Đồng yên Nhật tăng giá do kỳ vọng BoJ sẽ tăng lãi suất, đồng đô la Mỹ suy yếu

• USD/JPY giảm khi hai tháng lạm phát Nhật Bản tăng tốc làm gia tăng kỳ vọng về việc BoJ tăng lãi suất vào tháng 9.
• Đô la Mỹ giảm sau khi Bộ Tài chính bất ngờ tăng gấp đôi hoạt động mua lại nợ dài hạn để kiềm chế lãi suất trái phiếu tăng vọt.
• Căng thẳng gia tăng khi Ngoại trưởng Iran Abbas Araghchi gọi các lệnh trừng phạt sắp tới của Mỹ là hành động tuyệt vọng chắc chắn sẽ thất bại.

USD/JPY kéo dài đà giảm sang ngày thứ hai liên tiếp sau biến động trong ngày, giao dịch quanh mức 158,80 trong giờ châu Á vào thứ Hai. Cặp tiền này giảm khi đồng yên Nhật (JPY) tăng giá nhờ dữ liệu lạm phát mạnh hơn mong đợi, vốn đã tăng tốc trong tháng thứ hai liên tiếp. Áp lực giá gia tăng củng cố kỳ vọng rằng Ngân hàng trung ương Nhật Bản (BoJ) có thể tăng lãi suất sớm nhất vào tháng 9, phù hợp với những bình luận mang tính diều hâu gần đây của Thống đốc Kazuo Ueda về việc đẩy nhanh bình thường hóa chính sách.

Yên mạnh lên khi dữ liệu lạm phát Nhật Bản củng cố kỳ vọng BoJ thắt chặt

Các chiến lược gia tại Scotiabank lưu ý rằng báo cáo lạm phát mới nhất của Nhật Bản đã "tăng thêm đôi chút niềm tin rằng BoJ sẽ thắt chặt vào tháng tới," với "20bps hoặc các đợt tăng lãi suất đã được phản ánh trong hợp đồng hoán đổi." Họ bổ sung rằng "dữ liệu giá đã giúp JPY tăng 0,4% so với USD yếu trong ngày," nhấn mạnh cách thị trường ngày càng đồng thuận với triển vọng BoJ sẽ thắt chặt chính sách trong ngắn hạn.

Ngoài ra, cặp USD/JPY mất điểm khi đô la Mỹ (USD) chịu áp lực từ các động thái tài khóa mới được công bố của Hoa Kỳ (Mỹ). Bộ Tài chính đã khiến thị trường tài chính bất ngờ khi cam kết ít nhất sẽ tăng gấp đôi hoạt động mua lại nợ chính phủ kỳ hạn dài nhằm kiềm chế lãi suất trái phiếu tăng. Bộ trưởng Tài chính Scott Bessent cho biết quy mô mua lại có thể vượt quá 4 tỷ$, một nỗ lực chiến lược nhằm phát tín hiệu rằng mức lợi suất cao không phản ánh chính xác các yếu tố cơ bản của nền kinh tế.

Tuy nhiên, đà giảm của đồng bạc xanh có thể bị hạn chế khi nhu cầu trú ẩn an toàn gia tăng trong bối cảnh căng thẳng địa chính trị leo thang ở Trung Đông. Căng thẳng bùng lên sau khi Ngoại trưởng Iran Abbas Araghchi bác bỏ các lệnh trừng phạt sắp tới của Mỹ là hành động tuyệt vọng sẽ không thể làm suy yếu Tehran. Làm gia tăng thêm sự đối đầu, Cố vấn An ninh Iran Mohsen Rezaei cảnh báo về sự trả đũa "như động đất" nếu Tổng thống Mỹ Donald Trump có thêm hành động, qua đó củng cố tâm lý ngại rủi ro trên các thị trường toàn cầu.

Phân tích kỹ thuật:

Trên biểu đồ hàng ngày, USD/JPY giao dịch tại 158,80, giữ xu hướng ngắn hạn giảm khi vẫn nằm dưới cả đường trung bình động ngắn hạn và trung hạn. Đường trung bình động hàm mũ (EMA) 9 kỳ và EMA 50 kỳ nằm phía trên như mức kháng cự trước mắt và thứ cấp, cho thấy các nhịp phục hồi nhiều khả năng sẽ bị hạn chế khi giá còn duy trì bên dưới cụm này. Chỉ báo sức mạnh tương đối (RSI) 14 ngày tại 42,67 vẫn ở dưới đường giữa, gợi ý đà tăng yếu và củng cố xu hướng nghiêng về phía giảm thay vì một điều kiện quá bán rõ rệt.

Ở chiều hướng tăng, mức kháng cự ban đầu nằm tại EMA 9 kỳ gần 159,03, với nguồn cung tiếp theo dự kiến tại EMA 50 kỳ quanh 160,13 nếu bên mua cố gắng phục hồi. Khi không có các vùng hỗ trợ kỹ thuật gần nào được xác định bởi bộ dữ liệu hiện tại, cặp tiền này có vẻ dễ tiếp tục suy yếu cho đến khi hình thành một vùng cầu mới, khiến trọng tâm trước mắt là phản ứng của giá tại rào cản 159,03 trong các phiên tới.

(Phân tích kỹ thuật của bài viết này được viết với sự hỗ trợ của công cụ AI. Tìm hiểu thêm.)