EUR/USD phục hồi khi Trump hoãn tấn công Iran, Waller ủng hộ cắt giảm lãi suất vào tháng 7
- EUR/USD tăng 0,36%, dự kiến kết thúc tuần không thay đổi sau khi Trump hoãn hành động quân sự chống lại Iran.
- Cuộc gọi của Waller về việc cắt giảm lãi suất vào tháng 7 trái ngược với báo cáo của Fed và lập trường thận trọng của Barkin.
- Thỏa thuận thương mại EU-Mỹ đang gặp nguy hiểm khi thời hạn 9 tháng 7 đến gần, hạn chế tiềm năng tăng giá.
Đồng Euro phục hồi một phần so với đồng đô la Mỹ vào thứ Sáu và dự kiến kết thúc tuần gần như không thay đổi khi khẩu vị rủi ro xấu đi. Điều này diễn ra bất chấp việc Tổng thống Mỹ Donald Trump hoãn can thiệp quân sự vào cuộc xung đột Israel-Iran. Tại thời điểm viết bài, EUR/USD giao dịch ở mức 1,1534, tăng 0,36%.
Khẩu vị thị trường đã chuyển sang tiêu cực do các chính sách thương mại của Mỹ hạn chế các nhà sản xuất chip có lợi ích sản xuất tại Trung Quốc khi một quan chức hàng đầu của Mỹ tìm cách thu hồi các miễn trừ đã khiến các chỉ số chính của Mỹ giảm mạnh. Trong khi đó, quyết định của Trump ủng hộ ngoại giao hơn là chiến đấu, hoãn một cuộc tấn công có thể xảy ra trong hai tuần, đã hỗ trợ đồng tiền chung. Tuy nhiên, Iran cho biết họ sẽ không đàm phán trong khi Israel tiếp tục các hành động thù địch.
Một sự kiện khác đã thúc đẩy đồng Euro là Thống đốc Cục Dự trữ Liên bang (Fed) Christopher Waller thông báo rằng ông ủng hộ việc cắt giảm lãi suất vào tháng 7. Ngược lại, báo cáo chính sách tiền tệ của Fed cho thấy chính sách hiện tại đang ở vị trí tốt giữa sự không chắc chắn về các cú sốc bên ngoài, trong khi Chủ tịch Fed Richmond Thomas Barkin ủng hộ sự kiên nhẫn hơn trước khi giảm lãi suất.
Mặc dù vậy, EUR/USD có thể bị áp lực do không đạt được thỏa thuận thương mại giữa Liên minh châu Âu (EU) và Hoa Kỳ. Cơ hội đạt được thỏa thuận đang giảm dần khi thời gian trôi qua đến thời hạn 9 tháng 7.
Về mặt dữ liệu, EU đã công bố rằng chỉ số Niềm tin người tiêu dùng EU đã khiến các nhà đầu tư thất vọng, mặc dù các nhà giao dịch đã phớt lờ chỉ số xấu và đẩy EUR/USD lên cao hơn.
Tóm tắt các yếu tố thị trường hàng ngày: EUR/USD phớt lờ sự diều hâu của Fed và tăng giá
- Địa chính trị sẽ tiếp tục thúc đẩy hành động giá, điều này cho đến nay đã mang lại lợi ích cho việc tăng giá đồng đô la Mỹ. Do đó, một môi trường tránh rủi ro rất có thể sẽ đẩy EUR/USD xuống thấp hơn, mặc dù giao dịch "Bán Mỹ" vẫn còn nguyên vẹn.
- Dữ liệu mới từ Hoa Kỳ cho thấy nền kinh tế đang hạ nhiệt, với chỉ số Sản xuất của Fed Philadelphia giữ ở mức -4 trong tháng 6, không thay đổi so với tháng 5 nhưng không đạt kỳ vọng về một sự thu hẹp nhẹ hơn là -1.
- Chủ tịch Fed Jerome Powell cho biết ngân hàng đang ở chế độ chờ đợi, đồng thời cho biết chính sách đang có tính hạn chế vừa phải. Ông thêm rằng miễn là thị trường lao động vẫn vững chắc và lạm phát hạ nhiệt, việc giữ lãi suất là "điều đúng đắn để làm."
- Trong tuần, Fed đã giữ lãi suất không thay đổi ở mức 4,25%-4,50%. Các quan chức Fed đã cập nhật dự báo kinh tế của họ, hạ thấp triển vọng tăng trưởng GDP năm 2025 xuống 1,4% từ 1,7% trong tháng 3. Dự báo tỷ lệ thất nghiệp đã được điều chỉnh lên 4,5% từ 4,4%, trong khi dự báo lạm phát PCE cơ bản tăng lên 3,1% từ 2,8%.
- Niềm tin người tiêu dùng EU trong tháng 6 đã giảm xuống -15,3, tồi tệ hơn so với mức cải thiện kỳ vọng là -14,5.
- Các nhà đầu tư trên thị trường tài chính không mong đợi ECB sẽ giảm tỷ lệ cơ sở tiền gửi 25 điểm cơ bản (bps) tại cuộc họp chính sách tiền tệ tháng 7.
Triển vọng kỹ thuật đồng Euro: EUR/USD tăng trên 1,1500, phe đầu cơ giá lên nhắm đến 1,1550
Từ góc độ kỹ thuật, xu hướng tăng của EUR/USD đang tiếp tục. Hành động giá cho thấy một mô hình biểu đồ ba nến "ngôi sao buổi sáng" cho thấy rằng người mua đang tích lũy, sẵn sàng đẩy tỷ giá hối đoái lên cao hơn. Sự xác nhận thêm được cung cấp bởi Chỉ báo sức mạnh tương đối (RSI), đang hướng lên sau khi dừng lại trong hai ngày.
Do đó, mức kháng cự đầu tiên của EUR/USD sẽ là 1,1550. Việc phá vỡ mức này sẽ mở ra 1,1600, tiếp theo là mức cao nhất từ đầu năm đến nay 1,1631. Ngược lại, một mức đóng cửa hàng ngày dưới 1,1500 sẽ mở đường để kiểm tra 1,1450. Mức hỗ trợ chính tiếp theo sẽ là Đường trung bình động đơn giản (SMA) 20 ngày ở mức 1,1438, tiếp theo là 1,1400.
Euro FAQs
Euro là đồng tiền của 19 quốc gia Liên minh châu Âu thuộc Khu vực đồng tiền chung châu Âu. Đây là đồng tiền được giao dịch nhiều thứ hai trên thế giới sau Đô la Mỹ. Năm 2022, đồng tiền này chiếm 31% tổng số giao dịch ngoại hối, với doanh thu trung bình hàng ngày là hơn 2,2 nghìn tỷ đô la một ngày. EUR/USD là cặp tiền tệ được giao dịch nhiều nhất trên thế giới, chiếm ước tính 30% tổng số giao dịch, tiếp theo là EUR/JPY (4%), EUR/GBP (3%) và EUR/AUD (2%).
Ngân hàng Trung ương Châu Âu (ECB) tại Frankfurt, Đức, là ngân hàng dự trữ của Khu vực đồng tiền chung châu Âu. ECB thiết lập lãi suất và quản lý chính sách tiền tệ. Nhiệm vụ chính của ECB là duy trì sự ổn định giá cả, nghĩa là kiểm soát lạm phát hoặc kích thích tăng trưởng. Công cụ chính của ECB là tăng hoặc giảm lãi suất. Lãi suất tương đối cao - hoặc kỳ vọng lãi suất cao hơn - thường sẽ có lợi cho đồng Euro và ngược lại. Hội đồng quản lý ECB đưa ra quyết định về chính sách tiền tệ tại các cuộc họp được tổ chức tám lần một năm. Các quyết định được đưa ra bởi người đứng đầu các ngân hàng quốc gia Khu vực đồng tiền chung châu Âu và sáu thành viên thường trực, bao gồm Thống đốc ECB, Christine Lagarde.
Dữ liệu lạm phát của Khu vực đồng tiền chung châu Âu, được đo bằng Chỉ số giá tiêu dùng đã cân đối (HICP), là một phép đo kinh tế quan trọng đối với đồng Euro. Nếu lạm phát tăng cao hơn dự kiến, đặc biệt là nếu vượt quá mục tiêu 2% của ECB, ECB buộc phải tăng lãi suất để đưa lạm phát trở lại tầm kiểm soát. Lãi suất tương đối cao so với các mức lãi suất tương đương thường có lợi cho đồng Euro, vì khiến khu vực này trở nên hấp dẫn hơn như một nơi để các nhà đầu tư toàn cầu gửi tiền.
Dữ liệu công bố đánh giá sức khỏe của nền kinh tế và có thể tác động đến đồng Euro. Các chỉ số như GDP, PMI sản xuất và dịch vụ, việc làm và khảo sát tâm lý người tiêu dùng đều có thể ảnh hưởng đến hướng đi của đồng tiền chung. Một nền kinh tế mạnh mẽ là điều tốt cho đồng Euro. Nó không chỉ thu hút nhiều đầu tư nước ngoài hơn mà còn có thể khuyến khích Ngân hàng Trung ương châu Âu (ECB) tăng lãi suất, điều này sẽ trực tiếp củng cố đồng Euro. Nếu không, nếu dữ liệu kinh tế yếu, đồng Euro có khả năng giảm. Dữ liệu kinh tế của bốn nền kinh tế lớn nhất trong khu vực đồng euro (Đức, Pháp, Ý và Tây Ban Nha) đặc biệt quan trọng vì chúng chiếm 75% nền kinh tế của Khu vực đồng euro.
Một dữ liệu quan trọng khác được công bố cho đồng Euro là Cán cân thương mại. Chỉ số này đo lường sự khác biệt giữa số tiền một quốc gia kiếm được từ xuất khẩu và số tiền quốc gia đó chi cho nhập khẩu trong một khoảng thời gian nhất định. Nếu một quốc gia sản xuất hàng xuất khẩu được săn đón nhiều thì đồng tiền của quốc gia đó sẽ tăng giá trị hoàn toàn từ nhu cầu bổ sung được tạo ra từ những người mua nước ngoài muốn mua những hàng hóa này. Do đó, Cán cân thương mại ròng dương sẽ củng cố đồng tiền và ngược lại đối với cán cân âm.
Bài viết đề xuất
