SpaceX Starlink đối mặt đối thủ mới: Tại sao vệ tinh quỹ đạo thấp của Amazon được Delta ưu tiên

TradingKey - Gần đây, CEO của Delta Air Lines ( DAL ) cho biết trong một cuộc phỏng vấn với Bloomberg rằng liên quan đến dịch vụ Wi-Fi trên máy bay của công ty, Delta đã chọn Amazon ( AMZN ) Leo thay vì Starlink của SpaceX, với lý do Amazon cung cấp nhiều giá trị hơn là chỉ công nghệ vệ tinh, bao gồm chi phí thấp hơn và khả năng kỹ thuật rộng hơn; ông đặc biệt lưu ý rằng Amazon sở hữu khả năng bán lẻ, Prime và hệ sinh thái giải trí video—những tính năng mà Starlink còn thiếu.

Tin tức này cho thấy dự án Leo của Amazon đang tận dụng chính sách giá, mô hình hợp tác doanh nghiệp và việc đóng gói hệ sinh thái để tạo sự khác biệt. Theo các công bố chính thức từ Amazon, dự án Leo của Amazon sẽ chính thức triển khai các dịch vụ thương mại vào giữa năm 2026 và đã đạt được một số cam kết doanh thu từ các tổ chức chính phủ và doanh nghiệp. Ngoài Delta, các cái tên như JetBlue, AT&T, Vodafone, DIRECTV Latin America, National Broadband Network của Australia và NASA đều đã xuất hiện trong danh sách khách hàng được công bố công khai của Amazon.

Về tiến độ dự án, dự án Leo của Amazon hiện vẫn đang trong giai đoạn đuổi kịp, mặc dù tốc độ tiến triển đã tăng tốc đáng kể. Amazon đã hoàn thành đợt phóng thứ mười vào cuối tháng 4 năm 2026, với các công bố chính thức cho thấy hơn 250 vệ tinh đã được đưa vào quỹ đạo, và hơn 20 đợt phóng bổ sung đã được lên kế hoạch trong năm tới.

Các dữ liệu chính thức trước đó cho thấy Amazon đã đảm bảo hơn 80 đợt phóng cho chùm vệ tinh thế hệ đầu tiên, với kế hoạch cho hơn 3.200 vệ tinh LEO. Amazon cũng đã trưng bày thiết bị đầu cuối Leo Ultra vào tháng 2 năm nay, với các thông số kỹ thuật công khai cho thấy tốc độ tải xuống lên tới 1Gbps và tốc độ tải lên 400Mbps, cho thấy dự án Leo của Amazon đang chủ động nâng cao hiệu suất thương mại và trải nghiệm người dùng cấp doanh nghiệp.

So với Starlink, khoảng cách của dự án Leo từ Amazon vẫn còn đáng kể; Starlink vẫn dẫn đầu với cách biệt lớn trong việc triển khai vệ tinh và dịch vụ toàn cầu, đồng thời đã giành được đơn đặt hàng từ một số hãng hàng không bao gồm United, Southwest, Alaska và Hawaiian. Starlink sở hữu lợi thế lớn của người đi đầu, với vùng phủ sóng mạng rộng hơn và cơ sở người dùng lớn hơn. Tuy nhiên, lựa chọn của Delta cho thấy các khách hàng hàng không tập trung nhiều hơn vào việc nhà cung cấp nào phù hợp hơn với mô hình kinh doanh, trải nghiệm thương hiệu và cấu trúc giá của họ.

Đây chính là điểm thâm nhập của Amazon. Delta tuyên bố rằng khả năng cạnh tranh của dự án Leo không chỉ nằm ở bản thân việc liên lạc qua vệ tinh, mà còn ở khả năng tích hợp internet vệ tinh với các năng lực hiện có của Amazon. Delta coi Amazon là một đối tác dễ dàng tích hợp vào chương trình khách hàng thân thiết và trải nghiệm kỹ thuật số trên máy bay của mình, thay vì chỉ là một nhà cung cấp ăng-ten và băng thông.

Đối với dự án Leo của Amazon, mặc dù có khoảng cách đáng kể về triển khai vệ tinh và dịch vụ toàn cầu, dự án này tập trung vào việc thâm nhập sâu hơn vào các lĩnh vực dọc cụ thể như hàng không, doanh nghiệp và chính phủ, tận dụng các dịch vụ và giải pháp tích hợp để nâng cao năng lực cạnh tranh trên thị trường.

Đáng chú ý, vào giữa tháng 4, Amazon đã thâu tóm Globalstar với giá 11,57 tỷ USD để củng cố mảng kinh doanh vệ tinh và khả năng kết nối trực tiếp với thiết bị (D2D), với kế hoạch bắt đầu triển khai các dịch vụ liên quan vào năm 2028.

Từ góc độ nhà đầu tư, trọng tâm then chốt là liệu dự án Leo của Amazon có thể chuyển đổi các lợi thế về hệ sinh thái thành lợi thế về dòng tiền hay không. CEO Jassy của Amazon tuyên bố rằng mặc dù Leo vẫn đang trong giai đoạn mở rộng, dự án đã đảm bảo được các cam kết doanh thu từ các khách hàng doanh nghiệp và chính phủ; nếu Amazon có thể tiếp tục đảm bảo các đơn hàng ổn định từ các khách hàng hàng không, chính phủ và doanh nghiệp trong khi tích hợp các khả năng của Prime, bán lẻ, giải trí và AWS, dự án Leo sẽ chuyển mình từ một dự án internet không gian thuần túy thành một kênh tăng trưởng mới trong hệ sinh thái kinh doanh của Amazon.