Giá Ethereum có thể bật tăng 10% khi các cá voi lớn nhất mua thêm 2 tỷ USD?

Ethereum đang cố gắng lấy lại sự ổn định sau nhiều tuần bị bán tháo mạnh. Giá hiện đang giữ quanh vùng 1,950 USD, tăng khoảng 6% so với mức đáy gần nhất. Cùng lúc đó, những cá voi Ethereum lớn nhất đã bắt đầu tích cực tích lũy.

Tuy nhiên, những người bán ngắn hạn và các nhà giao dịch phái sinh vẫn còn khá thận trọng, tạo ra sự giằng co ngày càng lớn quanh hướng đi tiếp theo của thị trường.

Các cá voi Ethereum lớn nhất tiếp tục tích lũy khi phân kỳ tăng giá vẫn được giữ nguyên

Dữ liệu on-chain cho thấy những nhà nắm giữ Ethereum lớn nhất đang chuẩn bị cho một nhịp phục hồi. Từ ngày 09/02/2024, các địa chỉ ví sở hữu từ 1 triệu đến 10 triệu ETH đã tăng lượng nắm giữ từ khoảng 5.17 triệu ETH lên gần 6.27 triệu ETH. Đây là mức tăng thêm hơn 1.1 triệu ETH, tương đương khoảng 2 tỷ USD theo giá hiện tại.

Các cá voi Ethereum: Santiment

Bạn muốn cập nhật nhiều thông tin về token như thế này? Đăng ký nhận bản tin Daily Crypto của biên tập viên Harsh Notariya tại đây.

Sự tích lũy này diễn ra cùng lúc với tín hiệu kỹ thuật tích cực trên biểu đồ 12 giờ.

Trong giai đoạn từ 25/01/2024 đến 12/02/2024, giá Ethereum tạo đáy thấp hơn, trong khi chỉ báo Relative Strength Index (RSI) lại tạo đáy cao hơn. RSI đo lường sức mạnh của xu hướng bằng cách so sánh mức tăng/giảm gần đây. Khi giá giảm nhưng RSI lại đi lên, điều này thường cho thấy lực bán đang yếu dần.

Dấu hiệu phân kỳ dương này cho thấy áp lực giảm giá đã bắt đầu dịu xuống.

Phân kỳ dương: TradingView

Cấu trúc này vẫn còn hiệu lực miễn là Ethereum giữ được trên mức 1,890 USD, bởi tín hiệu tương tự đã xuất hiện vào ngày 11/02/2024 và đến nay dường như vẫn còn hiệu lực. Nếu thủng mức này, tín hiệu phân kỳ sẽ bị phủ nhận và khả năng phục hồi sẽ yếu đi.

Hiện tại, các cá voi dường như đang đặt cược rằng vùng hỗ trợ này sẽ trụ vững.

Nhà đầu tư nhỏ lẻ ngắn hạn đang bán ra?

Trong khi các nhà đầu tư lớn tích cực gom hàng, nhà đầu tư nhỏ lẻ lại đang hành động rất khác biệt.

Chỉ số Spent Coins Age Band cho nhóm nắm giữ từ 7 ngày đến 30 ngày vừa tăng mạnh. Kể từ ngày 09/02/2024, trùng với thời gian các cá voi bắt đầu mua vào, chỉ số này đã vọt từ khoảng 14,000 lên gần 107,000 đồng coin, tăng hơn 660%. Chỉ số này theo dõi lượng coin mới được mua vào đang được chuyển động. Khi chỉ số tăng cao, thường báo hiệu nhà đầu tư đang chốt lời hoặc phân phối ra thị trường.

ETH Tokens: Santiment

Nói đơn giản, các nhà giao dịch ngắn hạn đang chốt lời và rời khỏi thị trường. Xu hướng này cũng đã xuất hiện hồi đầu tháng 02/2024. Vào ngày 05/02/2024, hoạt động giao dịch coin ngắn hạn tăng mạnh quanh vùng giá 2,140 USD. Chỉ trong một ngày, giá Ethereum đã giảm khoảng 13%.

Quá khứ cho thấy, khi nhóm này bán hàng ồ ạt, giá rất dễ đảo chiều xuống. Khi nhà đầu tư nhỏ lẻ và các trader vẫn còn bán mạnh, những nhịp tăng giá sẽ khó thuận lợi, và có nguy cơ gặp áp lực bán lớn.

Dữ liệu phái sinh cho thấy vị thế giảm giá mạnh

Thị trường phái sinh cũng đang củng cố góc nhìn thận trọng này. Dữ liệu hiện tại cho thấy có gần 3.06 tỷ USD vị thế short (bán khống), trong khi chỉ có khoảng 755 triệu USD vị thế long (mua đòn bẩy). Điều này tạo ra chênh lệch mạnh về phía giảm, với gần 80% thị trường nghiêng về phe short.

Shorts chiếm ưu thế: Coinglass

Một mặt, tình trạng này có thể dẫn đến hiện tượng short squeeze nếu giá bất ngờ tăng mạnh. Tuy nhiên, nó cũng cho thấy đa số trader vẫn dự đoán giá sẽ còn suy yếu. Điều này khiến xu hướng tăng vẫn bị kiềm chế, nhưng nếu cá voi tiếp tục gom mua làm bật giá lên khỏi các vùng kháng cự lớn, kỳ vọng phục hồi vẫn còn nguyên.

Dữ liệu on-chain về giá vốn cũng lý giải lý do Ethereum khó tăng mạnh. Quanh mức 1,980 USD, khoảng 1.58% tổng nguồn cung lưu thông đã được mua vào. Gần mức 2,020 USD, thêm 1.23% nguồn cung khác đang chờ có lãi để bán hòa vốn. Đây là những vùng có nhiều nhà đầu tư mong muốn thoát hàng mà không bị lỗ.

Cụm vùng giá vốn: Glassnode

Khi giá tiến đến các vùng này, áp lực bán tăng mạnh vì nhà đầu tư cố gắng thu hồi vốn. Điều này đã nhiều lần khiến giá bị cản ở các nhịp hồi gần đây. Chỉ những pha tăng mạnh nhờ đòn bẩy hoặc short squeeze mới có thể đủ mạnh để giá vượt qua những cụm cung này.

Cho đến lúc đó, các vùng này vẫn là những rào cản lớn đối với giá.

Những mức giá Ethereum quan trọng cần theo dõi hiện nay

Khi cá mập liên tục mua vào còn bên bán vẫn cố gắng giữ hàng, mức giá Ethereum giờ đây quan trọng hơn nhiều so với các câu chuyện xung quanh.

Ở chiều tăng, vùng kháng cự lớn đầu tiên nằm gần 2,010 USD. Nếu có một phiên đóng cửa 12 giờ mạnh mẽ phía trên vùng này, khả năng các vị thế short bị thanh lý sẽ cao hơn. Ngoài ra, vùng này cũng sát ngay cụm cung lớn.

Nếu điều đó xảy ra, mục tiêu tiếp theo của Ethereum có thể sẽ lên 2,140 USD – vùng kháng cự mạnh với nhiều lần giá từng chạm tới. Vùng này cũng cách mức giá hiện tại khoảng 10%. Ở chiều giảm, 1,890 USD là hỗ trợ quan trọng nhất. Giá giảm dưới vùng này thì dấu hiệu phân kỳ tăng sẽ bị phủ nhận và áp lực bán có thể mạnh trở lại. Nếu xuống sâu hơn, vùng hỗ trợ đáng chú ý tiếp theo sẽ nằm ở quanh 1,740 USD.

Phân tích giá Ethereum: TradingView

Chừng nào Ethereum vẫn giữ được trên 1,890 USD và liên tục kiểm tra mốc 2,010 USD thì cấu trúc hồi phục vẫn còn nguyên vẹn. Nếu giá phá vỡ hỗ trợ này và duy trì bên dưới, nỗ lực phục hồi hiện nay sẽ bị phá hủy.