Đô la Úc tiếp tục trượt khi Fed bước vào vùng tăng lãi suất
- AUD/USD giao dịch dưới mức trung bình 50 ngày, điều mà cặp tiền này lần gần nhất làm vào đầu tháng 8.
- Lãi suất tiền mặt của RBA là 4,35%, vẫn cao hơn phạm vi mới 3,75-4,00% của Fed.
- Thống đốc RBA Bullock phát biểu vào thứ Năm lúc 23:30 GMT, quyết định lãi suất tiếp theo vào ngày 29 tháng 9.
Ngân hàng trung ương Australia trả lãi suất cao hơn Cục Dự trữ Liên bang (Fed). Lãi suất tiền mặt là 4,35%, biên độ mới của Fed là 3,75-4,00% sau đợt tăng 0,25 điểm phần trăm hôm thứ Tư, và hầu hết các ngân hàng lớn của Australia kỳ vọng RBA sẽ tăng thêm một lần nữa trước cuối năm, nhưng tất cả điều đó vẫn không giúp ích gì. AUD/USD đã giảm liên tiếp năm phiên từ mức đỉnh tháng 9 gần 0,7250 và đang giao dịch ngay dưới 0,7100, dưới đường trung bình 50 ngày lần đầu tiên trong sáu tuần.
Chênh lệch lãi suất đang nghiêng về phía đồng Aussie nhưng không hiệu quả
Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) đã tăng lãi suất ba lần vào đầu năm nay, giữ nguyên ở mức 4,35% trong tháng 8, và cho biết có thể tăng tiếp nếu lạm phát vẫn ở mức cao. Lạm phát trong tháng 7 là 3,5% trong khi thước đo cơ bản là 3,6%, vì vậy khả năng có thêm một đợt tăng nữa vẫn còn. Trên lý thuyết, đó là một đồng tiền có lợi thế lãi suất so với đồng Đô la và một ngân hàng trung ương vẫn đang nghiêng về phía thắt chặt hơn. Trên thực tế, đồng Aussie được giao dịch như một cược vào tăng trưởng toàn cầu và nhu cầu hàng hóa, và vào những ngày đồng Đô la tăng nhờ lãi suất Mỹ cao hơn, nó giảm cùng với mọi thứ khác. Mức giảm vào thứ Tư là lớn nhất trong năm phiên, cho thấy đà giảm đang nhanh hơn chứ không chậm lại. Dự báo của Fed cho thấy còn một đợt tăng nữa trong năm nay, lên 4,1%, vì vậy khoảng cách sẽ thu hẹp từ đây ngay cả khi RBA không làm gì. Một ngân hàng trung ương trả lãi cao hơn Fed và dự định trả cao hơn nữa vẫn tạo ra một đồng tiền đã mất giá trong một tuần.
Một bài phát biểu, rồi hai tuần không có gì
Thống đốc RBA Bullock phát biểu vào thứ Năm lúc 23:30 GMT, và đây là sự kiện duy nhất của Úc trên lịch trước quyết định lãi suất ngày 29 tháng 9. Không có gì khác được lên lịch trong nước. Phía đồng Đô la bận rộn hơn: số liệu khởi công nhà ở và đơn xin trợ cấp thất nghiệp của Mỹ vào thứ Năm lúc 12:30 GMT, một thống đốc Fed phát biểu vào thứ Sáu lúc 07:30 GMT, và sản xuất công nghiệp của Mỹ vào thứ Sáu lúc 13:15 GMT. Động lực trên biểu đồ hàng ngày đã giảm một nửa so với đỉnh tháng 9 và vẫn đang giảm, điều đó có nghĩa là đà bán còn dư địa để tiếp diễn trước khi có vẻ quá đà. Đồng Aussie đã trả lại khoảng 40% mức tăng mà nó xây dựng từ đầu tháng 7 đến đầu tháng 9.
Các mức và xu hướng
Kháng cự: Đường trung bình động hàm mũ 50 ngày (EMA) gần 0,7100, mức đã giữ vai trò hỗ trợ kể từ đầu tháng 8 cho đến thứ Tư, sau đó là 0,7150, rồi mức đỉnh tháng 9 gần 0,7250.
Hỗ trợ: Mức thấp của thứ Tư ngay trên 0,7050, sau đó là 0,7000, mức tròn cuối cùng trước điểm khởi đầu vào tháng 7 của đợt tăng mùa hè.
Xu hướng: Giảm giá dưới 0,7100. Mục tiêu đầu tiên là 0,7050 và mục tiêu thứ hai là 0,7000. Chỉ báo sức mạnh tương đối ngẫu nhiên hàng ngày (Stoch RSI), một thước đo động lực, đang ở mức 49 và giảm từ đỉnh của phạm vi, vì vậy vẫn còn dư địa để bán thêm trước khi bị kéo căng. Một phiên đóng cửa hàng ngày trên 0,7150 sẽ có nghĩa là kịch bản giảm giá là sai.
Biểu đồ hàng ngày của AUD/USD
Câu hỏi thường gặp về Đô la Úc
Một trong những yếu tố quan trọng nhất đối với Đô la Úc (AUD) là mức lãi suất do Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) đặt ra. Vì Úc là một quốc gia giàu tài nguyên nên một động lực chính khác là giá của mặt hàng xuất khẩu lớn nhất của nước này, Quặng sắt. Sức khỏe của nền kinh tế Trung Quốc, đối tác thương mại lớn nhất của nước này, là một yếu tố, cũng như lạm phát ở Úc, tốc độ tăng trưởng và Cán cân thương mại của nước này. Tâm lý thị trường - cho dù các nhà đầu tư đang nắm giữ nhiều tài sản rủi ro hơn (ưa rủi ro) hay tìm kiếm nơi trú ẩn an toàn (ngại rủi ro) - cũng là một yếu tố, với tâm lý ưa rủi ro là tích cực đối với AUD.
Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) tác động đến Đồng đô la Úc (AUD) bằng cách thiết lập mức lãi suất mà các ngân hàng Úc có thể cho nhau vay. Điều này tác động đến mức lãi suất trong toàn bộ nền kinh tế. Mục tiêu chính của RBA là duy trì tỷ lệ lạm phát ổn định ở mức 2-3% bằng cách điều chỉnh lãi suất tăng hoặc giảm. Lãi suất tương đối cao so với các ngân hàng trung ương lớn khác hỗ trợ AUD, và ngược lại đối với mức tương đối thấp. RBA cũng có thể sử dụng nới lỏng định lượng và thắt chặt để tác động đến các điều kiện tín dụng, trong đó trước đây là AUD tiêu cực và sau là AUD tích cực.
Trung Quốc là đối tác thương mại lớn nhất của Úc nên sức khỏe của nền kinh tế Trung Quốc có ảnh hưởng lớn đến giá trị của Đô la Úc (AUD). Khi nền kinh tế Trung Quốc hoạt động tốt, họ sẽ mua nhiều nguyên liệu thô, hàng hóa và dịch vụ hơn từ Úc, nâng cao nhu cầu đối với AUD và đẩy giá trị của nó lên. Ngược lại là trường hợp nền kinh tế Trung Quốc không tăng trưởng nhanh như mong đợi. Do đó, những bất ngờ tích cực hoặc tiêu cực trong dữ liệu tăng trưởng của Trung Quốc thường có tác động trực tiếp đến Đô la Úc và các cặp tiền tệ của nó.
Quặng sắt là mặt hàng xuất khẩu lớn nhất của Úc, chiếm 118 tỷ đô la một năm theo dữ liệu từ năm 2021, với Trung Quốc là điểm đến chính. Do đó, giá quặng sắt có thể là động lực thúc đẩy đồng đô la Úc. Nhìn chung, nếu giá quặng sắt tăng, AUD cũng tăng, vì tổng cầu đối với đồng tiền này tăng. Ngược lại, trường hợp giá quặng sắt giảm. Giá quặng sắt cao hơn cũng có xu hướng dẫn đến khả năng cao hơn về Cán cân thương mại dương cho Úc, điều này cũng có lợi cho AUD.
Cán cân thương mại, là sự chênh lệch giữa số tiền một quốc gia kiếm được từ xuất khẩu so với số tiền quốc gia đó phải trả cho hàng nhập khẩu, là một yếu tố khác có thể ảnh hưởng đến giá trị của đồng đô la Úc. Nếu Úc sản xuất hàng xuất khẩu được săn đón nhiều, thì đồng tiền của nước này sẽ tăng giá hoàn toàn từ nhu cầu thặng dư được tạo ra từ những người mua nước ngoài muốn mua hàng xuất khẩu của nước này so với số tiền quốc gia này chi để mua hàng nhập khẩu. Do đó, Cán cân thương mại ròng dương sẽ củng cố đồng AUD, ngược lại nếu Cán cân thương mại âm.
Bài viết đề xuất
