Giao dịch tốt nhất trong tuần không phải là crypto hay vàng, mà là ly cà phê buổi sáng của bạn

Một trong những giao dịch hiệu quả nhất tuần qua không phải là Bitcoin hay vàng, mà lại nằm ngay trong căn bếp nhà bạn. Giá cà phê arabica đã tăng vọt 16.19% vào thứ Hai, ghi nhận mức tăng trong ngày lớn nhất thế kỷ này và đóng cửa ở mức cao nhất trong vòng 5.5 tháng. Hợp đồng cà phê Robusta cũng tăng 8.83% lên đỉnh 5 tháng trong cùng phiên giao dịch.

Diễn biến này đã đưa hợp đồng cà phê tương lai tăng khoảng 43% so với đáy đầu tháng 06 quanh ngưỡng 239 cent/pound. Nguyên nhân chính là do vụ thu hoạch ở Brazil bị trì hoãn, lượng tồn kho trên sàn giảm mạnh và lo ngại El Nino quay trở lại.

Bitcoin, các đồng coin lớn và cả vàng dù lập kỷ lục cũng không có mức tăng mạnh như vậy chỉ trong một ngày.

Vì sao giá cà phê tăng mạnh sau khi Brazil chậm thu hoạch?

Theo Barchart, hợp đồng arabica tháng 9 tăng 48.75 cent chỉ trong ngày thứ Hai, đây là mức tăng lớn nhất trong một ngày kể từ năm 2000 đến nay. Tất cả bắt nguồn từ Brazil – quốc gia sản xuất cà phê lớn nhất thế giới.

JUST IN 🚨: Coffee soars more than 16% for its biggest gain this century ☕ 📈 pic.twitter.com/4flEHhGkoD

— Barchart (@Barchart) July 6, 2026

Công ty tư vấn Safras & Mercado cho biết, tới ngày 01/07/2024, 52% sản lượng cà phê vụ 2026/27 của Brazil đã được thu hoạch, thấp hơn so với cùng kỳ năm ngoái (60%) và trung bình 5 năm (55%).

Thời tiết cũng gây thêm áp lực. Theo Somar Meteorologia, cả tuần trước ngày 05/07/2024 không có mưa tại Minas Gerais – vùng trồng arabica lớn nhất Brazil. Dự báo của Rural Clima cảnh báo rằng, những trận mưa dự kiến vào giữa tháng 07 có thể gây hại cho mùa vụ.

Lượng tồn kho cũng đang giảm mạnh. Tồn kho arabica trên sàn ICE đã rơi xuống mức thấp nhất trong 2.25 năm, chỉ còn 366,756 bao vào thứ Hai. Bên cạnh đó, đồng real Brazil lên giá khiến xuất khẩu chậm lại, nông dân cũng có xu hướng “găm hàng” chưa bán ra.

El Nino cũng đe dọa vụ mùa năm sau. NOAA ước tính có 67% khả năng sẽ diễn ra “Siêu El Nino”, có thể làm gián đoạn quá trình ra hoa tháng 09 và 10 – giai đoạn quan trọng quyết định sản lượng niên vụ 2026/27 của Brazil.

Tuy vậy, các dự báo bi quan vẫn chưa biến mất hoàn toàn. Bộ Nông nghiệp Mỹ (USDA) vẫn dự báo sản lượng cà phê Brazil năm nay đạt kỷ lục 71.9 triệu bao, còn Rabobank mới nâng ước tính dư thừa arabica lên 9.5 triệu bao. Chính con số này từng kéo giá arabica xuống đáy 19 tháng chỉ cách đây 4 tuần.

Sự đảo chiều mạnh mẽ vừa qua cho thấy thị trường đã không còn tin vào câu chuyện dư thừa nữa. Giá cà phê cũng được hưởng lợi từ làn sóng đầu tư vào hàng hóa, đi cùng với đà tăng của vàng vượt mốc 4,000 USD/ounce trong tháng này.

Cà phê tương lai thoát khỏi kênh giảm giá trên biểu đồ tuần

Trên biểu đồ tuần, giá cà phê đã bứt phá ra khỏi kênh song song giảm giá vốn khiến giá liên tục đi xuống kể từ đỉnh tháng 10/2025. Sang cuối tháng 06, giá đã vượt khỏi mô hình này và hiện đang giao dịch quanh mức 343 cent.

Đà tăng đã phá vỡ mức Fibonacci 0.5 tại 339.5 cent. Mốc này được xác định dựa trên biên độ từ đáy tháng 06 ở 238.7 cent lên đỉnh tháng 10/2025 tại 440.26 cent.

Kháng cự tiếp theo nằm ở mức Fibonacci 0.618 là 363.26 cent. Đây cũng là vùng cung 363 – 375 cent đã nhiều lần đẩy lùi giá ở năm 2025. Vì vậy, khu vực này vẫn là kháng cự dài hạn quan trọng nhất trên biểu đồ tuần.

Khối lượng giao dịch tăng mạnh trong các tuần gần đây cho thấy lực mua thực chất, thay vì hiện tượng bán khống bị ép đóng vị thế. Nếu phe mua chững lại, vùng hỗ trợ đầu tiên dự kiến nằm ở khu vực 308 – 318 cent.

Biểu đồ ngày và RSI bứt phá, mục tiêu 370 cent trong tầm ngắm

Biểu đồ ngày tiếp tục xác nhận đà tăng mạnh mẽ. Giá đã vượt qua đỉnh ngày 24/03 tại 318.8 cent – trùng với mức Fibonacci 0.382. Đợt tăng này đi kèm khối lượng giao dịch lớn nhất kể từ đầu năm.

Mục tiêu tiếp theo là 370.65 cent, tương ứng với đỉnh cuối tháng 01. Mức này nằm ngay phía trên Fibonacci 0.618, tạo nên vùng kháng cự dày đặc 363 – 370 cent. Trong phiên thứ Ba, hợp đồng điều chỉnh giảm 2.4% về khoảng 341 cent nhưng vẫn duy trì trên Fibonacci 0.5.

Các chỉ báo động lượng cũng kể câu chuyện tương tự. Chỉ số RSI trên khung ngày đã vượt lên đường kháng cự giảm kéo dài từ tháng 02/2025, từng bị từ chối vào tháng 08 và 09/2025. Hiện tại, RSI đang ở vùng 75.

Mức RSI như vậy cho thấy phe mua đang rất mạnh nhưng cũng báo hiệu trạng thái quá mua. Trong lịch sử, những mức RSI tương tự thường kéo theo các nhịp điều chỉnh ngắn hạn – giống với đợt giảm nhẹ hôm thứ Ba vừa rồi. Dữ liệu vị thế gần đây cũng cho thấy dòng tiền đã dần chuyển sang tài sản thực trước khi giá cà phê bứt phá.

Cấu trúc giá vẫn giữ xu hướng tăng khi giá cà phê đóng cửa trên vùng 315 đến 319 cent. Nếu đóng cửa dưới vùng này, đợt tăng kỷ lục của cà phê có thể xem là do bị ép giá. Ngược lại, nếu bứt phá lên vùng 363 đến 370 cent, giá cà phê có thể tiến đến mốc 397 và cả ngưỡng tâm lý 400 cent.

Đối với các nhà đầu tư đang so sánh hàng hóa vào cuối năm, cà phê chắc chắn vừa góp mặt vào danh sách cần chú ý.