Vàng giành lại 4.200$ khi tâm lý yếu của Mỹ làm sống lại nhu cầu đối với vàng thỏi
- Vàng tăng 1,40% sau khi phục hồi từ 4.130$.
- Tâm lý người tiêu dùng Mỹ giảm xuống 46,3, thấp hơn kỳ vọng.
- Xác suất Fed giữ nguyên trong tháng 10 đạt 81% khi kỳ vọng tăng lãi suất vào tháng 12 vẫn tồn tại.
Giá Vàng (XAU/USD) tăng hơn 1,40% vào thứ Sáu, tận dụng đà giảm của lợi suất trái phiếu chính phủ Mỹ và đồng bạc xanh yếu hơn, khi dữ liệu mới nhất của Mỹ cho thấy các hộ gia đình đang trở nên bi quan về nền kinh tế, trong khi các nhà đầu tư dường như tin tưởng rằng Cục Dự trữ Liên bang (Fed) sẽ giữ nguyên lãi suất.
XAU/USD tăng lên 4.200$ được hỗ trợ bởi lợi suất Mỹ giảm và USD yếu hơn
XAU/USD giao dịch ở mức 4.194$ và tiến gần mốc 4.200$ sau khi chạm mức thấp trong ngày là 4.130$.
Chỉ số Tâm lý Người tiêu dùng của Đại học Michigan trong tháng 10 giảm xuống 46,3, từ mức 48,1, thấp hơn dự báo 47,6. Người Mỹ đã cập nhật kỳ vọng lạm phát cho các khung thời gian 1 năm và 5 năm, với mức kỳ vọng trước đó tăng từ 4,6% lên 4,7% và mức sau từ 3,4% lên 3,5%.
Dữ liệu cho thấy chi tiêu tiêu dùng có thể giảm trong tương lai gần, nhưng các quan chức Fed vẫn nhìn nhận nền kinh tế kiên cường, được hỗ trợ bởi thị trường việc làm vững chắc.
Việc công bố biên bản cuộc họp gần nhất của FOMC vào thứ Tư cho thấy sự ủng hộ hoàn toàn của hội đồng đối với việc tăng lãi suất, dù cũng hé lộ sự chia rẽ giữa các nhà hoạch định chính sách: một số coi động thái này là biện pháp phòng ngừa, trong khi những người khác xem đây là khởi đầu của một chu kỳ thắt chặt.
Các phát biểu từ Fed tiếp tục trong tuần này, với Thống đốc Fed Christopher Waller ủng hộ việc tăng lãi suất thêm, dù không nhất thiết phải liên tiếp. Alberto Musalem của Fed St. Louis cho biết lạm phát đang ở mức cao và sức mạnh của thị trường lao động cho thấy Fed phải tập trung vào việc xử lý vấn đề này.
Thị trường tiền tệ đã loại bỏ khả năng Fed tăng lãi suất trong tháng 10, với xác suất 81% lãi suất sẽ được giữ trong phạm vi 3,75%-4%. Đối với tháng 12, có 81% khả năng tăng lãi suất thêm 25 điểm cơ bản đối với lãi suất quỹ Fed, theo dữ liệu từ Prime Terminal.
Lợi suất trái phiếu chính phủ Mỹ kỳ hạn 10 năm tăng 1,3 điểm cơ bản lên 5,248%, hạn chế đà giảm của đồng bạc xanh. Chỉ số đô la Mỹ (DXY), đo lường hiệu suất của đồng bạc xanh so với sáu loại tiền tệ, tăng 0,18% lên 102,30.
Căng thẳng ở Trung Đông gia tăng
Trong khi đó, xung đột Mỹ-Iran dường như còn lâu mới có thể được giải quyết nhanh chóng, mặc dù Tổng thống Mỹ Donald Trump nói rằng ông sẽ không tấn công Iran trước cuộc bầu cử giữa kỳ của Mỹ. Bất chấp điều đó, các hành động thù địch ở Hormuz vẫn tiếp diễn, trong khi ở Biển Đỏ, lực lượng Houthi đã đặt mìn ở Bab el Mandab, nhằm gây gián đoạn lưu thông tàu thuyền.
Điều gì tiếp theo cho các nhà đầu tư Vàng?
Trọng tâm của các nhà giao dịch phải là các diễn biến địa chính trị, giá Dầu, lãi suất trái phiếu chính phủ Mỹ và Đồng đô la Mỹ. Cùng với đó, họ cần tiếp nhận dữ liệu lạm phát tuần tới ở cả phía người tiêu dùng và nhà sản xuất, sau đó là Doanh số bán lẻ, phát biểu của Fed và dữ liệu việc làm.
Phân tích kỹ thuật XAU/USD: Vàng thách thức xu hướng giảm giá khi tiến gần 4.200$
Xu hướng giảm của Vàng có thể đang gặp rủi ro khi người mua xuất hiện gần mức thấp nhất trong ngày (LOD) tại 4.130$ và đẩy giá giao ngay lên 4.207$, mức cao nhất trong ngày, trước khi ổn định dưới 4.200$.
Động lượng đã chuyển sang hơi thiên về tăng giá, với Chỉ báo sức mạnh tương đối (RSI) tăng lên nhưng vẫn dưới mức trung lập 50.
Tuy nhiên, nếu XAU/USD kết thúc phiên giao dịch thứ Sáu và cả tuần trên 4.200$, điều này có thể mở đường cho một đợt phục hồi mạnh. Mức kháng cự tiếp theo là Đường trung bình động giản đơn (SMA) 100 ngày tại 4.260$. Nếu bị xuyên thủng, điểm dừng tiếp theo là SMA 50 ngày tại 4.335$, trước khi hướng tới 4.500$. Khi các mức đó bị vượt qua, điểm dừng tiếp theo là SMA 200 ngày tại 4.529$.
Ở chiều ngược lại, nếu Vàng lao xuống dưới 4.150$, khả năng di chuyển về 4.100$ đang được tính đến. Đà giảm sâu hơn nằm bên dưới, với mốc tâm lý 4.050$ trước mức đáy chu kỳ ngày 29 tháng 7 tại 3.996$, và 4.000$ ở phía dưới.
Câu hỏi thường gặp về Vàng
Vàng đóng vai trò quan trọng trong lịch sử loài người vì nó được sử dụng rộng rãi như một phương tiện lưu trữ giá trị và phương tiện trao đổi. Hiện nay, ngoài độ sáng bóng và công dụng làm đồ trang sức, kim loại quý này được coi rộng rãi là một tài sản trú ẩn an toàn, nghĩa là nó được coi là một khoản đầu tư tốt trong thời kỳ hỗn loạn. Vàng cũng được coi rộng rãi là một biện pháp phòng ngừa lạm phát và chống lại sự mất giá của tiền tệ vì nó không phụ thuộc vào bất kỳ đơn vị phát hành hoặc chính phủ cụ thể nào.
Ngân hàng trung ương là những người nắm giữ Vàng lớn nhất. Với mục tiêu hỗ trợ đồng tiền của mình trong thời kỳ hỗn loạn, các ngân hàng trung ương có xu hướng đa dạng hóa dự trữ của mình và mua Vàng để cải thiện sức mạnh được nhận thức của nền kinh tế và đồng tiền. Dự trữ Vàng cao có thể là nguồn tin cậy cho khả năng thanh toán của một quốc gia. Theo dữ liệu từ Hội đồng Vàng Thế giới, các ngân hàng trung ương đã bổ sung 1.136 tấn Vàng trị giá khoảng 70 tỷ đô la vào dự trữ của mình vào năm 2022. Đây là mức mua hàng năm cao nhất kể từ khi bắt đầu ghi chép. Các ngân hàng trung ương từ các nền kinh tế mới nổi như Trung Quốc, Ấn Độ và Thổ Nhĩ Kỳ đang nhanh chóng tăng dự trữ Vàng của mình.
Vàng có mối tương quan nghịch đảo với Đô la Mỹ và Kho bạc Hoa Kỳ, cả hai đều là tài sản dự trữ và trú ẩn an toàn chính. Khi Đô la mất giá, Vàng có xu hướng tăng, cho phép các nhà đầu tư và ngân hàng trung ương đa dạng hóa tài sản của họ trong thời kỳ hỗn loạn. Vàng cũng có mối tương quan nghịch đảo với tài sản rủi ro. Một đợt tăng giá trên thị trường chứng khoán có xu hướng làm suy yếu giá Vàng, trong khi bán tháo trên các thị trường rủi ro hơn có xu hướng ủng hộ kim loại quý.
Giá có thể biến động do nhiều yếu tố khác nhau. Bất ổn địa chính trị hoặc lo ngại về suy thoái kinh tế sâu có thể nhanh chóng khiến giá Vàng tăng cao do tình trạng trú ẩn an toàn của nó. Là một tài sản không có lợi suất, Vàng có xu hướng tăng khi lãi suất thấp hơn, trong khi chi phí tiền tệ cao hơn thường gây áp lực lên kim loại màu vàng. Tuy nhiên, hầu hết các động thái đều phụ thuộc vào cách Đồng đô la Mỹ (USD) hoạt động vì tài sản được định giá bằng đô la (XAU/USD). Đồng đô la mạnh có xu hướng giữ giá Vàng được kiểm soát, trong khi đồng đô la yếu hơn có khả năng đẩy giá Vàng lên.
Bài viết đề xuất
