Dự báo giá EUR/USD: Mất đà dưới mức 1,1250, kỹ thuật giảm giá chiếm ưu thế dưới đường SMA 100 ngày
- EUR/USD suy yếu xuống quanh 1,1225 trong phiên giao dịch châu Âu đầu ngày thứ Tư.
- Quan chức Pháp sẽ huy động quân đội để giúp duy trì trật tự tại các cuộc biểu tình dự kiến vào cuối tuần tới.
- Triển vọng tiêu cực đối với cặp tiền này chiếm ưu thế bên dưới đường SMA 100 ngày, với động lượng RSI giảm giá.
- Mức tranh chấp ban đầu được nhìn thấy tại 1,1185; mức kháng cự ngay lập tức cần theo dõi là 1,1252.
Cặp EUR/USD giao dịch với xu hướng yếu hơn gần 1,1225 trong giờ giao dịch châu Âu đầu ngày thứ Tư. Tình hình bất ổn ở Pháp và những lo ngại về tài khóa đang gây sức ép lên đồng Euro (EUR) so với đồng Đô la Mỹ (USD). Các nhà giao dịch chờ đợi các bài phát biểu từ các nhà hoạch định chính sách của Ngân hàng Trung ương Châu Âu (ECB) vào cuối ngày, bao gồm Chủ tịch Christine Lagarde, Philip Lane, Joachim Nagel và Piero Cipollone.
Pháp sẽ tăng cường cảnh sát bằng quân đội và triển khai một chiến dịch an ninh quy mô lớn cho các cuộc biểu tình nữa dự kiến vào thứ Bảy, khi chính phủ thừa nhận những thất bại trong phản ứng trước bạo lực cuối tuần trước, theo Reuters. Thủ tướng Pháp Sébastien Lecornu cũng cho biết sẽ áp dụng lệnh giới nghiêm mới "nơi tình hình đòi hỏi".
"Những lo ngại ở Pháp sẽ không sớm biến mất," Tommy von Brömsen, chiến lược gia FX tại Handelsbanken, cho biết. "Quan điểm giảm giá về Pháp sẽ còn kéo dài thêm một thời gian nữa, và còn rất nhiều sự suy yếu của đồng euro sẽ được phản ánh vào giá," Tommy nói thêm.
Tuần trước, Chủ tịch Cục Dự trữ Liên bang (Fed) không đưa ra gợi ý nào về việc liệu ông có cho rằng sẽ cần tăng lãi suất thêm hay không, hoặc khi nào.
"Tôi không định kiến trước các cuộc họp," Warsh nói trong cuộc họp thường niên của IMF tại Bangkok. "Tôi không tin vào việc nói trước bây giờ về những gì tôi có thể làm tại các cuộc họp mà chúng ta còn lại trong phần còn lại của năm," ông nói thêm.
Đồng euro được xem là đang tích luỹ khi UOB giữ EUR/USD trong một phạm vi xác định
Các chiến lược gia tại UOB Group cho rằng EUR/USD vẫn đang trong mô hình đi ngang trong ngắn hạn. Nhắc lại cập nhật mới nhất từ thứ Sáu tuần trước, khi giao ngay ở mức 1,1215, họ tái khẳng định rằng đồng Euro "có lẽ đã bước vào giai đoạn giao dịch trong biên độ, và trong thời gian tới, nhiều khả năng sẽ giao dịch giữa 1,1160 và 1,1280." UOB tiếp tục "giữ quan điểm tương tự vào lúc này," nhấn mạnh ưu tiên cho sự tích luỹ hơn là đưa ra nhận định theo hướng cụ thể ở giai đoạn này.
Warsh lưu ý đà tăng đầu tư và trọng tâm AI nhưng tránh cam kết trước về chính sách
Thống đốc Fed Warsh đã đưa ra một thông điệp có tính xây dựng ở mức vừa phải nhưng thận trọng, với điểm FXS Speechtracker ở mức 5,6/10, thấp hơn nhẹ so với mức trung bình lịch sử 6,1/10 và phù hợp với giọng điệu cân bằng. Việc thừa nhận mình bị "over-scarred from the global financial crisis" nhấn mạnh một thiên hướng dai dẳng về quản lý rủi ro và ổn định tài chính, ngay cả khi Warsh nhấn mạnh tăng trưởng mang tính cấu trúc và làn sóng đầu tư được thúc đẩy bởi "good policies" và từ chối phán đoán trước các quyết định sắp tới của FOMC. Việc nhấn mạnh AI như một lực cầu trong ngắn hạn và là công cụ cải thiện độ tin cậy của dữ liệu, cùng với kế hoạch tổ chức một phiên điều trần về AI và các lực lượng đặc nhiệm mới của Fed, cho thấy lập trường hướng tới tương lai, điều cuối cùng có thể định hình lại kỳ vọng đối với đồng Đô la nếu động lực năng suất và lạm phát thay đổi.
Chỉ số Tâm lý Fed FXS không thay đổi, giữ nguyên 0,00 điểm ở mức vẫn cao là 127,51, cho thấy bài phát biểu đã giữ nguyên nhận thức về lập trường chính sách chắc chắn ở vùng diều hâu bất chấp ngôn ngữ không cam kết về các cuộc họp tương lai. Sự kết hợp giữa Chỉ số Tâm lý Fed FXS đi ngang và điểm FXS Speechtracker thấp hơn nhẹ cho thấy thị trường không thấy có sự thay đổi ngay lập tức trong hàm phản ứng của Fed, với sự thận trọng bị ám ảnh bởi khủng hoảng của Warsh và trọng tâm vào rủi ro ổn định tài chính củng cố kỳ vọng về một lộ trình cảnh giác, phụ thuộc vào dữ liệu hơn là một sự xoay trục ôn hòa rõ ràng.
Phân tích kỹ thuật: EUR/USD giữ sắc thái giảm dưới các mức kháng cự quan trọng
Trên biểu đồ hàng ngày, EUR/USD duy trì xu hướng thiên về giảm trong ngắn hạn khi giá giao ngay vẫn bị kìm dưới đường trung bình động giản đơn Bollinger 20 ngày và đường trung bình động giản đơn (SMA) 100 ngày. Giá cũng đang giữ dưới dải Bollinger trên, củng cố ý tưởng về một thị trường bị giới hạn trong một cấu trúc giảm rộng hơn. Chỉ báo sức mạnh tương đối (14) tại 39,6 nằm trong vùng giảm giá nhưng vẫn trên ngưỡng quá bán, cho thấy áp lực bán vẫn dai dẳng hơn là đã cạn kiệt.
Ở chiều giảm, mức đáy ngày 19 tháng 10 tại 1,1185 đóng vai trò là mức hỗ trợ đầu tiên cho cặp tiền tệ này, tiếp theo là giới hạn dưới của dải Bollinger tại 1,1115. Một cú phá vỡ rõ ràng xuống dưới mức này nhiều khả năng sẽ mở đường tới mức tâm lý 1,1000 và sau đó là mức đáy ngày 12 tháng 5 năm 2025 tại 1,0951.
Ở chiều tích cực, mức kháng cự ban đầu nằm tại đường SMA Bollinger 20 ngày quanh 1,1252, trên đường tới ranh giới trên của dải Bollinger gần 1,1390. Bất kỳ giao dịch mua bùng nổ theo đà nào trên mức được đề cập có thể mở đường tới đường SMA 100 ngày tại 1,1460.
(Phân tích kỹ thuật của bài viết này được viết với sự hỗ trợ của một công cụ AI. Tìm hiểu thêm.)
Câu hỏi thường gặp về Euro
Euro là đồng tiền của 19 quốc gia Liên minh châu Âu thuộc Khu vực đồng tiền chung châu Âu. Đây là đồng tiền được giao dịch nhiều thứ hai trên thế giới sau Đô la Mỹ. Năm 2022, đồng tiền này chiếm 31% tổng số giao dịch ngoại hối, với doanh thu trung bình hàng ngày là hơn 2,2 nghìn tỷ đô la một ngày. EUR/USD là cặp tiền tệ được giao dịch nhiều nhất trên thế giới, chiếm ước tính 30% tổng số giao dịch, tiếp theo là EUR/JPY (4%), EUR/GBP (3%) và EUR/AUD (2%).
Ngân hàng Trung ương Châu Âu (ECB) tại Frankfurt, Đức, là ngân hàng dự trữ của Khu vực đồng tiền chung châu Âu. ECB thiết lập lãi suất và quản lý chính sách tiền tệ. Nhiệm vụ chính của ECB là duy trì sự ổn định giá cả, nghĩa là kiểm soát lạm phát hoặc kích thích tăng trưởng. Công cụ chính của ECB là tăng hoặc giảm lãi suất. Lãi suất tương đối cao - hoặc kỳ vọng lãi suất cao hơn - thường sẽ có lợi cho đồng Euro và ngược lại. Hội đồng quản lý ECB đưa ra quyết định về chính sách tiền tệ tại các cuộc họp được tổ chức tám lần một năm. Các quyết định được đưa ra bởi người đứng đầu các ngân hàng quốc gia Khu vực đồng tiền chung châu Âu và sáu thành viên thường trực, bao gồm Thống đốc ECB, Christine Lagarde.
Dữ liệu lạm phát của Khu vực đồng tiền chung châu Âu, được đo bằng Chỉ số giá tiêu dùng đã cân đối (HICP), là một phép đo kinh tế quan trọng đối với đồng Euro. Nếu lạm phát tăng cao hơn dự kiến, đặc biệt là nếu vượt quá mục tiêu 2% của ECB, ECB buộc phải tăng lãi suất để đưa lạm phát trở lại tầm kiểm soát. Lãi suất tương đối cao so với các mức lãi suất tương đương thường có lợi cho đồng Euro, vì khiến khu vực này trở nên hấp dẫn hơn như một nơi để các nhà đầu tư toàn cầu gửi tiền.
Dữ liệu công bố đánh giá sức khỏe của nền kinh tế và có thể tác động đến đồng Euro. Các chỉ số như GDP, PMI sản xuất và dịch vụ, việc làm và khảo sát tâm lý người tiêu dùng đều có thể ảnh hưởng đến hướng đi của đồng tiền chung. Một nền kinh tế mạnh mẽ là điều tốt cho đồng Euro. Nó không chỉ thu hút nhiều đầu tư nước ngoài hơn mà còn có thể khuyến khích Ngân hàng Trung ương châu Âu (ECB) tăng lãi suất, điều này sẽ trực tiếp củng cố đồng Euro. Nếu không, nếu dữ liệu kinh tế yếu, đồng Euro có khả năng giảm. Dữ liệu kinh tế của bốn nền kinh tế lớn nhất trong khu vực đồng euro (Đức, Pháp, Ý và Tây Ban Nha) đặc biệt quan trọng vì chúng chiếm 75% nền kinh tế của Khu vực đồng euro.
Một dữ liệu quan trọng khác được công bố cho đồng Euro là Cán cân thương mại. Chỉ số này đo lường sự khác biệt giữa số tiền một quốc gia kiếm được từ xuất khẩu và số tiền quốc gia đó chi cho nhập khẩu trong một khoảng thời gian nhất định. Nếu một quốc gia sản xuất hàng xuất khẩu được săn đón nhiều thì đồng tiền của quốc gia đó sẽ tăng giá trị hoàn toàn từ nhu cầu bổ sung được tạo ra từ những người mua nước ngoài muốn mua những hàng hóa này. Do đó, Cán cân thương mại ròng dương sẽ củng cố đồng tiền và ngược lại đối với cán cân âm.
Bài viết đề xuất
