Đô la Canada mạnh lên khi BoC thực hiện tăng lãi suất, dữ liệu PCE của Mỹ được chú ý

• USD/CAD suy yếu về quanh mức 1,3975 trong đầu phiên giao dịch châu Á vào thứ Năm.
• BoC đã tăng lãi suất lần đầu tiên sau hơn ba năm.
• Fed giữ lãi suất chuẩn ở mức hiện tại trong tháng 10.

Cặp USD/CAD giảm xuống gần mức 1,3975 trong giờ giao dịch châu Á đầu ngày thứ Năm. Đồng đô la Canada (CAD) mạnh lên so với đồng đô la Mỹ (USD) sau khi Ngân hàng trung ương Canada (BoC) thực hiện tăng lãi suất. Các nhà giao dịch sẽ theo dõi chặt chẽ số liệu sơ bộ về Tổng sản phẩm quốc nội (GDP) của Mỹ trong quý 3 (Q3) và dữ liệu lạm phát Chi tiêu Tiêu dùng Cá nhân (PCE) cho tháng 9, dự kiến công bố vào thứ Năm.

BoC đã quyết định tăng lãi suất qua đêm chuẩn thêm 25 điểm cơ bản (bps) lên 2,50% tại cuộc họp chính sách tháng 10 vào thứ Tư. Thống đốc Tiff Macklem cho biết có thể cần thêm các đợt tăng lãi suất, mặc dù các nhà hoạch định chính sách sẽ tiến hành thận trọng do còn nhiều bất định xung quanh triển vọng kinh tế.

Theo tuyên bố của BoC, "Trước sức chống chịu liên tục của nền kinh tế toàn cầu, Ngân hàng đã điều chỉnh tăng nhẹ tăng trưởng GDP toàn cầu lên 3,1% vào năm 2026, trong khi tăng trưởng năm 2027 và 2028 không thay đổi so với dự báo tháng 7 ở mức 3,2%.

Giá dầu tăng vào thứ Năm trong bối cảnh lo ngại mới về gián đoạn nguồn cung năng lượng ở Trung Đông. Lực lượng Houthi ở Yemen, được Iran hậu thuẫn, đã tấn công sân bay Aden vào thứ Tư sau khi nhóm này cảnh báo người dân sơ tán khỏi cơ sở này, theo Reuters. Vào thứ Ba, Houthi cho biết họ đã phóng một tên lửa đạn đạo nhằm vào nhà máy lọc dầu Ras Tanura ở miền đông Saudi Arabia, nhà máy lọc dầu lớn nhất của vương quốc này.

Cần lưu ý rằng Canada là một quốc gia xuất khẩu dầu lớn, và giá dầu thô cao thường có tác động tích cực đến đồng Loonie.

Đúng như dự kiến rộng rãi, Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) đã giữ lãi suất quỹ liên bang chuẩn trong phạm vi từ 3,75% đến 4,00% vào thứ Tư.

Ngân hàng trung ương Mỹ thừa nhận lạm phát "vẫn ở mức cao", đồng thời nâng đánh giá về nền kinh tế, cho thấy các đợt tăng lãi suất tiếp theo có thể diễn ra tùy thuộc vào diễn biến của lạm phát.

Kỳ vọng BoC tăng lãi suất gia tăng nhưng các ngân hàng nghi ngờ phạm vi tăng giá bền vững của CAD

Các nhà phân tích tại BBH nhấn mạnh rằng lạm phát cơ bản đang vận động gần với dự báo của Ngân hàng trung ương Canada, lưu ý rằng "trung bình của CPI trim và median là 1,85% so với cùng kỳ năm trước trong tháng 9, chỉ thấp hơn một chút so với dự báo 2,0% của BoC cho quý 3." Họ bổ sung rằng "sự gia tăng trong kỳ vọng lạm phát một năm và hai năm của doanh nghiệp có thể nâng triển vọng CPI lõi, củng cố lập luận cho các đợt tăng lãi suất tiếp theo." BBH cũng kỳ vọng BoC sẽ điều chỉnh tăng các dự báo của mình, cho rằng "BoC có khả năng sẽ nâng dự báo lạm phát và GDP thực, điều này có thể hỗ trợ CAD," khi "CPI toàn phần tháng 9 đạt 3,1% so với cùng kỳ năm trước, vượt dự báo 2,5% của ngân hàng cho quý 3, trong khi GDP thực quý 2 tăng 3,3% theo năm so với dự báo 2,5% của ngân hàng."

Warsh nhấn mạnh mục tiêu lạm phát 2% không thay đổi, giữ cho phe đầu cơ giá lên của đồng đô la tiếp tục tham gia

Tông giọng họp báo của Warsh hoàn toàn mang lập trường diều hâu, với điểm số 7/10 của FXS Speechtracker phù hợp với mức cơ sở đã thiết lập, nhấn mạnh tính liên tục hơn là một sự thay đổi chế độ. Bằng cách nhấn mạnh rằng "đảm bảo ổn định giá cả không phải là về một ngày cố định trên lịch" và làm nổi bật "liều thuốc tiền tệ mới" cùng việc rút lại hỗ trợ vào tháng 9, thông điệp là chính sách sẽ vẫn phụ thuộc vào dữ liệu và tập trung quyết liệt vào việc dập tắt lạm phát, ngay cả khi kỳ vọng lạm phát được cho là đang "đi đúng hướng." Những lời trấn an lặp đi lặp lại rằng "không có nếu và hoặc nhưng, chúng tôi sẽ mang lại sự ổn định giá cả" và mục tiêu PCE cứng ở mức 2%, cùng với việc thừa nhận rằng lãi suất đang tác động mạnh đến công nghệ và CAPEX, củng cố một câu chuyện về chính sách thắt chặt đang tiếp diễn, hỗ trợ cho đồng đô la và khiến các tài sản rủi ro nhạy cảm với các tín hiệu thắt chặt hơn nữa

Chỉ số Tâm lý Fed của FXS đã tăng vọt thêm +14,39 điểm lên 141,89, một động thái rõ ràng đi sâu hơn vào vùng diều hâu và phù hợp với tông giọng ổn định 7/10 được FXS Speechtracker ghi nhận. Với chỉ số này cao hơn nhiều so với đường trung lập 100, thị trường nhiều khả năng sẽ diễn giải việc Warsh nhấn mạnh vào "liều thuốc tiền tệ" hiệu quả và cam kết không lay chuyển với mục tiêu PCE 2% như sự xác nhận cho lộ trình lãi suất cao hơn trong thời gian dài hơn, một bối cảnh thường nâng đỡ đồng đô la trong khi tạo ra lực cản đối với các đồng tiền beta cao và các tài sản nhạy cảm với lãi suất

Phân tích kỹ thuật: USD/CAD giữ giọng điệu giảm giá bên dưới đường SMA 100 ngày

Trên biểu đồ hàng ngày, USD/CAD duy trì giọng điệu giảm giá trong ngắn hạn khi giá giao ngay nằm dưới đường trung bình động giản đơn (SMA) 100 ngày và dải giữa Bollinger. Cặp tiền tệ này đang lùi khỏi nửa trên của biên độ Bollinger gần đây, trong khi Chỉ số sức mạnh tương đối (14) ở mức 38,5 nghiêng về động lượng yếu hơn là tình trạng quá bán rõ rệt, cho thấy người bán vẫn đang chiếm ưu thế nhưng lực kéo giảm đang chậm lại.

Ở phía trên, mức kháng cự ban đầu xuất hiện tại đường SMA 100 ngày gần 1,4045, tiếp theo là dải giữa Bollinger tại 1,4140 và sau đó là dải trên hướng tới 1,4350, nơi cần một cú phá vỡ để làm dịu áp lực giảm giá hiện tại. Ở phía dưới, mức hỗ trợ đáng chú ý đầu tiên nằm tại dải dưới Bollinger quanh 1,3930, và một động thái rõ ràng xuống dưới ngưỡng này sẽ mở ra con đường cho nhịp điều chỉnh kéo dài trong các phiên tới

(Phân tích kỹ thuật của bài viết này được thực hiện với sự hỗ trợ của một công cụ AI. Tìm hiểu thêm.)