Đồng euro tăng vọt khi NFP của Mỹ gây sốc đảo ngược kỳ vọng Fed tăng lãi suất vào tháng 9

• EUR/USD tăng vọt sau báo cáo việc làm của Mỹ yếu hơn nhiều so với dự kiến.
• Bảng lương phi nông nghiệp cho thấy 23 nghìn việc làm đã bị mất trong tháng 7, so với kỳ vọng tăng 80 nghìn việc làm.
• Các điều chỉnh giảm mạnh đối với hai tháng trước làm suy yếu kỳ vọng về việc Fed thắt chặt chính sách.

EUR/USD tăng 0,43% trong ngày và giao dịch quanh mức 1,1570 tại thời điểm viết bài, khi đồng đô la Mỹ (USD) chịu áp lực bán mạnh sau báo cáo việc làm của Mỹ yếu hơn nhiều so với dự kiến.

Dữ liệu do Cục Thống kê Lao động (BLS) công bố vào thứ Sáu cho thấy Bảng lương phi nông nghiệp (NFP) của Mỹ giảm 23 nghìn trong tháng 7, so với kỳ vọng của thị trường là tăng 80 nghìn việc làm. Các tháng trước đó cũng bị điều chỉnh giảm mạnh, với bảng lương tháng 6 được điều chỉnh xuống từ 57 nghìn còn 20 nghìn và tháng 5 từ 129 nghìn còn 63 nghìn, dẫn đến tổng mức điều chỉnh giảm 103 nghìn việc làm.

Mặc dù tăng trưởng bảng lương suy giảm mạnh, Tỷ lệ thất nghiệp giảm nhẹ xuống 4,1% từ 4,2%, trong khi Tỷ lệ tham gia lực lượng lao động giảm xuống 61,4% từ 61,5%. Trong khi đó, tăng trưởng Thu nhập bình quân theo giờ hàng năm chậm lại còn 3,2% từ mức 3,4% đã được điều chỉnh giảm trong tháng 6, làm tăng thêm bằng chứng cho thấy thị trường lao động Mỹ đang dần hạ nhiệt.

Đồng đô la Mỹ (USD) suy yếu mạnh sau khi dữ liệu được công bố, khi các nhà đầu tư giảm đặt cược rằng Cục Dự trữ Liên bang (Fed) sẽ thắt chặt chính sách tiền tệ. Theo Công cụ FedWatch của CME, khả năng tăng lãi suất 25 điểm cơ bản tại cuộc họp tháng 9 đã giảm xuống chỉ còn 44%, từ mức 55% một ngày trước đó và 67% một tuần trước. Thị trường không còn xem việc tăng lãi suất vào tháng 9 là kịch bản có khả năng xảy ra nhất, mặc dù họ vẫn đang định giá khả năng cao sẽ có ít nhất một đợt tăng lãi suất 25 điểm cơ bản trước khi năm kết thúc.

Tại châu Âu, dữ liệu kinh tế Đức chỉ mang lại sự hỗ trợ hạn chế cho đồng Euro (EUR). Sản xuất công nghiệp của Đức tăng 0,2% trong tháng 6, vượt kỳ vọng tăng 0,1% nhưng chậm lại so với mức tăng 0,7% của tháng 5. Trong khi đó, thặng dư Cán cân thương mại của Đức thu hẹp xuống còn 15,4 tỷ€ , thấp hơn kỳ vọng của thị trường.

Ngân hàng Trung ương châu Âu (ECB) tiếp tục duy trì lập trường thận trọng sau khi giữ nguyên lãi suất tại cuộc họp gần nhất. Thị trường hiện chỉ kỳ vọng thêm một đợt tăng lãi suất nữa trước khi năm kết thúc, với khả năng thấp hơn cho một đợt tăng thứ hai, trong khi các nhà đầu tư hiện chuyển sự chú ý sang phản ứng của Fed sau sự suy yếu đáng kể này của dữ liệu thị trường lao động Mỹ.

Phân tích kỹ thuật EUR/USD

Trên biểu đồ một giờ, EUR/USD giao dịch tại 1,1574, kéo dài đà tăng lên trên đường trung bình động giản đơn (SMA) 100 kỳ tại 1,1530 và SMA 200 kỳ tại 1,1494, qua đó củng cố xu hướng tăng giá trong ngắn hạn. Giá cũng di chuyển lên trên các mức đỉnh gần đây và mức kháng cự quanh 1,1560, trong khi Chỉ báo sức mạnh tương đối (RSI) 14 kỳ kéo dài vào vùng quá mua gần 80, cho thấy đợt tăng mới nhất có thể dễ bước vào giai đoạn tích lũy ngắn hạn hơn là tiếp diễn một cách rõ ràng.

Ở chiều giảm, mức hỗ trợ ban đầu nằm tại 1,1560, tiếp theo là SMA 100 kỳ tại 1,1530, với các vùng cầu sâu hơn được xác định tại mức đường xu hướng 1,1507, đáy ngang tại 1,1500 và SMA 200 kỳ tại 1,1494. Khi không có mức kháng cự rõ ràng nào ở phía trên trong cấu trúc hiện tại, cặp tiền có thể sẽ cần điều chỉnh về các vùng hỗ trợ này để hạ bớt điều kiện quá mua trước khi lực mua mới xuất hiện cho một nhịp tăng tiếp theo.

(Phân tích kỹ thuật của bài viết này được viết với sự hỗ trợ của một công cụ AI. Tìm hiểu thêm.)