Đồng đô la Mỹ suy yếu mạnh đẩy vàng vào đà tăng trên 4.400$
- Vàng tăng vượt 4.420$ khi đồng USD suy yếu nâng đỡ kim loại quý.
- Lợi suất dài hạn tăng hạn chế đà tăng gần ngưỡng 4.500$.
- Biên bản Fed và các tiêu đề về Iran có thể là động lực tiếp theo của thị trường.
Giá vàng (XAU/USD) tăng hơn 1% vào thứ Hai trong bối cảnh đồng đô la Mỹ (USD) suy yếu trên diện rộng và lợi suất trái phiếu chính phủ Mỹ giảm, sau dữ liệu lạm phát yếu của tuần trước đã làm giảm suy đoán về một Cục Dự trữ Liên bang (Fed) diều hâu, . XAU/USD giao dịch ở mức 4.422$ sau khi bật lên từ mức đáy trong ngày 4.367$.
XAU/USD tăng khi lạm phát yếu hơn làm giảm kỳ vọng về Fed bất chấp lợi suất tăng
Chỉ số Đô la Mỹ (DXY), đo lường hiệu suất của đồng bạc xanh so với sáu loại tiền tệ, giảm 0,37% xuống 99,53, tạo ra lực đẩy cho kim loại quý. Lợi suất trái phiếu chính phủ Mỹ kỳ hạn 10 năm, dù tăng hơn 2,5 điểm cơ bản lên 4,718%, đang hạn chế đà tăng của vàng hướng tới mốc 4.500$.
Lợi suất trái phiếu chính phủ Mỹ ở phần dài của đường cong, kỳ hạn 30 năm, đang chạm mức cao nhất kể từ năm 2007. Bloomberg đưa tin rằng điều này phản ánh "nỗi lo của nhà đầu tư về nợ quốc gia tăng vọt, làn sóng bán trái phiếu kỳ hạn dài và lạm phát vẫn bị mắc kẹt" trên mức 2% của Cục Dự trữ Liên bang trong 5 năm qua.
Dữ liệu lạm phát từ phía người tiêu dùng và nhà sản xuất tuần trước đã kích hoạt phản ứng của nhà đầu tư nhằm giảm bớt các cược theo hướng diều hâu đối với Fed. Lo ngại rằng giá cả sẽ chưa sớm quay lại đà giảm đang được tiếp thêm bởi việc thiếu tiến triển trong các cuộc đàm phán Mỹ-Iran ở Trung Đông.
Giá dầu thô vẫn ở vị trí dẫn dắt, với dầu thô Mỹ West Texas Intermediate (WTI) tăng hơn 2,30% lên 84,35$ mỗi thùng.
Các tín hiệu địa chính trị trái chiều cho thấy Iran đang chuyển chính sách từ phòng thủ sang tấn công. Bộ Ngoại giao Iran cho biết "thỏa thuận Islamabad chưa sụp đổ và khả năng quay trở lại vẫn còn," qua Al Arabiya.
Trong khi đó, nhà đầu tư nhận thấy gần 69% khả năng Fed sẽ giữ nguyên lãi suất, trong khi xác suất cho cuộc họp tháng 12 vẫn đang định giá 66% khả năng tăng lãi suất 25 điểm cơ bản, theo Prime Terminal.
Thị trường hiện đang hướng tới biên bản cuộc họp tháng 7 của Fed, dự kiến được công bố vào thứ Tư, để có thêm thông tin về lập trường tiền tệ của các nhà hoạch định chính sách.
Phân tích kỹ thuật XAU/USD: Vàng vượt qua đường SMA 100 ngày, hướng tới 4.500$
Giá vàng đã lấy lại mốc 4.400$ và đang trên đường vượt qua Đường trung bình động giản đơn (SMA) 100 ngày tại 4.386$, như một phần của sự hội tụ các mức kỹ thuật, vốn đã hạn chế giá vàng thỏi trong ngắn hạn.
Đáng chú ý là động lượng đang nghiêng về xu hướng tăng, như được thể hiện bởi Chỉ báo sức mạnh tương đối (RSI). Điều này xác nhận xu hướng tăng đang hình thành, dù các nhà giao dịch phải vượt qua mốc 4.500$, tiếp theo là đường SMA 200 ngày tại 4.506$. Nếu tiếp tục mạnh lên, mức kháng cự tiếp theo là mốc 4.600$.
Để đảo chiều giảm giá, vàng cần giảm xuống dưới đường SMA 100 ngày, tiếp theo là mức cao ngày 6 tháng 7 tại 4.202$, rồi đến đường SMA 50 ngày tại 4.146$ và 4.100$.
Câu hỏi thường gặp về Vàng
Vàng đóng vai trò quan trọng trong lịch sử loài người vì nó được sử dụng rộng rãi như một phương tiện lưu trữ giá trị và phương tiện trao đổi. Hiện nay, ngoài độ sáng bóng và công dụng làm đồ trang sức, kim loại quý này được coi rộng rãi là một tài sản trú ẩn an toàn, nghĩa là nó được coi là một khoản đầu tư tốt trong thời kỳ hỗn loạn. Vàng cũng được coi rộng rãi là một biện pháp phòng ngừa lạm phát và chống lại sự mất giá của tiền tệ vì nó không phụ thuộc vào bất kỳ đơn vị phát hành hoặc chính phủ cụ thể nào.
Ngân hàng trung ương là những người nắm giữ Vàng lớn nhất. Với mục tiêu hỗ trợ đồng tiền của mình trong thời kỳ hỗn loạn, các ngân hàng trung ương có xu hướng đa dạng hóa dự trữ của mình và mua Vàng để cải thiện sức mạnh được nhận thức của nền kinh tế và đồng tiền. Dự trữ Vàng cao có thể là nguồn tin cậy cho khả năng thanh toán của một quốc gia. Theo dữ liệu từ Hội đồng Vàng Thế giới, các ngân hàng trung ương đã bổ sung 1.136 tấn Vàng trị giá khoảng 70 tỷ đô la vào dự trữ của mình vào năm 2022. Đây là mức mua hàng năm cao nhất kể từ khi bắt đầu ghi chép. Các ngân hàng trung ương từ các nền kinh tế mới nổi như Trung Quốc, Ấn Độ và Thổ Nhĩ Kỳ đang nhanh chóng tăng dự trữ Vàng của mình.
Vàng có mối tương quan nghịch đảo với Đô la Mỹ và Kho bạc Hoa Kỳ, cả hai đều là tài sản dự trữ và trú ẩn an toàn chính. Khi Đô la mất giá, Vàng có xu hướng tăng, cho phép các nhà đầu tư và ngân hàng trung ương đa dạng hóa tài sản của họ trong thời kỳ hỗn loạn. Vàng cũng có mối tương quan nghịch đảo với tài sản rủi ro. Một đợt tăng giá trên thị trường chứng khoán có xu hướng làm suy yếu giá Vàng, trong khi bán tháo trên các thị trường rủi ro hơn có xu hướng ủng hộ kim loại quý.
Giá có thể biến động do nhiều yếu tố khác nhau. Bất ổn địa chính trị hoặc lo ngại về suy thoái kinh tế sâu có thể nhanh chóng khiến giá Vàng tăng cao do tình trạng trú ẩn an toàn của nó. Là một tài sản không có lợi suất, Vàng có xu hướng tăng khi lãi suất thấp hơn, trong khi chi phí tiền tệ cao hơn thường gây áp lực lên kim loại màu vàng. Tuy nhiên, hầu hết các động thái đều phụ thuộc vào cách Đồng đô la Mỹ (USD) hoạt động vì tài sản được định giá bằng đô la (XAU/USD). Đồng đô la mạnh có xu hướng giữ giá Vàng được kiểm soát, trong khi đồng đô la yếu hơn có khả năng đẩy giá Vàng lên.
Bài viết đề xuất
