Solana (SOL) chạm mức thấp nhất trong 2.5 năm khi 88 triệu USD lệnh long bị thanh lý

Solana (SOL) đã giảm xuống mức thấp nhất kể từ tháng 12/2023 trong tuần này, rớt về gần 68 USD khi hơn 88 triệu USD vị thế có đòn bẩy bị thanh lý trên toàn thị trường.

Phần lớn thiệt hại tập trung vào các nhà giao dịch lệnh long. Hoạt động trên chuỗi và sự quan tâm trên mạng xã hội đã suy giảm trong vài tháng trước khi giá lao dốc, cho thấy đợt bán tháo lần này chủ yếu do nhu cầu giảm dần chứ không phải vì một cú sốc bất ngờ.

Long chiếm 94% giá trị vị thế bị thanh lý

Trong vòng 24 giờ, thị trường đã thanh lý 88.45 triệu USD vị thế SOL, theo dữ liệu từ Coinglass. Trong đó, 83.53 triệu USD đến từ lệnh long, chỉ có 4.91 triệu USD là từ lệnh short.

Điều này cho thấy các nhà giao dịch theo xu hướng tăng chiếm khoảng 94% tổng thiệt hại. Dữ liệu ghi nhận có 12,084 nhà giao dịch bị thanh lý trên toàn cầu khi độ biến động của SOL vượt mức 12% trong ngày.

Số liệu so sánh trong 90 ngày càng làm nổi bật sự kiện lần này. Lượng long bị thanh lý gần 84 triệu USD là mức cao nhất trên biểu đồ, xuất hiện đúng thời điểm giá lao dốc về đáy.

Số lượng ví hoạt động giảm từ tháng 02/2024

Làn sóng thanh lý lệnh sử dụng đòn bẩy không xảy ra một cách đơn lẻ. Số lượng người dùng thực tế trên mạng Solana cũng đang giảm liên tục, phản ánh nhu cầu sử dụng nền tảng yếu dần.

Theo số liệu của Santiment, số ví hoạt động hàng ngày đạt đỉnh gần 5.5 triệu vào đầu tháng 02/2024. Đến nay, chỉ còn khoảng 2.91 triệu ví, tương đương một nửa so với mức cao trước đó.

Điều này đáng chú ý vì dù giá SOL vẫn duy trì vùng tích lũy từ 78 USD đến 95 USD trong suốt mùa xuân, nhưng số lượng người dùng lại liên tục giảm. Sự chênh lệch này thường cảnh báo rằng thị trường đang đi ngang nhưng thiếu lực đỡ thực tế. Đợt rớt giá gần đây cũng lặp lại kịch bản từng được đề cập trong báo cáo về rủi ro unstaking trước đó.

Sức hút trên mạng xã hội giảm khi lực bán chiếm ưu thế

Lượng quan tâm của cộng đồng cũng đang cho thấy tín hiệu tương tự. Chỉ số thảo luận liên quan đến Solana trên mạng xã hội tiếp tục giảm sâu, với số liệu cập nhật gần nhất ở mức 39, sát đáy trong 3 tháng qua.

Vào giữa tháng 05/2024, dù chỉ số social dominance của SOL có cải thiện nhẹ khi giá bật tăng trong ngắn hạn, nhưng hiện đã giảm về 0.687. Token này đang chiếm tỷ trọng nhỏ hơn trong các cuộc thảo luận về tiền điện tử nói chung.

Diễn biến này khá rõ ràng: mỗi lần cộng đồng chú ý đến SOL thì áp lực bán lại xuất hiện, khiến giá không duy trì được đà tăng. Sự quan tâm giảm khiến nhu cầu mua mới yếu đi, khó bảo vệ các vùng hỗ trợ.

Biểu đồ tuần của SOL xác nhận tín hiệu tiêu cực

Dữ liệu trên biểu đồ tuần đã tổng hợp lại các tín hiệu vừa nêu. SOL vừa đóng nến tuần ở mức 68.46 USD, giảm gần 17% so với tuần trước, là mức thấp nhất kể từ tháng 12/2023.

Giá đã thủng ngưỡng Fibonacci 0.786 tại 73.31 USD, biến vùng hỗ trợ cũ thành kháng cự. Đồng thời, giá cũng bị từ chối ở khu vực kháng cự dài hạn quanh 100 USD, nơi từng là hỗ trợ mạnh hồi đầu năm 2024.

Khối lượng giao dịch trên khung tuần có xu hướng giảm đều kể từ khi giá điều chỉnh, thể hiện lực mua yếu trong các đợt hồi phục. Chỉ số RSI tuần đã bước vào vùng xu hướng giảm (bearish), xác nhận đà yếu trên khung thời gian lớn nhất.

Tại thời điểm viết bài, Solana đang giao dịch quanh mức 68.53 USD, giảm khoảng 9% trong 24 giờ, vốn hóa thị trường đạt gần 39.6 tỷ USD, giữ vị trí thứ bảy.

Hiện tại, cả bốn bộ dữ liệu đều cho thấy cùng một chiều hướng. Việc sử dụng mạng lưới phục hồi và nhu cầu giao dịch giao ngay duy trì ổn định sẽ là những dấu hiệu đầu tiên cho thấy áp lực bán đang dần giảm bớt.