Dự báo giá AUD/JPY: Có vẻ dễ bị tổn thương khi nằm dưới mức 93,00 và mức Fibo 23,6%
- AUD/JPY thu hút một số người bán mới trong phản ứng với việc cắt giảm lãi suất ôn hòa của RBA vào thứ Ba.
- Các cược cho việc tăng lãi suất BoJ nhiều hơn vào năm 2025 hỗ trợ đồng JPY và góp phần vào sự sụt giảm.
- Cấu trúc kỹ thuật ủng hộ các nhà giao dịch giảm giá và hỗ trợ triển vọng cho sự giảm giá thêm.
Cặp AUD/JPY chịu áp lực bán mới sau khi có sự tăng nhẹ vào ngày trước đó và giảm xuống mức thấp gần hai tuần trong nửa đầu phiên giao dịch châu Âu vào thứ Ba. Giá giao ngay hiện đang giao dịch quanh khu vực 92,70, giảm hơn 0,85% trong ngày và dường như dễ bị giảm thêm.
Một sự phá vỡ trong ngày và việc chấp nhận dưới mức Fibonacci retracement 23,6% của đợt tăng từ tháng 4 đến tháng 5 xác nhận triển vọng tiêu cực. Hơn nữa, các chỉ báo dao động trên biểu đồ hàng ngày vừa mới bắt đầu có sức hút tiêu cực và đang giữ trong vùng giảm giá sâu trên biểu đồ 4 giờ. Điều này, theo đó, cho thấy rằng con đường dễ nhất đối với cặp AUD/JPY là hướng giảm trong bối cảnh triển vọng ôn hòa của Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA), điều này đánh dấu sự khác biệt lớn so với các cược cho việc tăng lãi suất nhiều hơn từ Ngân hàng Trung ương Nhật Bản (BoJ).
Do đó, một số yếu tố tiếp theo hướng tới vùng hợp lưu 91,95-91,75, bao gồm Đường trung bình động giản đơn (SMA) 200 kỳ trên biểu đồ 4 giờ và mức Fibo 38,2%, có vẻ như là một khả năng rõ ràng. Một sự phá vỡ thuyết phục dưới mức hỗ trợ nói trên nên mở đường cho những tổn thất sâu hơn hướng tới mức hỗ trợ tạm thời 91,40 trước khi cặp AUD/JPY cuối cùng giảm xuống mức tròn 91,00 trên đường tới khu vực 90,84, hoặc mức Fibo 50%.
Mặt khác, bất kỳ nỗ lực phục hồi nào có thể được coi là cơ hội bán ra gần mức 93,00. Điều này sẽ giới hạn cặp AUD/JPY gần khu vực 93,50-93,60, hoặc mức Fibo 23,6%. Tuy nhiên, sức mạnh bền vững vượt qua mức này có thể kích hoạt một đợt phục hồi ngắn hạn và nâng giá giao ngay vượt qua mức tròn 94,00, hướng tới khu vực 94,65-94,75 trên đường tới mốc tâm lý 95,00.
Biểu đồ 4 giờ của AUD/JPY
RBA FAQs
Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) thiết lập lãi suất và quản lý chính sách tiền tệ cho Úc. Các quyết định được đưa ra bởi hội đồng thống đốc tại 11 cuộc họp một năm và các cuộc họp khẩn cấp theo yêu cầu. Nhiệm vụ chính của RBA là duy trì sự ổn định giá cả, nghĩa là tỷ lệ lạm phát ở mức 2-3%, nhưng cũng "...góp phần vào sự ổn định của đồng tiền, việc làm đầy đủ và sự thịnh vượng kinh tế và phúc lợi của người dân Úc". Công cụ chính để đạt được điều này là tăng hoặc giảm lãi suất. Lãi suất tương đối cao sẽ củng cố đồng Đô la Úc (AUD) và ngược lại. Các công cụ khác của RBA bao gồm nới lỏng định lượng và thắt chặt.
Trong khi lạm phát luôn được coi là yếu tố tiêu cực đối với tiền tệ vì nó làm giảm giá trị của tiền nói chung, thì thực tế lại ngược lại trong thời hiện đại với việc nới lỏng kiểm soát vốn xuyên biên giới. Lạm phát cao hơn một chút hiện có xu hướng khiến các ngân hàng trung ương tăng lãi suất, điều này lại có tác dụng thu hút thêm dòng vốn từ các nhà đầu tư toàn cầu đang tìm kiếm một nơi sinh lợi để giữ tiền của họ. Điều này làm tăng nhu cầu đối với đồng tiền địa phương, trong trường hợp của Úc là Đô la Úc.
Dữ liệu kinh tế vĩ mô đánh giá sức khỏe của một nền kinh tế và có thể tác động đến giá trị đồng tiền của nền kinh tế đó. Các nhà đầu tư thích đầu tư vốn của họ vào các nền kinh tế an toàn và đang phát triển hơn là bấp bênh và suy thoái. Dòng vốn chảy vào lớn hơn làm tăng tổng cầu và giá trị của đồng nội tệ. Các chỉ số kinh điển, chẳng hạn như GDP, Chỉ số người quản trị mua hàng (PMI) ngành sản xuất và dịch vụ, việc làm và khảo sát tâm lý người tiêu dùng có thể ảnh hưởng đến AUD. Một nền kinh tế mạnh có thể khuyến khích Ngân hàng Dự trữ Úc tăng lãi suất, đồng thời hỗ trợ AUD.
Nới lỏng định lượng (QE) là một công cụ được sử dụng trong những tình huống cực đoan khi việc hạ lãi suất không đủ để khôi phục dòng tín dụng trong nền kinh tế. QE là quá trình Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) in Đô la Úc (AUD) nhằm mục đích mua tài sản – thường là trái phiếu chính phủ hoặc trái phiếu doanh nghiệp – từ các tổ chức tài chính, qua đó cung cấp cho họ thanh khoản rất cần thiết. QE thường dẫn đến đồng AUD yếu hơn.
Thắt chặt định lượng (QT) là ngược lại với QE. Nó được thực hiện sau QE khi nền kinh tế đang phục hồi và lạm phát bắt đầu tăng. Trong khi ở QE, Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) mua trái phiếu chính phủ và trái phiếu doanh nghiệp từ các tổ chức tài chính để cung cấp cho họ thanh khoản, thì ở QT, RBA ngừng mua thêm tài sản và ngừng tái đầu tư số tiền gốc đáo hạn vào các trái phiếu mà họ đang nắm giữ. Điều này sẽ tích cực (hoặc tăng giá) cho Đô la Úc.
Bài viết đề xuất
