ trợ kỹ thuật quan trọng là khu vực 1.72 USD. Nếu giá giảm dưới mức này, đáy vai trái ở quanh 1.59 USD sẽ trở thành vùng hỗ trợ tiếp theo. Nếu giá đóng cửa ngày dưới 0.79 USD, toàn bộ cấu trúc mô hình sẽ bị phá vỡ.

Nếu giá đóng cửa khung 4 giờ trên 2.29 USD, kịch bản thanh lý short có thể đẩy giá hướng tới đường cổ 2.75 USD. Ngược lại, nếu thủng mức 1.59 USD, mô hình vai phải sẽ không còn hợp lệ và rủi ro giảm sâu về 0.79 USD sẽ tăng lên.