Chỉ số bán dẫn Philadelphia là gì? Các cổ phiếu cấu thành Chỉ số bán dẫn Philadelphia và cách đầu tư hiệu quả

9 Phút
Cập nhật 17/05/2024 07:39
Nhóm Traderins
Lloyd
coverImg
Nguồn: DepositPhotos


Ngành công nghiệp bán dẫn đã phải hứng chịu những ảnh hưởng nặng nề trong suốt năm 2022. Năm 2023 mặc dù có chút khởi sắc nhưng mức tăng trưởng của thị trường bán dẫn vẫn khá khiêm tốn. Tuy nhiên, đánh giá từ hiệu suất hoạt động trong quá khứ, tình hình toàn ngành bán dẫn có thể sẽ được cải thiện đáng kể vào năm 2024.

Và một trong những căn cứ quan trọng để chúng tôi đưa ra nhận định như vậy chính là Chỉ số Bán dẫn Philadelphia. Chỉ số này bao gồm cổ phiếu của cả các công ty lớn nhỏ hoạt động trong lĩnh vực bán dẫn, và có khả năng có xu hướng tăng trưởng tốt hơn mặt bằng chung của ngành bán dẫn, vượt trội hơn so với từng cổ phiếu riêng lẻ.

Bạn muốn biết Chỉ số Bán dẫn Philadelphia là gì và cách đầu tư như thế nào? Bài viết này sẽ giới thiệu chi tiết về Chỉ số Chất bán dẫn Philadelphia, cũng như giúp ban tìm hiểu các cơ hội đầu tư tốt nhất 2024 dựa trên chỉ số này.


1. Chỉ số bán dẫn Philadelphia là gì?


Chỉ số Bán dẫn Philadelphia (Semiconductor Sector Index – SOX) là chỉ số tính theo trọng số vốn bao gồm 30 công ty bán dẫn hàng đầu được niêm yết trên sàn giao dịch chứng khoán. Đây là một chỉ số rất quan trọng để quan sát xu hướng của ngành bán dẫn, phản ánh hiệu suất của các công ty hoạt động trong lĩnh vực sản xuất và phân phối linh kiện bán dẫn.

Các công ty nằm trong chỉ số này chủ yếu tham gia vào việc sản xuất, thiết kế và bán các sản phẩm bán dẫn, chẳng hạn như vi mạch, máy tính và thiết bị mạng…

Sỡ dĩ nó được gọi là Chỉ số Chất bán dẫn Philadelphia là vì đây là chỉ số có trọng số do Nasdaq (NASDAQ) và Sở giao dịch chứng khoán Philadelphia (PHLX) phối hợp đưa ra. Philadelphia Stock Exchange Semiconductor Index cung cấp cho nhà đầu tư một công cụ phân tích thị trường bán dẫn mạnh mẽ, nhất là đối với các nhà đầu tư theo trường phái dài hạn.

Từ tháng 01 năm 2008 cho đến tháng 01 năm 2024, trong 16 năm, lợi nhuận của Chỉ số Chất bán dẫn Philadelphia đạt 1062,19%, trong khi Chỉ số S&P 500 (SPX), đại diện của thị trường chứng khoán Mỹ, chỉ đạt có 257,29%. Mức chênh lệch về tốc độ tăng trưởng của chỉ số SOX so với SPX là gần gấp 5 lần.

 

Màu xanh lam là Chỉ số bán dẫn Philadelphia, màu cam là S&P 500

Màu xanh lam là Chỉ số bán dẫn Philadelphia, màu cam là S&P 500 (Nguồn: TradingView)

2. Tiêu chí lựa chọn các cổ phiếu cấu thành Chỉ số Chất bán dẫn Philadelphia


Không phải tất cả các công ty hoạt động trong ngành công nghiệp chất bán dẫn đều có cơ hội được đưa vào Chỉ số bán dẫn Philadelphia (SOX). Chỉ số này có một bộ tiêu chí rất nghiêm ngặt để lựa chọn cổ phiếu cấu thành, gồm các yêu cầu về kinh doanh, mức vốn hóa thị trường và tính thanh khoản của cổ phiếu. Cụ thể các tiêu chí này như sau:

● Công ty đó phải có hoạt động kinh doanh cốt lõi là thiết kế, phân phối, sản xuất hoặc bán chất bán dẫn.

● Phải là công ty đã được niêm yết trên Nasdaq, Sở giao dịch chứng khoán New York, NYSE American hoặc Chicago Board Options Exchange (CBOE).

● Giá trị thị trường phải trên 100 triệu USD.

● Đã giao dịch trên thị trường ít nhất được 3 tháng.

● Ít nhất 1,5 triệu cổ phiếu được giao dịch mỗi tháng, liên tục trong vòng 6 tháng trở lên.

● Cổ phiếu của công ty đó phải được niêm yết trên thị trường đã đăng ký ở Hoa Kỳ, hoặc đủ điều kiện để được quyền chọn niêm yết.

● Công ty không được phép tiến hành thủ tục phá sản.


3. Danh sách các công ty nằm trong Chỉ số Bán dẫn Philadelphia


Chỉ số Chất bán dẫn Philadelphia gồm 30 cổ phiếu hàng đầu liên quan đến chất bán dẫn. Các cổ phiếu cấu thành này sẽ được sàng lọc lại theo tiêu chuẩn vào tháng 9 hàng năm. Sau đây là các cổ phiếu cấu thành của Chỉ số Chất bán dẫn Philadelphia, được Nasdaq công bố, tính đến thời điểm tháng 01 năm 2024.

Tên công ty

Mã cổ phiếu

ADV MICRO DEVICES

AMD

ALLEGRO MICROST CMN

ALGM

AMKOR TECHNOLOGY

AMKR

ANALOG DEVICES CMN

ADI

APPLIED MATERIALS

AMAT

ASML HLDG NY REG

ASML

BROADCOM INC

AVGO

COHERENT CORP. CM

COHR

ENTEGRIS INC

ENTG

GLOBALFOUNDRIES ORD

GFS

INTEL CORP

INTC

KLA CP CMN STK

KLAC

LAM RESEARCH CORP

LRCX

LATTICE SEMICOND

LSCC

MARVELL TECH GROUP

MRVL

MICROCHIP TECHNOLOGY

MCHP

MICRON TECHNOLOGY

MU

MONOLITHIC POWER SYS

MPWR

NVIDIA CORPORATION

NVDA

NXP SEMICONDUCTORS

NXPI

ON SEMICONDUCTOR

ON

QORVO, INC. CMN

QRVO

QUALCOMM INC

QCOM

RAMBUS INC.

RMBS

SKYWORKS SOLUTIONS

SWKS

TAIWAN SEMICOND ADS

TSM

TERADYNE INC CMN

TER

TEXAS INSTRUMENTS

TXN

WOLFSPEED, INC. CM

WOLF

Nguồn: Nasdaq Inc.

4. Làm thế nào để đầu tư vào Chỉ số Chất bán dẫn Philadelphia một cách hiệu quả?


Nếu bạn muốn đầu tư vào ngành bán dẫn, đầu tư vào Chỉ số bán dẫn Philadelphia có thể là một chiến lược rất đáng cân nhắc, là cách giúp giảm thiểu mức độ rủi ro rất hiệu quả. Chỉ số SOX này bao gồm các công ty từ các liên kết khác nhau trong chuỗi cung ứng chất bán dẫn, gần như là bao quát toàn bộ ngành công nghiệp bán dẫn. Tất nhiên là các nhà đầu tư sẽ không thể giao dịch trực tiếp Chỉ số Bán dẫn Philadelphia. Hiện tại có 2 cách chính để đầu tư vào Chỉ số SOX: theo dõi các quỹ ETF và CFD của các công ty trong chỉ số SOX.

1️⃣ Các quỹ ETF theo Chỉ số bán dẫn Philadelphia


Các quỹ ETF về cơ bản cũng được giao dịch giống như các cổ phiếu thông thường. Dưới đây là một số quỹ ETF hàng đầu chuyên tập trung vào chỉ số SOX rất đáng để cân nhắc trong những ngày đầu năm mới 2024 này. 

Mã giao dịch

Tên quỹ ETF

Tổng tài sản($MM)

YTD

Khối lượng trung bình

Giá đóng cửa trước đó

Thay đổi trong 1 ngày

SMH

VanEck Semiconductor ETF

$11.255,80

-5,65%

$8.151.599

$164,99

-0,59%

SOXX

iShares Semiconductor ETF

$9.643,17

-6,47%

$882.225

$538,85

-0,84%

SOXL

Direxion Daily Semiconductor Bull 3x Shares

$7.204,32

-18,54%

$69.674.176

$25,58

-2,55%

XSD

SPDR S&P Semiconductor ETF

$1.401,85

-7,53%

$53.133

$207,87

-1,73%

FTXL

First Trust Nasdaq Semiconductor ETF

$1.175,74

-6,61%

$71.152

$76,14

-1,10%

SOXS

Direxion Daily Semiconductor Bear 3x Shares

$958,29

20,79%

$71.598.872

$7,03

2,63%

PSI

Invesco Semiconductors ETF

$642,61

-7,25%

$54.873

$45,91

-1,44%

USD

ProShares Ultra Semiconductors

$337,98

-10,29%

$156.616

$48,82

-0,37%

NVDL

GraniteShares 1.5x Long NVDA Daily ETF

$217,29

-4,79%

$567.636

$85,31

1,22%

SOXQ

Invesco PHLX Semiconductor ETF

$177,52

-6,27%

$74.405

$30,80

-0,74%

NVDS

AXS 1.25X NVDA Bear Daily ETF

$58,79

4,06%

$719.920

$30,26

-1,08%

SEMI

Columbia Seligman Semiconductor and Technology ETF

$29,68

-6,36%

$2.780

$20,95

-1,32%

KFVG

KraneShares CICC China 5G & Semiconductor Index ETF

$10,59

-6,87%

$3.313

$13,85

-2,05%

SSG

Proshares Ultrashort Semiconductors

$6,94

11,07%

$76.480

$5,62

1,26%

Nguồn: ETFDB

2️⃣ Theo dõi các CFD cổ phiếu thuộc chỉ số SOX


Hợp đồng chênh lệch CFD (tiếng Anh là Contract For Difference) là một loại công cụ tài chính phái sinh có thể được giao dịch theo cả chiều lên cũng như xuống của thị trường, 24 giờ một ngày. Đặc biệt bạn cũng có thể sử dụng đòn bẩy để bắt đầu giao dịch CFD với số tiền nhỏ. Giao dịch CFD rất phổ biến trên thị trường ngoại hối, và có rất nhiều nhà giao dịch sử dụng CFD để phòng ngừa rủi ro ngược.

Giao dịch CFD thường được thực hiện thông qua các đại lý ngoại hối. Tại Mitrade, bạn có thể thực hiện giao dịch tất cả các loại tài sản phổ biến trên thế giới, như chứng khoán Mỹ, chứng khoán Việt Nam, ngoại hối và tiền điện tử với mức chi phí rất thấp. Và đặc biệt là việc giao dịch các cổ phiếu thuộc Chỉ số Chất bán dẫn Philadelphia với hình thức CFD trên Mitrade cũng rất dễ dàng.

5. Giá trị đầu tư của Chỉ số Chất bán dẫn Philadelphia năm 2024


Các nhà đầu tư đầu tư vào ngành bán dẫn có thể xem xét đầu tư vào các cổ phiếu thuộc Chỉ số bán dẫn Philadelphia, chỉ số này đã tăng tới 1.062,19% kể từ khi thành lập, vượt xa mức 257,29% của Chỉ số S&P 500. Trong hơn mười năm qua, Chỉ số Chất bán dẫn Philadelphia đã có hiệu suất hoạt động tốt hơn mặt bằng chung của thị trường, đem lại lợi nhuận ấn tượng cho các nhà đầu tư kiên trì.

iến động Chỉ số Chất bán dẫn Philadelphia trong 10 năm

(Biểu đồ biến động Chỉ số Chất bán dẫn Philadelphia trong 10 năm, Nguồn: TradingView)


Mặc dù ngành bán dẫn hiện vẫn đang trong thời kỳ suy thoái vào năm ngoái, nhất là thời điểm các tháng cuối năm 2023. Tuy nhiên kể từ những ngày cuối năm 2024 đến thời điểm hiện tại, Chỉ số SOX đang có rất hiệu phục hồi và tăng trưởng rất đáng khích lệ, với mức tăng tích lũy ước tính 15% chỉ trong một tháng rưỡi.

Quay trở lại thời điểm năm 2022 chính là thời điểm mà ngành công nghiệp bán dẫn hoạt động kém hiệu quả nhất. Chỉ số Chất bán dẫn Philadelphia giảm tới 36,8% chỉ tính riêng trong năm 2022. Trong số đó, 10 công ty hàng đầu trong ngành bán dẫn đều bị ảnh hưởng mạnh, mức giảm trung bình gần 30%.

Tuy nhiên, ngành bán dẫn vẫn luôn có tiềm năng tăng trưởng rất lớn. Bởi vậy mà bất chấp các dấu hiệu sụt giảm gần đây thì các nhà đầu tư vẫn tiếp tục đổ vốn vào thị trường này, có đó là cơ hội tốt để mua các cổ phiếu chất lượng với mức giá rẻ. Theo dự báo của ASML (NASDAQ: ASML), tốc độ tăng trưởng kép hàng năm từ năm 2020 đến năm 2030 của thị trường bán dẫn sẽ là 9%, và quy mô thị trường sẽ đạt vào khoảng 109,8 tỷ USD. Trung tâm dữ liệu & lưu trữ, lĩnh vực ô tô và điện tử công nghiệp, và mới đây là lĩnh vực trí tuệ nhân tạo AI được coi là động lực phát triển chính của ngành, với tốc độ tăng trưởng kép hàng năm ước tính trên 12%.

Ngoài ra còn có nhiều công ty trực tiếp tham gia vào các lĩnh vực bán dẫn này, và cũng là một phần quan trọng của Chỉ số Chất bán dẫn Philadelphia.

[Trung tâm dữ liệu & lưu trữ] Nvidia (NVDA) và AMD (AMD) là những công ty dẫn đầu trong lĩnh vực bán dẫn này.


[Ô tô] ON Semiconductor (ON), Qualcomm (QCOM) và NXP Semiconductors (NXPI) đều là những công ty được hưởng lợi lớn từ đà tăng trưởng trong lĩnh vực sản xuất ô tô.

[Điện tử công nghiệp] Broadcom (AVGO), Texas Instruments (TXN) và Vật liệu ứng dụng (AMAT) đều là các lĩnh vực sẽ được thúc đẩy bởi sự tăng trưởng của thị trường chuyển đổi kỹ thuật số, tự động hóa công nghiệp và Internet of Things, trí tuệ nhân tạo AI toàn cầu.

Với sự bùng nổ của công nghệ trí tuệ nhân tạo AI, xe điện (EV) và nhu cầu làm việc từ xa sau đại dịch COVID-19, chất bán dẫn đã trở thành một yếu tố không thể thiếu trong mọi hoạt động sản xuất. Các công ty bán dẫn lớn đang tích cực mở rộng hoạt động kinh doanh của mình, đảm bảo họ luôn ở vị thế dẫn đầu. Ba gã khổng lồ bán dẫn lớn nhất thế giới là Intel, TSMC và Samsung đều đã có kế hoạch đầu tư hơn 300 tỷ USD vào năng lực sản xuất toàn cầu.

Từ lâu, rất nhiều các quốc gia trên thế giới cũng rất quan tâm đến lĩnh vực bán dẫn, liên tục rót vốn đầu tư: Mỹ đầu tư 50 tỷ USD vào ngành bán dẫn thông qua Đạo luật CHIPS, Đạo luật CHIPS châu Âu công bố đầu tư 46 tỷ USD vào năm 2030; Trung Quốc thành lập quỹ đầu tư công nghiệp mạch tích hợp, với tổng vốn đầu tư lên tới hơn 50 tỷ USD.

Tất cả những điều trên cho thấy ngành bán dẫn đang còn rất nhiều tiềm năng tăng trưởng trong tương lai.


6. Các cổ phiếu cấu thành chỉ số Philadelphia Semiconductor đáng chú ý nhất năm 2024


Ngành bán dẫn tuy có hiệu suất hoạt động không mấy ấn tượng trong năm 2022 và 2023. Nhưng từng cổ phiếu riêng lẻ của Philadelphia Semiconductor được các chuyên gia tài chính hàng đầu sẽ có xu hướng tốt vào đầu năm 2024, với tỷ suất lợi nhuận trung bình của 30 cổ phiếu thành phần tính đến thời điểm hiện tại đang trên 15%. Sự suy giảm kéo dài trong hơn 20 năm đã khiến hầu hết các công ty trong ngành bán dẫn bị định giá thấp, và nhiều công ty có hệ số giá trên thu nhập thấp hơn đáng kể so với mức trung bình của 5 năm qua.

Và trong nửa đầu năm 2024 này chính là một trong những thời điểm tốt nhất để giao dịch những cổ phiếu thuộc ngành công nghiệp bán dẫn bị định giá thấp này.

 

Dữ liệu lịch sử chỉ số SOX

Dữ liệu lịch sử chỉ số SOX – Nguồn: Nasdaq


1️⃣ Nvidia (NASDAQ: NVDA): Công ty đi đầu trong lĩnh vực bán dẫn khi đón đầu xu hướng công nghệ AI ChatGPT

 

Nvidia


Vốn hóa thị trường: 1.313 tỷ USD (tính đến 01/2024, nguồn: TradingView).

Chỉ số P/E: 68,69.

NVIDIA hiện đang là công ty dẫn đầu trong lĩnh vực chip trí tuệ nhân tạo AI. Kể từ thời điểm mới ra mắt ChatGPT đã gây chấn động giới công nghệ. CEO NVIDIA Jensen Huang đánh giá rất cao tiềm năng của ChatGPT, ví khoảnh khắc chatbot AI hàng đầu thế giới này được ra đời tương tự như khoảnh khắc iPhone ra đời. Các nhà phân tích và người trong ngành tin rằng NVIDIA chính là một trong những công ty được hưởng lợi lớn nhất nhờ sự phát triển bùng nổ của AI. ChatGPT đã từng sử dụng tới 10.000 GPU NVIDIA để đào tạo mô hình AI, và chắc chắn sẽ còn tăng thêm nhu cầu. Vác gã khổng lồ công nghệ như Microsoft và Google cũng đã bổ sung các sản phẩm ChatGPT tương tự vào hệ sinh thái của họ, càng làm cho cuộc đua sản xuất vật liệu bán dẫn trong lĩnh vực trí tuệ nhân tạo trở nên nóng hơn bao giờ hết.


2️⃣ TSMC (NYSE: TSM): Liên tục đạt được mức tăng trưởng ấn tượng

TSMC


Vốn hóa thị trường: 488,466 tỷ USD (tính đến 01/2024, nguồn: TradingView).

Chỉ số P/E: 18,40


Trong lĩnh vực sản xuất chất bán dẫn, TSMC hiện được coi là nhà sản xuất tốt nhất thế giới. Khách hàng của họ đều là các công ty lớn trên thế giới, như Apple (AAPL), Nvidia (NVDA), AMD (AMD), Intel (INTC)...

Mặc dù hầu hết các công ty bán dẫn đều hoạt động kém cỏi trong năm ngoái nhưng TSMC vẫn đạt mức tăng trưởng ấn tượng trong suốt năm 2022 và 2023.

Từ góc độ định giá, giá hiện tại của TSMC rõ ràng là bị định giá thấp, với tỷ lệ giá trên thu nhập dự kiến là 18,4 lần. Nhờ việc thành công trong sản xuất chip 5 nanomet và 7 nanomet, doanh thu của TSMC tiếp tục tăng trưởng ấn tượng.


Bên cạnh đó, với việc sản xuất hàng loạt chip 3 nanomet, cũng như việc tích cực nghiên cứu và phát triển chip 2 nanomet, khả năng sinh lời của TSMC vẫn sẽ rất cao trong tương lai. Vậy nên các nhà đầu tư rất nên cân nhắc bổ sung cổ phiếu của TSMC vào danh mục đầu tư của họ về lâu về dài.

3️⃣ ASML (NASDAQ:ASML): Sở hữu các công nghệ độc quyền của ngành bán dẫn

ASML

Vốn hóa thị trường: 261,901 tỷ USD (tính đến 01/2024, nguồn: TradingView).

Chỉ số P/E: 33,9


Thị phần của ASML về máy in thạch bản đã liên tục duy trì ở mức 90% trong một thời gian dài. Và khách hàng chính của công ty này thường là các nhà sản xuất lớn như TSMC và Samsung. Khi ngành công nghiệp bán dẫn ngày càng phát triển mạnh mẽ, hệ thống EUV của ASML được nhiều chuyên gia trong ngành dự kiến sẽ có giá bán trung bình là 72,3 triệu USD vào năm 2027.

Báo cáo tài chính mới nhất cho thấy ASML đã đạt được mức tăng doanh thu hàng năm ấn tượng lên tới 15,4% vào năm 2023, mức tăng lợi nhuận gộp hàng năm là 9,7%. Đây thực sự là một thành tích rất ấn tượng so với mặt bằng chung của toàn ngành công nghiệp chất bán dẫn. Ban lãnh đạo của công ty ASML cũng tin tưởng vào hiệu quả hoạt động trong tương lai của công ty, với doanh số dự kiến sẽ tăng tới 20-30% vào năm 2024.

4️⃣ AMD (NASDAQ:AMD): Đối thủ cạnh tranh “truyền kiếp” của Intel

AMD


Vốn hóa thị trường: 238,674 tỷ USD (tính đến 01/2024, nguồn: TradingView).

Chỉ số P/E: 1152,84

AMD trong những năm gần đây đã đạt được những thành tích tăng trưởng ấn tượng trên thị trường CPU. Các dòng chip của AMD liên tục giành được nhiều thị phần hơn trong vài quý vừa qua. Theo Omdia, thị phần của AMD trên thị trường trung tâm dữ liệu đã tăng lên 18% từ cuối năm 2020 đến hết năm 2023, trong khi thị phần của Intel giảm xuống dao động còn khoảng có 65%. Báo cáo tài chính mới nhất của AMD cũng phản ánh động lực này, cả doanh thu và thu nhập trên mỗi cổ phiếu trong Quý 4 năm 2023 đều vượt quá mong đợi. Bên cạnh đó cả trung tâm dữ liệu và lĩnh vực nhúng của tập đoàn AMD đều đạt được mức tăng trưởng bùng nổ đầy ấn tượng, ít chịu tác động do sự suy yếu của thị trường máy tính cá nhân PC.

Ngoài ra, đối thủ cạnh tranh “truyền kiếp” của AMD là Intel trong mấy quý gần đây có hoạt động kinh doanh không mấy tốt đẹp, khi cả doanh thu và lợi nhuận ròng của Intel đều bị sụt giảm. Chính sự sụt giảm này của Intel cũng là một trong những nguyên nhân mang đến cho AMD cơ hội tăng trưởng tốt.

5️⃣ ON Semiconductor (NASDAQ: ON): Công ty bán dẫn được săn đón nhiều nhất trong lĩnh vực sản xuất xe ô tô

 ON Semiconductor

Vốn hóa thị trường: 31,893 tỷ USD (tính đến 01/2024, nguồn: TradingView).

Chỉ số P/E: 15,72


ON Semiconductor là nhà cung cấp công nghệ ô tô, công nghiệp và đám mây 5G hàng đầu trên thế giới hiện nay. Trong đó mũi nhọn của ON Semiconductor là tập trung vào công nghệ cảm biến và năng lượng thông minh. Do các thế hệ xe điện ngày nay đề yêu cầu nguồn điện thông minh và công nghệ cảm biến ngày càng phải hiện đại, nên đây cũng là một trong những động lực quan trọng cho sự phát triển trong tương lai của ON Semiconductor. Theo S&P Global, có tới 50% ô tô ở Mỹ sẽ chạy bằng điện vào năm 2030. Mức tăng trưởng trong lĩnh vực ô tô điện chắc chắn sẽ rất “điên cuồng”.

Bản thân ON Semiconductor dự đoán thị trường ô tô sẽ tăng trưởng với tốc độ khoảng 17-20% từ năm 2023 đến năm 2025. Báo cáo tài chính mới nhất của ON Semiconductor cho thấy, mảng kinh doanh ô tô chiếm 36% tổng doanh thu, mảng ô tô + công nghiệp có tốc độ tăng trưởng hàng năm là 43,3%.

Khi xu thế toàn cầu là đang hướng tới các nguồn năng lượng thân thiện với môi trường, chuyển sang sử dụng xe điện, ON Semiconductor đang là công ty đi đầu trong một lĩnh vực có tiềm năng rất lớn. Tỷ lệ P/E hiện tại của ON Semiconductor là 15,72x, gần bằng mức trong giai đoạn 2018-19. Nhưng so với hoạt động của công ty ON Semiconductor vào thời điểm đó, hiệu quả hoạt động hiện tại của công ty đang là tốt hơn rất nhiều. Mục tiêu giá trung bình mà các nhà phân tích Phố Wall mong đợi cho ON Semiconductor là 88,92 đô la. Đánh giá từ giá cổ phiếu ON Semiconductor hiện tại thì năm 2024 hứa hẹn sẽ làm năm bùng nổ cho cổ phiếu thuộc lĩnh vực bán dẫn này.

 

Dự báo giá cổ phiếu ON Semiconductor vào năm 2024

Dự báo giá cổ phiếu ON Semiconductor vào năm 2024 – Nguồn: Tipranks

7. Rủi ro cho ngành bán dẫn trong năm 2024 là gì?


Những rủi ro mà ngành bán dẫn phải đối mặt là rất đa dạng và cực kỳ phức tạp, không chỉ phụ thuộc vào các yếu tố bên trong ngành và các công ty bán dẫn mà còn chịu ảnh hưởng từ tình hình chính trị các quốc gia trên thế giới. Trước khi đầu tư vào ngành bán dẫn, bạn cần hiểu rõ về đặc điểm của lĩnh vực đầy tiềm năng phát triển nhưng cũng không kém rủi ro này.

Dưới đây là những rủi ro lớn chính mà ngành bán dẫn phải đối mặt trong năm 2024 cũng như trong các năm tiếp theo:

Địa chính trị: Dự luật của Mỹ có thể khiến các công ty trong nước của Mỹ tipees tục mất thêm các khách hàng là các công ty trong ngành Ngành bán dẫn của Trung Quốc, vốn tiêu thụ gần 1/4 sản phẩm thiết bị điện tử bán dẫn từ Mỹ. Sau khi dự luật của Mỹ được thông qua, các hãng bán dẫn như Qualcomm, Micron, Nvidia và AMD đều phải đối mặt với nguy cơ mất các khách hàng lớn đến từ Trung Quốc.

Rủi ro về nhu cầu: Nhu cầu đối với toàn ngành bán dẫn mặc dù đang có dấu hiệu tăng trở lại nhưng so với dữ liệu trong lịch sử thì vẫn đang ở mức khá thấp. Các lô hàng máy tính, điện thoại di động… đều giảm đáng kể, nền kinh tế toàn cầu vẫn còn chịu ảnh hưởng nặng nề của suy thoái, và nhu cầu tiêu dùng suy yếu. Tuy nhiên, ngành bán dẫn có tính chu kỳ và nhu cầu về các sản phẩm, linh kiện bán dẫn chắc chắn sẽ tăng lên đáng kể. Rủi ro lớn nhất lúc này là nếu các nhà đầu tư nhận thấy nhu cầu về các sản phẩm bán dẫn vẫn chưa chạm mức thấp nhất vào năm 2024, giá cổ phiếu của các công ty hoạt động trong lĩnh vực bán dẫn nhiều khả năng sẽ còn giảm sâu hơn nữa.

Rủi ro vĩ mô: Cục Dự trữ Liên bang FED tiếp tục chưa có dấu hiệu hạ nhiệt lãi suất. Không chỉ ngành công nghiệp bán dẫn mà toàn bộ ngành công nghệ nói chung đều đang chịu áp lực ngày càng lớn về mặt lợi nhuận. Đối mặt với tình trạng suy thoái kinh tế này, các nhà đầu tư sẽ không khỏi nghi ngờ về tốc độ tăng trưởng thu nhập trong tương lai của các lĩnh vực công nghệ, nhất là công nghiệp bán dẫn.

Mặt khác, kỳ vọng về thu nhập trong tương lai của các công ty hoạt động trong lĩnh vực bán dẫn được tính toán dựa trên các giả định về lãi suất hoặc lạm phát. Nếu Cục Dự trữ Liên bang FED tiếp tục duy trì mức lãi suất như hiện tại vào năm 2024, thậm chí là còn tăng thêm, tỷ lệ giá trên thu nhập (PE) của các công ty bán dẫn có thể sẽ bị sụt giảm đáng kể. Ngay cả khi kết quả hoạt động của các công ty trong ngành bán dẫn có tốt đến mấy thì sự bi quan của nhà đầu tư về việc FED tăng lãi suất, hay lo lắng về tình hình suy thoái của nền kinh tế sẽ gây ảnh hưởng không nhỏ đến giá cổ phiếu ngành bán dẫn.

8. Kết luận


Tính từ thời điểm ngày 11 tháng 01 năm 2023 đến ngày 11 tháng 01 năm 2024, tron, Chỉ số Chất bán dẫn Philadelphia SOX đã tăng tới 49,60% (theo TradingView) – một tốc độ tăng trưởng thực sự ấn tượng. Các cổ phiếu ngành bán dẫn được đưa vào chỉ số đều có tiềm năng tăng trưởng rất tốt vào năm 2024, cả từ góc độ vĩ mô và vi mô.

Các nhà đầu tư quan tâm đến ngành công nghiệp bán dẫn nên tiếp tục chú ý đến Chỉ số Chất bán dẫn Philadelphia, cũng như các cổ phiếu riêng lẻ nằm trong rổ chỉ số này. Điều cần lưu ý là các chính sách hạn chế được nhiều quốc gia áp dụng đối với xuất nhập khẩu chất bán dẫn, và liệu chu kỳ tăng trưởng của thị trường bán dẫn đã được bắt đầu trong năm 2024 này hay chưa.


03 bước đơn giản để giao dịch toàn cầu với 50.000 vốn ảo miễn phí
1
ĐĂNG KÝ
Điền thông tin cá nhân vào biểu mẫu đăng ký
2
NẠP TIỀN
Nap vốn vào tài khoản giao dịch, tối thiểu là $50
3
GIAO DỊCH
Tìm kiếm cơ hội giao dịch và đặt lệnh mua bán
bannerBg


Câu hỏi thường gặp
Chất bán dẫn là gì?
Chất bán dẫn (tiếng Anh gọi là semiconductor) là một loại vật liệu đặc biệt trong ngành công nghiệp điện tử, có khả năng điều khiển và truyền dẫn dòng điện một cách rất hiệu quả. Chất bán dẫn có độ dẫn điện ở mức trung gian, nằm giữa chất dẫn điện (conductors) và chất cách điện (insulators). Semiconductor hoạt động như một chất cách điện ở nhiệt độ thấp và có tính dẫn điện ở nhiệt độ phòng. Các tính chất của chất bán dẫn được sử dụng trong nhiều thiết bị điện tử, chẳng hạn như máy tính, điện thoại di động, thiết bị điện tử tiêu dùng…, đóng vai trò rất quan trọng trong sự phát triển của công nghệ nói riêng và nền văn minh nhân loại nói chung.
Ngành công nghiệp bán dẫn là gì?
Ngành công nghiệp bán dẫn (hay còn gọi là semiconductor industry) là hạt nhân của ngành công nghiệp điện tử, có nhiệm vụ tạo ra vi mạch và linh kiện điện tử dùng để sản xuất ra các sản phẩm phức tạp như một siêu máy tính cho đến các sản phẩm đơn giản dân dụng như máy giặt. Đây là một trong những ngành có tốc độ phát triển thần tốc nhất trong thị trường công nghệ hiện nay.
Công nghệ bán dẫn gồm những lĩnh vực nào?
Hiểu đơn giản công nghệ bán dẫn là các công nghệ sử dụng chất bán dẫn để tạo ra các vi mạch và chip. Trong đó, công nghệ bán dẫn được chia thành hai lĩnh vực chính là thiết kế và sản xuất. Lĩnh vực thiết kế chịu trách nhiệm phát triển các kiến trúc, thiết kế vi mạch. Lĩnh vực sản xuất chịu trách nhiệm trong việc sản xuất các vi mạch và chip.
Tiềm năng tăng trưởng của các cổ phiếu ngành bán dẫn trong năm 2024?
Việc mở rộng sử dụng các sản phẩm điện tử tiêu dùng trên toàn thế giới là động lực quan trọng giúp thúc đẩy đà tăng trưởng của các cổ phiếu ngành bán dẫn. Ngoài ra, tiềm năng mở rộng của thị trường bán dẫn cũng đang rất mạnh mẽ, nhờ vào sự phát triển của các công nghệ mới như trí tuệ nhân tạo (AI), Internet of Things (IoT) và công nghệ học máy (ML). Do những đổi mới này, chip nhớ sẽ cần phải xử lý các dữ liệu khổng lồ nhanh hơn. Nhu cầu về chip nhớ nhanh hơn và tinh vi hơn trong các ứng dụng công nghiệp cũng sẽ tăng đáng kể, tất yếu làm giá các cổ phiếu ngành bán dẫn trong năm 2024 và các năm tiếp theo tăng mạnh.
Tình hình cổ phiếu ngành bán dẫn tại Việt Nam?
Việt Nam đang đứng trước cơ hội phát triển và tạo đột phá mạnh cho ngành công nghiệp bán dẫn, khi mà trong khoảng thời gian gần đây, lĩnh vực bán dẫn trở nên nóng khi có những đơn vị nghiên cứu, doanh nghiệp nước ngoài đã lựa chọn Việt Nam là điểm đến đầu tư, đặt văn phòng, mở nhà xưởng. Đặc biệt, trong tuyến bố chung Việt - Mỹ mới đây cũng đã nhấn mạnh tới vấn đề hợp tác trong lĩnh vực bán dẫn. Tính từ suốt những tháng đầu năm 2023 tới nay, cổ phiếu DGC (Hóa chất Đức Giang) đã hồi phục tới 62% lên vùng giá cao nhất một năm (mức 94.000 đồng/cp). Tương tự, cổ phiếu bán dẫn FPT (CTCP FPT) đạt mức tăng 48% và hiện đang giao dịch quanh vùng đỉnh lịch sử sát ngưỡng 100.000 đồng/cp. Còn cổ phiếu CMG (CTCP Tập đoàn công nghệ CMC) cũng ghi nhận mức tăng 22% sau hơn 9 tháng, đạt 49.000 đồng/cp. Có thể thấy tình hình cổ phiếu ngành bán dẫn tại Việt Nam phát triển rất tốt.

! Cảnh báo rủi ro: Xin lưu ý rằng bất cứ hình thức đầu tư nào đều liên quan đến rủi ro, bao gồm rủi ro mất một phần hoặc toàn bộ vốn đầu tư. 


Trước khi đưa ra quyết định giao dịch, bạn cần trang bị đầy đủ kiến thức cơ bản, nắm đầy đủ thông tin về xu hướng thị trường, biết rõ về rủi ro và chi phí tiềm ẩn, thận trọng cân nhắc đối tượng đầu tư, mức độ kinh nghiệm, khẩu vị rủi ro và xin tư vấn chuyên môn nếu cần.


Ngoài ra, nội dung của bài viết này chỉ là ý kiến cá nhân của tác giả, không nhất thiết có ý nghĩa tư vấn đầu tư. Nội dung của bài viết này chỉ mang tính tham khảo và độc giả không nên sử dụng bài viết này như bất kỳ cơ sở đầu tư nào. 


Nhà đầu tư không nên sử dụng thông tin này để thay thế phán quyết độc lập hoặc chỉ đưa ra quyết định dựa trên thông tin này. Nó không cấu thành bất kỳ hoạt động giao dịch nào và cũng không đảm bảo bất kỳ lợi nhuận nào trong giao dịch. 


Nếu bạn có thắc mắc gì về số liệu, thông tin, phần nội dung liên quan đến Mitrade trong bài, vui lòng liên hệ chúng tôi qua email:. Nhóm Mitrade sẽ kiểm duyệt lại nội dung một cách kỹ lưỡng để tiếp tục nâng cao chất lượng của bài viết.


Bài viết này có hữu ích với bạn không?
Các bài viết liên quan
placeholder
Chỉ số S&P 500 là gì? Hướng dẫn chi tiết về cách chơi SP500 indexS&P 500 Index (viết đầy đủ trong tiếng Anh là Standard & Poor's 500 Stock Index) là 1 chỉ số chứng khoán dựa trên vốn hóa thị trường của 500 công ty giao dịch công khai trên thị trường chứng khoán Mỹ, nhằm cung cấp cho các nhà đầu tư thông tin về sự chuyển động tổng thể của thị trường.
Tác giả  Nhóm TraderinsInsights
S&P 500 Index (viết đầy đủ trong tiếng Anh là Standard & Poor's 500 Stock Index) là 1 chỉ số chứng khoán dựa trên vốn hóa thị trường của 500 công ty giao dịch công khai trên thị trường chứng khoán Mỹ, nhằm cung cấp cho các nhà đầu tư thông tin về sự chuyển động tổng thể của thị trường.
placeholder
TOP 15 chỉ số chứng khoán Mỹ và cổ phiếu Mỹ trên thị trường chứng khoán Mỹ Nếu bạn đã từng quan tâm đến thị trường chứng khoán Mỹ thì chắc hẳn bạn đã biết đến các chỉ số chứng khoán Mỹ và cổ phiếu Mỹ lớn có thể kể đến như: ■ Chỉ số: Chỉ số Dow Jones, S&P 500, Nasdaq Composite, Nasdaq 100.v.v ■ Cổ phiếu: Apple, Tesla, Amazon, Google, Disney, Johnson&Johnson..v.v Đây đều là cổ phiếu của các công ty lớn và còn nhiều hơn nữa cổ phiếu và chỉ số khác. Hãy cùng tìm hiểu các cổ phiếu Mỹ và chỉ số chứng khoán Mỹ hot trong bài viết lần này.
Tác giả  Nhóm TraderinsInsights
Nếu bạn đã từng quan tâm đến thị trường chứng khoán Mỹ thì chắc hẳn bạn đã biết đến các chỉ số chứng khoán Mỹ và cổ phiếu Mỹ lớn có thể kể đến như: ■ Chỉ số: Chỉ số Dow Jones, S&P 500, Nasdaq Composite, Nasdaq 100.v.v ■ Cổ phiếu: Apple, Tesla, Amazon, Google, Disney, Johnson&Johnson..v.v Đây đều là cổ phiếu của các công ty lớn và còn nhiều hơn nữa cổ phiếu và chỉ số khác. Hãy cùng tìm hiểu các cổ phiếu Mỹ và chỉ số chứng khoán Mỹ hot trong bài viết lần này.
placeholder
NASDAQ là gì? Cách chơi Chỉ số NASDAQ (NAS100) của sàn NASDAQLà sàn giao dịch chứng khoán điện tử đầu tiên trên thế giới, Nasdaq có ảnh hưởng lớn đến thị trường chứng khoán thế giới và luôn được các nhà kinh tế theo sát. Chỉ số Nasdaq Composite và Nasdaq 100 là hai chỉ số quan trọng mà các nhà giao dịch trên Nasdaq cần phải nắm bắt kỹ càng. Bài viết dưới đây nhằm cung cấp cho các nhà đầu tư một cái nhìn chi tiết về Nasdaq và 2 Nasdaq index chính.
Tác giả  Jane PhạmInsights
Là sàn giao dịch chứng khoán điện tử đầu tiên trên thế giới, Nasdaq có ảnh hưởng lớn đến thị trường chứng khoán thế giới và luôn được các nhà kinh tế theo sát. Chỉ số Nasdaq Composite và Nasdaq 100 là hai chỉ số quan trọng mà các nhà giao dịch trên Nasdaq cần phải nắm bắt kỹ càng. Bài viết dưới đây nhằm cung cấp cho các nhà đầu tư một cái nhìn chi tiết về Nasdaq và 2 Nasdaq index chính.
placeholder
Cách chơi chứng khoán thế giới trực tuyến và TOP 20 các chỉ số chứng khoán thế giới Thị trường chứng khoán thế giới được phản ánh thông qua các chỉ số chứng khoán của các quốc gia. Theo dõi chỉ số chứng khoán hàng ngày là điều cơ bản của người tham gia thị trường này. Không những vậy, các sàn chứng khoán thế giới còn cho phép nhà đầu tư giao dịch các chỉ số chứng khoán thế giới. Theo kinh nghiệm giao dịch của mình, có một cái nhìn toàn cảnh về hai nhân tố này có thể giúp các nhà giao dịch chứng khoán đưa ra được một lựa chọn đầu tư đúng đắn cho mình.
Tác giả  Jane PhạmInsights
Thị trường chứng khoán thế giới được phản ánh thông qua các chỉ số chứng khoán của các quốc gia. Theo dõi chỉ số chứng khoán hàng ngày là điều cơ bản của người tham gia thị trường này. Không những vậy, các sàn chứng khoán thế giới còn cho phép nhà đầu tư giao dịch các chỉ số chứng khoán thế giới. Theo kinh nghiệm giao dịch của mình, có một cái nhìn toàn cảnh về hai nhân tố này có thể giúp các nhà giao dịch chứng khoán đưa ra được một lựa chọn đầu tư đúng đắn cho mình.
placeholder
Chỉ số Dow Jones là gì? Cách giao dịch Dow jones index(DJIA) online hiệu quả nhất năm 2024Dow jones index, Chỉ số Dow Jones (hay còn gọi là Dow) được tạo thành từ ba mươi cổ phiếu được niêm yết trên Sàn giao dịch chứng khoán New York và NASDAQ, do chính công ty Dow Jones trực tiếp quản lý. Đối với các nhà đầu tư, chỉ số Dow Jones chính là thước đo để tính toán cho toàn bộ thị trường của Mỹ. Chỉ số Dow Jones bao gồm tất cả các ngành công nghiệp chính, có thể kể đến tài chính, công nghệ, giải trí, bán lẻ hay tiêu dùng của thị trường Mỹ.
Tác giả  Jane PhạmInsights
Dow jones index, Chỉ số Dow Jones (hay còn gọi là Dow) được tạo thành từ ba mươi cổ phiếu được niêm yết trên Sàn giao dịch chứng khoán New York và NASDAQ, do chính công ty Dow Jones trực tiếp quản lý. Đối với các nhà đầu tư, chỉ số Dow Jones chính là thước đo để tính toán cho toàn bộ thị trường của Mỹ. Chỉ số Dow Jones bao gồm tất cả các ngành công nghiệp chính, có thể kể đến tài chính, công nghệ, giải trí, bán lẻ hay tiêu dùng của thị trường Mỹ.
Ad