Chỉ số Dow Jones Industrial Average giảm khi nỗi lo về sự gián đoạn do AI vẫn tồn tại, biên bản cuộc họp FOMC đang đến gần
- Chỉ số Dow Jones giảm vào thứ Ba khi cổ phiếu công nghệ tiếp tục đè nặng lên tâm lý sau kỳ nghỉ dài ngày.
- Các công ty phần mềm dưới dạng dịch vụ vẫn chịu áp lực do lo ngại rằng các công cụ AI sẽ thay thế nhu cầu.
- Warner Bros đã mở lại các cuộc đàm phán thỏa thuận với Paramount sau khi Netflix cấp giấy phép bảy ngày.
- Danaher công bố thỏa thuận trị giá 9,9 tỷ đô la để mua lại Masimo, khiến cổ phiếu của chính mình giảm mạnh.
Chỉ số công nghiệp trung bình Dow Jones (DJIA) giảm khoảng 120 điểm, tương đương 0,24%, vào thứ Ba khi các nhà đầu tư trở lại từ kỳ nghỉ Ngày Tổng thống và tiếp tục từ nơi họ đã dừng lại: bán cổ phiếu công nghệ. Chỉ số S&P 500 giảm khoảng 0,5% trong khi Nasdaq Composite dẫn đầu mức giảm, giảm khoảng 0,8% khi các công ty phần mềm và chất bán dẫn chịu ảnh hưởng nặng nề từ lo ngại về sự gián đoạn AI đang diễn ra. Phiên giao dịch tiếp tục một mô hình đã đeo bám thị trường trong nhiều tuần: Dow và S&P 500 đã giảm trong bốn trong năm tuần qua, và Nasdaq ghi nhận tuần giảm thứ năm liên tiếp khi bước vào tuần này. Sự giảm xuống của lợi suất trái phiếu kho bạc kỳ hạn 10 năm xuống mức thấp nhất trong hai tháng gần 4,03%, sau khi chỉ số giá tiêu dùng (CPI) thấp hơn mong đợi vào thứ Sáu tuần trước, đã cung cấp hỗ trợ hạn chế cho các lĩnh vực nhạy cảm với lãi suất.
Giao dịch gián đoạn AI tiếp tục
Sự bán tháo trong lĩnh vực phần mềm dưới dạng dịch vụ (SaaS) không có dấu hiệu dừng lại. Salesforce (CRM) giảm khoảng 2,5%, trong khi Intuit (INTU), Oracle (ORCL) và ServiceNow (NOW) đều giao dịch thấp hơn khi lo ngại rằng các công cụ tự động hóa AI có thể làm giảm nhu cầu đối với phần mềm doanh nghiệp truyền thống tiếp tục lan tỏa trong ngành. CrowdStrike (CRWD) giảm hơn 2% sau khi Mizuho hạ mức khuyến nghị. Về phía phần cứng, Nvidia (NVDA) giảm, cũng như AMD (AMD) và Broadcom (AVGO), khi các nhà đầu tư đặt câu hỏi liệu các khoản chi tiêu vốn khổng lồ cho trung tâm dữ liệu có chuyển thành lợi nhuận như đã được định giá hay không. Chevron (CVX) dẫn đầu các cổ phiếu giảm của Dow, giảm 2,6%, trong khi Caterpillar (CAT) giảm 2,1%. Ngược lại, Travelers Companies (TRV) tăng 1,8%, Visa (V) tăng 1,5%, và Apple (AAPL) tăng 1% khi các cổ phiếu tài chính nhận được hỗ trợ từ lợi suất trái phiếu kho bạc thấp hơn.
Danaher ký thỏa thuận 9,9 tỷ đô la với Masimo
Danaher (DHR) giảm khoảng 6% sau khi công bố thỏa thuận chính thức để mua lại nhà sản xuất thiết bị y tế Masimo (MASI) với giá 180 đô la mỗi cổ phiếu trong một thỏa thuận hoàn toàn bằng tiền mặt trị giá khoảng 9,9 tỷ đô la. Thỏa thuận này đại diện cho mức phí bảo hiểm 38% so với giá đóng cửa của Masimo vào thứ Sáu, và cổ phiếu Masimo đã tăng khoảng 34% sau tin tức. Đây là thương vụ mua lại lớn nhất của Danaher kể từ khi mua lại Abcam với giá 5,7 tỷ đô la vào năm 2023, khi gã khổng lồ khoa học sự sống này tìm cách mở rộng vào lĩnh vực giám sát bệnh nhân. Giao dịch dự kiến sẽ hoàn tất trong nửa cuối năm 2026. Medtronic (MDT) giảm 2,5% mặc dù đã vượt qua kỳ vọng quý, khi các nhà đầu tư không hài lòng với hướng dẫn tương lai bao gồm tác động dự kiến của thuế quan.
Warner Bros mở lại các cuộc đàm phán thỏa thuận với Paramount
Warner Bros Discovery (WBD) tăng hơn 2% sau khi công bố sẽ mở lại các cuộc đàm phán mua lại với Paramount Skydance (PSKY), cổ phiếu này tăng khoảng 3%. Netflix (NFLX), nhà thầu ưa thích của Warner Bros, đã cấp giấy phép bảy ngày cho phép các cuộc thảo luận, dự kiến sẽ kéo dài đến ngày 23 tháng 2. Paramount đã tín hiệu sẵn sàng nâng mức đề nghị hoàn toàn bằng tiền mặt lên ít nhất 31 đô la mỗi cổ phiếu, tăng từ mức đề nghị 30 đô la trước đó đã bị từ chối. Thỏa thuận hiện tại của Netflix để mua lại các doanh nghiệp studio và phát trực tuyến của Warner với giá khoảng 83 tỷ đô la giá trị doanh nghiệp vẫn là thỏa thuận được hội đồng quản trị khuyến nghị, nhưng việc mở lại cửa sổ này thêm một lớp hấp dẫn mới cho một trong những cuộc chiến M&A lớn nhất trong lịch sử giải trí.
Nhìn về phía trước: Biên bản FOMC, PCE và thu nhập của Palo Alto
Lịch kinh tế trong tuần này có nhiều sự kiện có khả năng tác động đến thị trường. Chỉ số Chỉ số sản xuất Empire State của NY hôm nay đạt 7,1, chỉ cao hơn mức ước tính đồng thuận là 6 và giảm nhẹ từ 7,7 trong tháng 1, cho thấy hoạt động sản xuất của bang New York tiếp tục mở rộng một cách khiêm tốn. Biên bản cuộc họp của Ủy ban Thị trường Mở Liên bang (FOMC) từ cuộc họp tháng 1 sẽ được công bố vào thứ Tư và nên cung cấp thông tin về lý do tại sao các nhà hoạch định chính sách giữ lãi suất ổn định ở mức 3,50-3,75%. Thị trường vẫn đang định giá khoảng hai lần cắt giảm lãi suất 25 điểm cơ bản vào cuối năm, với lần cắt giảm đầu tiên có khả năng xảy ra vào tháng 6. Báo cáo Chỉ số giá Chi tiêu Tiêu dùng Cá nhân (PCE) vào thứ Sáu và dữ liệu Tổng sản phẩm quốc nội (GDP) sơ bộ quý 4 sẽ là những sự kiện chính trong tuần. Sau khi thị trường đóng cửa vào thứ Ba, Palo Alto Networks (PANW) sẽ công bố kết quả quý tài chính thứ hai, với sự đồng thuận dự kiến doanh thu đạt 2,58 tỷ đô la và thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) điều chỉnh là 0,94 đô la. Công ty an ninh mạng này đã vượt qua các ước tính doanh thu trong mọi quý trong hai năm qua.
Biểu đồ hàng ngày của Dow Jones
Câu hỏi thường gặp về Chỉ số Dow Jones
Chỉ số trung bình công nghiệp Dow Jones, một trong những chỉ số thị trường chứng khoán lâu đời nhất trên thế giới, được biên soạn từ 30 cổ phiếu được giao dịch nhiều nhất tại Hoa Kỳ. Chỉ số này được tính theo giá thay vì theo vốn hóa. Chỉ số này được tính bằng cách cộng giá của các cổ phiếu thành phần và chia cho một hệ số, hiện tại là 0,152. Chỉ số này được sáng lập bởi Charles Dow, người cũng sáng lập ra tờ Wall Street Journal. Trong những năm sau đó, chỉ số này đã bị chỉ trích là không đủ đại diện rộng rãi vì chỉ theo dõi 30 tập đoàn, không giống như các chỉ số rộng hơn như S&P 500.
Nhiều yếu tố khác nhau thúc đẩy Chỉ số trung bình công nghiệp Dow Jones (DJIA). Hiệu suất tổng hợp của các công ty thành phần được tiết lộ trong báo cáo thu nhập hàng quý của công ty là yếu tố chính. Dữ liệu kinh tế vĩ mô của Hoa Kỳ và toàn cầu cũng góp phần vì nó tác động đến tâm lý nhà đầu tư. Mức lãi suất do Cục Dự trữ Liên bang (Fed) đặt ra cũng ảnh hưởng đến DJIA vì nó ảnh hưởng đến chi phí tín dụng, mà nhiều công ty phụ thuộc rất nhiều. Do đó, lạm phát có thể là động lực chính cũng như các số liệu khác tác động đến quyết định của Fed.
Lý thuyết Dow là một phương pháp xác định xu hướng chính của thị trường chứng khoán do Charles Dow phát triển. Một bước quan trọng là so sánh hướng của Chỉ số trung bình công nghiệp Dow Jones (DJIA) và Chỉ số trung bình vận tải Dow Jones (DJTA) và chỉ theo dõi các xu hướng mà cả hai đều di chuyển theo cùng một hướng. Khối lượng là một tiêu chí xác nhận. Lý thuyết sử dụng các yếu tố phân tích đỉnh và đáy. Lý thuyết của Dow đưa ra ba giai đoạn xu hướng: tích lũy, khi tiền thông minh bắt đầu mua hoặc bán; sự tham gia của công chúng, khi công chúng rộng rãi tham gia; và phân phối, khi tiền thông minh thoát ra.
Có một số cách để giao dịch DJIA. Một là sử dụng ETF cho phép các nhà đầu tư giao dịch DJIA như một chứng khoán duy nhất, thay vì phải mua cổ phiếu của tất cả 30 công ty thành viên. Một ví dụ điển hình là SPDR Dow Jones Industrial Average ETF (DIA). Hợp đồng tương lai DJIA cho phép các nhà giao dịch đầu cơ vào giá trị tương lai của chỉ số và Quyền chọn cung cấp quyền, nhưng không phải nghĩa vụ, để mua hoặc bán chỉ số với mức giá được xác định trước trong tương lai. Quỹ tương hỗ cho phép các nhà đầu tư mua một cổ phiếu trong danh mục đầu tư đa dạng của các cổ phiếu DJIA, do đó cung cấp khả năng tiếp xúc với toàn bộ chỉ số.
Bài viết đề xuất
