Hợp đồng tương lai Dow Jones giảm nhẹ trước dữ liệu kinh tế của Mỹ
- Hợp đồng tương lai Dow Jones giảm nhẹ khi các nhà giao dịch chờ đợi công bố dữ liệu Doanh số bán lẻ và PPI của Mỹ.
- Các hợp đồng tương lai chỉ số Mỹ có thể tăng nhẹ, với cổ phiếu công nghệ sẵn sàng cho những mức tăng thêm giữa bối cảnh tỷ lệ cược cắt giảm lãi suất của Fed đang gia tăng.
- Công cụ CME FedWatch chỉ ra rằng thị trường đang định giá 81% khả năng cắt giảm lãi suất của Fed 25 điểm cơ bản vào tháng 12.
Các hợp đồng tương lai Dow Jones giảm 0,07% xuống dưới 46.500 trong giờ giao dịch châu Âu vào thứ Ba, trước khi mở cửa thị trường Hoa Kỳ (Mỹ). Các hợp đồng tương lai S&P 500 và Nasdaq 100 cũng giảm, lần lượt giảm 0,06% và 0,16% xuống khoảng 6.720 và 24.900, tại thời điểm viết bài.
Các hợp đồng tương lai chỉ số Mỹ có thể tăng điểm khi cổ phiếu công nghệ có thể tiếp tục tăng nhờ tỷ lệ cược cắt giảm lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang (Fed) vào tháng 12 đang gia tăng, được thúc đẩy bởi những nhận xét ôn hòa gần đây từ các nhà hoạch định chính sách của Fed. Các nhà giao dịch đang chờ đợi công bố dữ liệu Thay đổi việc làm hàng tuần của ADP, Doanh số bán lẻ và báo cáo Giá sản xuất, dự kiến sẽ được công bố sau đó vào thứ Ba.
Công cụ CME FedWatch cho thấy thị trường hiện đang định giá 81% khả năng Fed sẽ cắt giảm lãi suất cho vay qua đêm chuẩn của mình 25 điểm cơ bản (bps) trong cuộc họp tháng 12, tăng từ 71% xác suất mà thị trường đã định giá một ngày trước đó.
Thống đốc Fed Christopher Waller cho biết với Fox Business vào thứ Hai rằng mối quan tâm chính của ông là thị trường lao động đang yếu đi, đồng thời cho biết lạm phát "không phải là vấn đề lớn" khi xem xét sự yếu kém gần đây trong việc làm. Ông cũng cho biết số liệu việc làm tháng 9 có thể sẽ được điều chỉnh giảm và cảnh báo rằng việc tuyển dụng tập trung "không phải là dấu hiệu tốt," cho thấy sự ủng hộ của ông đối với việc cắt giảm lãi suất trong thời gian tới.
Phố Wall đóng cửa cao hơn vào thứ Hai, với Dow Jones tăng 0,44%, S&P 500 tăng 1,55%, và Nasdaq 100 tăng 2,69%. Các cổ phiếu công nghệ lớn dẫn đầu đà tăng: Broadcom tăng 11,1% nhờ sự lạc quan về cơ sở hạ tầng AI, trong khi Alphabet tăng 6,3% khi sự phát triển của Gemini 3 đã nâng vốn hóa thị trường của nó lên trên mức của Microsoft. Tesla cũng tăng 6,8% sau khi Elon Musk nhấn mạnh sự tiến bộ trong các chip AI thế hệ tiếp theo của mình.
Câu hỏi thường gặp về Chỉ số Dow Jones
Chỉ số trung bình công nghiệp Dow Jones, một trong những chỉ số thị trường chứng khoán lâu đời nhất trên thế giới, được biên soạn từ 30 cổ phiếu được giao dịch nhiều nhất tại Hoa Kỳ. Chỉ số này được tính theo giá thay vì theo vốn hóa. Chỉ số này được tính bằng cách cộng giá của các cổ phiếu thành phần và chia cho một hệ số, hiện tại là 0,152. Chỉ số này được sáng lập bởi Charles Dow, người cũng sáng lập ra tờ Wall Street Journal. Trong những năm sau đó, chỉ số này đã bị chỉ trích là không đủ đại diện rộng rãi vì chỉ theo dõi 30 tập đoàn, không giống như các chỉ số rộng hơn như S&P 500.
Nhiều yếu tố khác nhau thúc đẩy Chỉ số trung bình công nghiệp Dow Jones (DJIA). Hiệu suất tổng hợp của các công ty thành phần được tiết lộ trong báo cáo thu nhập hàng quý của công ty là yếu tố chính. Dữ liệu kinh tế vĩ mô của Hoa Kỳ và toàn cầu cũng góp phần vì nó tác động đến tâm lý nhà đầu tư. Mức lãi suất do Cục Dự trữ Liên bang (Fed) đặt ra cũng ảnh hưởng đến DJIA vì nó ảnh hưởng đến chi phí tín dụng, mà nhiều công ty phụ thuộc rất nhiều. Do đó, lạm phát có thể là động lực chính cũng như các số liệu khác tác động đến quyết định của Fed.
Lý thuyết Dow là một phương pháp xác định xu hướng chính của thị trường chứng khoán do Charles Dow phát triển. Một bước quan trọng là so sánh hướng của Chỉ số trung bình công nghiệp Dow Jones (DJIA) và Chỉ số trung bình vận tải Dow Jones (DJTA) và chỉ theo dõi các xu hướng mà cả hai đều di chuyển theo cùng một hướng. Khối lượng là một tiêu chí xác nhận. Lý thuyết sử dụng các yếu tố phân tích đỉnh và đáy. Lý thuyết của Dow đưa ra ba giai đoạn xu hướng: tích lũy, khi tiền thông minh bắt đầu mua hoặc bán; sự tham gia của công chúng, khi công chúng rộng rãi tham gia; và phân phối, khi tiền thông minh thoát ra.
Có một số cách để giao dịch DJIA. Một là sử dụng ETF cho phép các nhà đầu tư giao dịch DJIA như một chứng khoán duy nhất, thay vì phải mua cổ phiếu của tất cả 30 công ty thành viên. Một ví dụ điển hình là SPDR Dow Jones Industrial Average ETF (DIA). Hợp đồng tương lai DJIA cho phép các nhà giao dịch đầu cơ vào giá trị tương lai của chỉ số và Quyền chọn cung cấp quyền, nhưng không phải nghĩa vụ, để mua hoặc bán chỉ số với mức giá được xác định trước trong tương lai. Quỹ tương hỗ cho phép các nhà đầu tư mua một cổ phiếu trong danh mục đầu tư đa dạng của các cổ phiếu DJIA, do đó cung cấp khả năng tiếp xúc với toàn bộ chỉ số.
Bài viết đề xuất
