EUR/USD giảm xuống dưới 1,1400 trong bối cảnh dữ liệu kinh tế Mỹ mạnh và lạm phát của Pháp giảm
- Đồng euro giảm xuống 1,1335 trong bối cảnh đồng đô la Mỹ phục hồi, các con đường lạm phát phân kỳ và tín hiệu chính sách ECB trái chiều.
- Niềm tin người tiêu dùng Mỹ tăng vọt lên mức cao nhất trong 4 năm, đẩy DXY lên trên 99,50.
- Lạm phát giảm ở Pháp làm tăng cược về việc cắt giảm lãi suất ECB mặc dù có sự phản đối diều hâu.
Cặp EUR/USD lùi xuống dưới 1,1400 trong ngày thứ hai liên tiếp, bị ảnh hưởng bởi sự phục hồi của đồng đô la Mỹ (USD) sau báo cáo niềm tin người tiêu dùng tích cực. Thêm vào đó, dữ liệu lạm phát yếu ở Pháp đã làm suy yếu đồng tiền chung, hiện giao dịch vào thứ Ba ở mức 1,1335, giảm hơn 0,40%.
Khả năng chấp nhận rủi ro đã cải thiện khi các nhà tham gia thị trường tiêu hóa thông tin rằng Tổng thống Mỹ Donald Trump cho biết các cuộc đàm phán thương mại giữa Hoa Kỳ (Mỹ) và Liên minh châu Âu (EU) đã có dấu hiệu tích cực sau những đe dọa về thuế quan 50% của ông vào thứ Sáu tuần trước. Mặc dù ông đã lùi bước, tạo ra một số không gian cho các cuộc đàm phán, nhưng vẫn chưa rõ liệu hai bên có đạt được thỏa thuận trước ngày 9 tháng 7 hay không.
Dữ liệu niềm tin người tiêu dùng tích cực của Mỹ trong tháng 5, như được công bố bởi Hội đồng Hội nghị (CB), đã tạo ra áp lực giảm cho cặp EUR/USD. Chỉ số đô la Mỹ (DXY), theo dõi giá trị của đồng tiền Mỹ so với sáu đồng tiền khác, tăng hơn 0,62% lên 99,54.
Dữ liệu khác ở Mỹ cho thấy Đơn đặt hàng hàng hóa lâu bền đã giảm mạnh trong tháng 4, đạt mức thấp nhất kể từ tháng 10 năm 2020.
Tại châu Âu, các số liệu lạm phát của Pháp tiếp tục cho thấy sự cải thiện trong quá trình giảm phát, mở ra cánh cửa cho việc nới lỏng thêm từ Ngân hàng Trung ương châu Âu (ECB).
Ông Gediminas Simkus của ECB cho biết ông thấy có khả năng cho việc "cắt giảm lãi suất vào tháng 6." Tuy nhiên, một số tiếng nói tại ECB đã chuyển sang lập trường diều hâu nhẹ, với Robert Holzmann, một thành viên Ngân hàng Trung ương Áo và là thành viên ECB, cho biết trong một cuộc phỏng vấn với Financial Times (FT) rằng ông không thấy lý do gì để cắt giảm lãi suất trong các cuộc họp chính sách vào tháng 6 và tháng 7.
Dữ liệu từ toàn bộ khối cho thấy Chỉ số Tâm lý Kinh tế EU đã cải thiện lần đầu tiên trong ba tháng vào tháng 5, phù hợp với Chỉ số Tâm lý Người tiêu dùng GfK của Đức cho tháng 6.
Các yếu tố tác động đến thị trường EUR/USD hàng ngày: Bị suy yếu bởi dữ liệu niềm tin người tiêu dùng Mỹ vững chắc, số liệu lạm phát Pháp yếu
- Niềm tin người tiêu dùng Mỹ trong tháng 5 tăng lên 98,0, mức cao nhất trong bốn năm qua. Stephanie Guichard, nhà kinh tế cấp cao tại Hội đồng Hội nghị, cho biết, "Sự phục hồi đã rõ ràng trước thỏa thuận thương mại Mỹ-Trung vào ngày 12 tháng 5 nhưng đã tăng tốc sau đó."
- Đơn đặt hàng hàng hóa lâu bền của Mỹ đã khiến các nhà đầu tư thất vọng, giảm 6,3% so với tháng trước trong tháng 4, giảm từ mức tăng 7,6% của tháng 3 nhưng vượt qua dự báo giảm 7,8%.
- Chỉ số Giá tiêu dùng Hài hòa (HICP) của Pháp tăng 0,6% so với cùng kỳ năm ngoái trong tháng 5, giảm từ mức tăng 0,9% trong tháng 4 và thấp hơn dự báo 0,9%. Đây là mức đọc thấp nhất kể từ tháng 12 năm 2020.
- Chỉ số Tâm lý Người tiêu dùng Gfk trong tháng 6 đã cải thiện từ -20,8 lên -19,9 nhưng không đạt dự báo -19. Sự tăng trưởng này được thúc đẩy bởi sự cải thiện trong triển vọng thu nhập, mặc dù có sự gia tăng sẵn sàng tiết kiệm, thay vì chi tiêu, điều này có thể làm giảm triển vọng cho doanh số bán lẻ.
- Vào thứ Hai, Chủ tịch Ngân hàng Trung ương châu Âu (ECB) Christine Lagarde cho biết đồng euro có thể trở thành một lựa chọn khả thi cho đồng đô la Mỹ như là đồng tiền dự trữ toàn cầu. Tuy nhiên, bà lưu ý rằng điều này có thể xảy ra nếu các chính phủ củng cố kiến trúc tài chính và an ninh của khối.
- Các nhà đầu tư trên thị trường tài chính đã hoàn toàn tính toán rằng ECB sẽ giảm Lãi suất Cơ sở Tiền gửi của mình xuống 25 điểm cơ bản (bps) xuống 2% trong cuộc họp chính sách tiền tệ vào tuần tới.
Nguồn: Prime Market Terminal
Triển vọng kỹ thuật EUR/USD: Gặp khó khăn tại 1,14, giảm xuống dưới 1,1350 với mục tiêu 1,13
EUR/USD có xu hướng tăng, mặc dù đã gặp phải mức kháng cự mạnh tại 1,1400. Diễn biến giá vào thứ Hai đã hình thành một 'nến búa ngược', một mô hình nến cho thấy người bán có thể đang giành quyền kiểm soát. Tuy nhiên, cần có thêm xác nhận vào thời điểm đó. Tại thời điểm viết bài, cặp tiền đã giảm xuống dưới mức thấp của thứ Hai là 1,1358, mở ra cánh cửa cho mức giá thấp hơn.
Đóng cửa hàng ngày dưới mức này có thể khiến EUR/USD giảm xuống mức 1,1300. Mức giảm tiếp theo được nhìn thấy tại Đường trung bình động giản đơn (SMA) 20 ngày ở mức 1,1267, tiếp theo là mốc 1,1200.
Về mặt tăng điểm, nếu EUR/USD giữ trên 1,1375, mức kháng cự tiếp theo sẽ là mức cao ngày 26 tháng 5 là 1,1418, tiếp theo là 1,1450 và 1,1500.
Euro FAQs
Euro là đồng tiền của 19 quốc gia Liên minh châu Âu thuộc Khu vực đồng tiền chung châu Âu. Đây là đồng tiền được giao dịch nhiều thứ hai trên thế giới sau Đô la Mỹ. Năm 2022, đồng tiền này chiếm 31% tổng số giao dịch ngoại hối, với doanh thu trung bình hàng ngày là hơn 2,2 nghìn tỷ đô la một ngày. EUR/USD là cặp tiền tệ được giao dịch nhiều nhất trên thế giới, chiếm ước tính 30% tổng số giao dịch, tiếp theo là EUR/JPY (4%), EUR/GBP (3%) và EUR/AUD (2%).
Ngân hàng Trung ương Châu Âu (ECB) tại Frankfurt, Đức, là ngân hàng dự trữ của Khu vực đồng tiền chung châu Âu. ECB thiết lập lãi suất và quản lý chính sách tiền tệ. Nhiệm vụ chính của ECB là duy trì sự ổn định giá cả, nghĩa là kiểm soát lạm phát hoặc kích thích tăng trưởng. Công cụ chính của ECB là tăng hoặc giảm lãi suất. Lãi suất tương đối cao - hoặc kỳ vọng lãi suất cao hơn - thường sẽ có lợi cho đồng Euro và ngược lại. Hội đồng quản lý ECB đưa ra quyết định về chính sách tiền tệ tại các cuộc họp được tổ chức tám lần một năm. Các quyết định được đưa ra bởi người đứng đầu các ngân hàng quốc gia Khu vực đồng tiền chung châu Âu và sáu thành viên thường trực, bao gồm Thống đốc ECB, Christine Lagarde.
Dữ liệu lạm phát của Khu vực đồng tiền chung châu Âu, được đo bằng Chỉ số giá tiêu dùng đã cân đối (HICP), là một phép đo kinh tế quan trọng đối với đồng Euro. Nếu lạm phát tăng cao hơn dự kiến, đặc biệt là nếu vượt quá mục tiêu 2% của ECB, ECB buộc phải tăng lãi suất để đưa lạm phát trở lại tầm kiểm soát. Lãi suất tương đối cao so với các mức lãi suất tương đương thường có lợi cho đồng Euro, vì khiến khu vực này trở nên hấp dẫn hơn như một nơi để các nhà đầu tư toàn cầu gửi tiền.
Dữ liệu công bố đánh giá sức khỏe của nền kinh tế và có thể tác động đến đồng Euro. Các chỉ số như GDP, PMI sản xuất và dịch vụ, việc làm và khảo sát tâm lý người tiêu dùng đều có thể ảnh hưởng đến hướng đi của đồng tiền chung. Một nền kinh tế mạnh mẽ là điều tốt cho đồng Euro. Nó không chỉ thu hút nhiều đầu tư nước ngoài hơn mà còn có thể khuyến khích Ngân hàng Trung ương châu Âu (ECB) tăng lãi suất, điều này sẽ trực tiếp củng cố đồng Euro. Nếu không, nếu dữ liệu kinh tế yếu, đồng Euro có khả năng giảm. Dữ liệu kinh tế của bốn nền kinh tế lớn nhất trong khu vực đồng euro (Đức, Pháp, Ý và Tây Ban Nha) đặc biệt quan trọng vì chúng chiếm 75% nền kinh tế của Khu vực đồng euro.
Một dữ liệu quan trọng khác được công bố cho đồng Euro là Cán cân thương mại. Chỉ số này đo lường sự khác biệt giữa số tiền một quốc gia kiếm được từ xuất khẩu và số tiền quốc gia đó chi cho nhập khẩu trong một khoảng thời gian nhất định. Nếu một quốc gia sản xuất hàng xuất khẩu được săn đón nhiều thì đồng tiền của quốc gia đó sẽ tăng giá trị hoàn toàn từ nhu cầu bổ sung được tạo ra từ những người mua nước ngoài muốn mua những hàng hóa này. Do đó, Cán cân thương mại ròng dương sẽ củng cố đồng tiền và ngược lại đối với cán cân âm.
Bài viết đề xuất
