Dự báo giá chỉ số đô la Mỹ: Vẫn dưới 102,00, đáy kênh tăng dần

• Chỉ số Đô la Mỹ có thể phục hồi về phía đường EMA 9 ngày tại 102,07.
• Chỉ báo Sức mạnh Tương đối 14 ngày tại 57,40 cho thấy đà tăng tích cực, mang tính xây dựng.
• DXY có thể tiếp tục giảm về phía đường EMA 50 ngày tại 100,87.

Chỉ số Đô la Mỹ (DXY), thước đo giá trị của đồng Đô la Mỹ (USD) so với sáu đồng tiền chủ chốt, đang kéo dài đà giảm sang ngày thứ hai liên tiếp và giao dịch quanh mức 101,90 trong phiên châu Á vào thứ Sáu.

DXY vẫn duy trì thiên hướng tăng giá trong ngắn hạn khi giữ trên Đường trung bình động hàm mũ (EMA) 50 ngày. Giá hiện đang kiểm tra đường EMA 9 ngày trong ngắn hạn, đóng vai trò là ngưỡng kháng cự ngay lập tức, cho thấy đợt tăng gần đây đang tạm dừng hơn là đảo chiều. Chỉ báo Sức mạnh Tương đối (RSI) 14 ngày tại 57,40 vẫn nằm trong vùng tích cực mà chưa bị mua quá mức, gợi ý rằng đà tăng vẫn mang tính xây dựng ngay cả khi Chỉ số Tâm lý Fed FXS hạ nhiệt từ các mức đỉnh trước đó.

Ngoài ra, phân tích kỹ thuật trên biểu đồ hàng ngày cho thấy chỉ số đô la đang nằm hơi thấp hơn ranh giới dưới của kênh tăng dần, báo hiệu đà tăng đã mất và khả năng chuyển sang xu hướng giảm. Vì giá chỉ thấp hơn ranh giới một chút, đây có thể chỉ là một nhịp giảm tạm thời hoặc một đợt săn thanh khoản nhằm kích hoạt các lệnh dừng lỗ ngay bên dưới vùng hỗ trợ.

Chỉ số Đô la Mỹ có thể phục hồi và kiểm tra rào cản ban đầu tại đường EMA 9 ngày ở mức 102,07. Việc quay trở lại trong kênh sẽ khôi phục thiên hướng tăng giá và hỗ trợ chỉ số đô la kiểm tra mức đỉnh 18 tháng tại 102,94, được ghi nhận vào ngày 14 tháng 10, sau đó là ranh giới trên của mô hình nêm tăng tại 103,70.

Ở chiều ngược lại, Chỉ số Đô la Mỹ có thể dao động quanh khu vực đường EMA 50 ngày tại 100,87. Nếu giảm sâu hơn, chỉ số sẽ đối mặt với mức đáy 5 tháng tại 98,56, được ghi nhận vào ngày 20 tháng 8.

Đồng đô la không thể kéo dài đà tăng bất chấp áp lực giá tại Mỹ lan rộng

Thu Lan Nguyen của Commerzbank nhấn mạnh rằng một loạt dữ liệu Mỹ mạnh hơn dự kiến đã không mang lại sự hỗ trợ bền vững cho đồng đô la. Bà lưu ý rằng "dữ liệu giá tiêu dùng của Mỹ mạnh bất ngờ vào thứ Tư đã được nối tiếp vào hôm qua bởi số liệu doanh số bán lẻ và giá sản xuất mạnh hơn dự kiến," đồng thời cho biết chuỗi dữ liệu này "góp phần củng cố bằng chứng rằng áp lực giá đang ngày càng lan rộng hơn." Tuy nhiên, Nguyen chỉ ra rằng "đồng đô la đã không thể giữ được mức tăng từ thứ Tư," nhấn mạnh rằng những bất ngờ tăng gần đây về lạm phát và hoạt động kinh tế đã không chuyển hóa thành một đợt tăng giá bền vững của đồng tiền này.

Warsh thận trọng về những vết sẹo từ khủng hoảng nhưng lạc quan về tăng trưởng cơ cấu và AI

Bài phát biểu của Chủ tịch Fed Warsh đạt 5,6/10 trên FXS Speechtracker, thấp hơn nhẹ so với mức trung bình lịch sử 6,1/10, cho thấy giọng điệu có phần kém tác động hơn so với mức nền đã thiết lập, dù thông điệp nhìn chung vẫn nhất quán kể từ cuộc họp FOMC tháng 9. Việc thừa nhận bị "quá ám ảnh bởi cuộc khủng hoảng tài chính toàn cầu" nhấn mạnh một thiên hướng kéo dài về quản lý rủi ro và ổn định tài chính, ngay cả khi Warsh nhấn mạnh tăng trưởng cơ cấu và làn sóng đầu tư được thúc đẩy bởi "các chính sách tốt," đồng thời nhấn mạnh rằng các cuộc họp sắp tới vào tháng 10 và tháng 12 sẽ là "thời điểm kết tinh" thực sự cho các quyết định về sản lượng, việc làm và lạm phát. Việc Warsh tập trung vào AI như một lực đẩy từ phía cầu, cuối cùng sẽ củng cố niềm tin vào dữ liệu và chính sách tiền tệ, trong khi vẫn để ngỏ tác động ngắn hạn lên việc làm, càng củng cố lập trường thận trọng nhưng mang tính xây dựng đối với đồng đô la và tâm lý chấp nhận rủi ro rộng hơn.

Chỉ số Tâm lý Fed của FXS không thay đổi, giữ nguyên 0,00 điểm ở mức vẫn cao là 127,51, cho thấy giọng điệu chính sách tổng thể vẫn vững chắc trong vùng diều hâu bất chấp điểm số FXS Speechtracker mềm hơn đôi chút. Đối với thị trường FX, sự kết hợp giữa Chỉ số Tâm lý Fed của FXS ở mức cao và việc Warsh nhấn mạnh ổn định giá cả cùng rủi ro đối với ổn định tài chính cho thấy đồng đô la tiếp tục được hỗ trợ, với sự nhạy cảm đối với dữ liệu sắp tới và các diễn biến liên quan đến AI cho đến các cuộc họp FOMC cuối năm.

(Phân tích kỹ thuật của câu chuyện này được viết với sự hỗ trợ của một công cụ AI. Tìm hiểu thêm.)