Chỉ số Dow Jones Industrial Average giảm mạnh khi nỗi lo về chiến tranh Iran làm rung chuyển Phố Wall

• Tất cả bốn chỉ số chính của Mỹ đều giảm mạnh khi xung đột Iran bước vào ngày thứ tư, với Russell 2000 dẫn đầu mức giảm ở mức -2,55%.
• Dầu thô tăng vọt lên trên 76,00$ mỗi thùng do lo ngại về việc đóng cửa Eo biển Hormuz, đẩy giá cổ phiếu năng lượng tăng cao trong khi đè nặng lên các hãng hàng không và du lịch.
• Target và Best Buy đều vượt qua ước tính thu nhập trên mỗi cổ phiếu, nhưng mức tăng bị hạn chế bởi đợt bán tháo rủi ro rộng hơn.
• Kỳ vọng cắt giảm lãi suất đã giảm khi chi phí năng lượng tăng cao làm dấy lên lo ngại về lạm phát, với các nhà giao dịch hiện định giá ít lần cắt giảm của Cục Dự trữ Liên bang vào năm 2026.

Chỉ số công nghiệp trung bình Dow Jones (DJIA) giảm khoảng 850 điểm, tương đương 1,7%, giao dịch gần mức 48.000 vào giữa trưa thứ Ba khi xung đột leo thang ở Trung Đông gây ra chấn động trên các thị trường toàn cầu. Chỉ số S&P 500 giảm 1,62% xuống 6.770, trong khi Nasdaq Composite giảm 1,72% xuống 22.357. Russell 2000 chịu ảnh hưởng nặng nề nhất từ đợt bán tháo, giảm 2,55% xuống 2.588. Phiên giao dịch thứ Ba đánh dấu một sự đảo chiều mạnh mẽ so với đợt phục hồi muộn vào thứ Hai, khi các cổ phiếu Mỹ đã lấy lại được một số mức giảm trước đó để kết thúc gần như không thay đổi. Các báo cáo qua đêm về các cuộc tấn công bằng máy bay không người lái vào Đại sứ quán Mỹ ở Riyadh và việc Iran được cho là đã đóng cửa Eo biển Hormuz đã làm gia tăng lo ngại, với Chỉ số Biến động CBOE (VIX) tăng vọt lên trên 25.

Xung đột Iran khiến giá dầu tăng vọt, lo ngại về Eo biển Hormuz gia tăng

Dầu thô West Texas Intermediate (WTI) đã tăng khoảng 7% vào thứ Ba, giao dịch trên 76,00$ mỗi thùng, kéo dài đà tăng 8,4% vào thứ Hai đã đẩy giá lên mức cao nhất kể từ tháng 6. Dầu Brent tăng lên khoảng 84,00$ mỗi thùng. Sự leo thang này theo sau các báo cáo rằng Lực lượng Vệ binh Cách mạng Iran tuyên bố đóng cửa Eo biển Hormuz và sẽ bắn vào bất kỳ tàu nào cố gắng đi qua. Khoảng một phần ba lượng dầu thô xuất khẩu trên biển của thế giới chảy qua eo biển này, và các nhà phân tích cảnh báo rằng một sự gián đoạn kéo dài có thể đẩy giá Brent lên trên 100$. Exxon Mobil (XOM) tiếp tục tăng sau khi tăng hơn 5% vào thứ Hai lên mức kỷ lục trong ngày, trong khi ConocoPhillips (COP) và Chevron (CVX) mở rộng mức tăng trong nhiều ngày. Các nhà thầu quốc phòng cũng hưởng lợi từ xung đột, với Lockheed Martin (LMT), RTX Corporation (RTX) và Northrop Grumman (NOC) đều ghi nhận mức tăng vững chắc. Palantir Technologies (PLTR) đã được nâng cấp lên mức mua tại Rosenblatt, với mức giá mục tiêu được nâng lên 200$, nhờ vào khả năng quốc phòng và AI của công ty.

Chi phí năng lượng tăng cao làm mờ triển vọng cắt giảm lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang

Lo ngại về lạm phát do dầu mỏ đã khiến lãi suất trái phiếu chính phủ Mỹ tăng mạnh, với lãi suất kỳ hạn 10 năm tăng lên gần 4,10% sau khi giảm xuống dưới 4,00% vào Chủ nhật. Động thái này đánh dấu mức tăng lớn nhất trong hai ngày kể từ tháng 4. Theo công cụ CME FedWatch, các thị trường đang định giá 94% khả năng Cục Dự trữ Liên bang (Fed) sẽ giữ lãi suất ổn định ở mức 3,50%-3,75% tại cuộc họp ngày 18-19 tháng 3, với các nhà giao dịch hiện đặt cược vào ít lần cắt giảm tổng thể hơn vào năm 2026. Bloomberg báo cáo rằng các nhà giao dịch hiện đang định giá khả năng cắt giảm lãi suất của Fed trong năm nay giảm, khi giá năng lượng tăng vọt đe dọa giữ lạm phát ở mức cao lâu hơn dự kiến. Chủ tịch Fed New York, Williams, cho biết vào thứ Ba rằng gánh nặng thuế chủ yếu rơi vào các doanh nghiệp và người tiêu dùng Mỹ, thêm một lớp không chắc chắn vào bức tranh lạm phát. Báo cáo Bảng lương phi nông nghiệp (NFP) vào thứ Sáu sẽ là điểm dữ liệu quan trọng tiếp theo cho kỳ vọng lãi suất.

Cổ phiếu hàng không và du lịch bị ảnh hưởng nặng nề bởi hậu quả của xung đột

Các tên tuổi liên quan đến du lịch là một trong những bị ảnh hưởng nặng nề nhất vào thứ Ba khi chiến tranh làm gián đoạn du lịch toàn cầu và đẩy chi phí nhiên liệu tăng vọt. United Airlines Holdings (UAL), hãng hàng không Mỹ có mức độ tiếp xúc quốc tế cao nhất, đã kéo dài mức giảm 6% vào thứ Hai. American Airlines Group (AAL) và Delta Air Lines (DAL) cũng giảm mạnh thêm sau khi giảm hơn 5% vào thứ Hai. Các nhà điều hành du thuyền tiếp tục giảm, với Carnival Corporation (CCL) đang hướng tới mức giảm hai ngày tồi tệ nhất kể từ đại dịch sau khi giảm gần 12% vào thứ Hai. Royal Caribbean Group (RCL) và Norwegian Cruise Line Holdings (NCLH) cũng tiếp tục chịu áp lực nặng nề. Các chuỗi khách sạn Marriott International (MAR) và Hilton Worldwide Holdings (HLT) tiếp tục giảm, trong khi các nền tảng trực tuyến Booking Holdings (BKNG) và Expedia Group (EXPE) cũng giảm thêm.

Kết quả kinh doanh bán lẻ vượt kỳ vọng nhưng mức tăng bị hạn chế bởi đợt bán tháo

Target (TGT) báo cáo thu nhập điều chỉnh trên mỗi cổ phiếu (EPS) quý 4 là 2,44$, vượt xa ước tính đồng thuận 2,16$. Doanh thu đạt 30,45 tỷ đô la, chỉ thấp hơn một chút so với kỳ vọng. Mặc dù doanh số so sánh giảm 2,5%, CEO Michael Fiddelke đã có một giọng điệu lạc quan, lưu ý rằng doanh số đã chuyển sang tích cực theo năm vào tháng 2. Target dự báo EPS cả năm là 7,50$-8,50$, với mức trung bình cao hơn kỳ vọng của các nhà phân tích, và dự kiến ​​tăng doanh số 2%. Cổ phiếu tăng khoảng 3% trước giờ mở cửa nhưng mức tăng đã bị hạn chế bởi đợt bán tháo rộng hơn. Best Buy (BBY) cũng vượt qua ước tính, ghi nhận EPS điều chỉnh là 2,61$ so với ước tính 2,47$. Doanh thu đạt 13,81 tỷ đô la, chỉ thấp hơn một chút so với đồng thuận. Doanh số so sánh giảm 0,8%, phản ánh nhu cầu yếu trong lĩnh vực rạp hát gia đình và thiết bị, mặc dù máy tính và điện thoại di động cho thấy sức mạnh. Best Buy đã tăng cổ tức 1% và dự báo doanh thu FY27 là 41,2-42,1 tỷ đô la. Cổ phiếu đã tăng tới 9% trước giờ mở cửa trước khi sự yếu kém của thị trường rộng hơn ảnh hưởng đến đà tăng này.

Vàng, Đô la Mỹ và tài sản trú ẩn được chú ý

Hợp đồng tương lai vàng mở cửa vào thứ Ba ở mức 5.205$ mỗi ounce, giảm khoảng 2% so với mức đóng cửa 5.312$ vào thứ Hai sau một đợt tăng giá mạnh mẽ do nhu cầu trú ẩn an toàn. Giá vàng giao ngay đã chạm mức 5.400$ vào thứ Hai, mức cao nhất trong một tháng, trước khi đồng đô la Mỹ mạnh hơn bắt đầu hạn chế mức tăng. Chỉ số Đô la Mỹ đã tăng gần 1,7% trong năm ngày, xóa bỏ mức lỗ từ đầu năm và đạt mức cao nhất trong năm tuần khi các nhà đầu tư tìm kiếm sự an toàn. Giá bạc cũng có những biến động mạnh, tăng gần 2% trong giao dịch châu Á sau khi giảm 6% vào thứ Hai. Trong khi đó, các giao dịch theo đà đã định hình đầu năm 2026 đã chịu áp lực, với các cổ phiếu Lithium, Uranium và chất bán dẫn bộ nhớ đều giảm mạnh. Quỹ ETF Global X Lithium & Battery Tech (LIT) giảm 10%, trong khi các công ty khai thác Uranium giảm hai con số. Các tên tuổi thiết bị bán dẫn như Applied Materials (AMAT), Lam Research (LRCX), KLA Corporation (KLAC) và ASML Holding (ASML) đều giảm hơn 6%.

Biểu đồ hàng ngày Dow Jones