Các tên tuổi lớn ở Wall Street dự báo cổ phiếu NVIDIA đạt 330 USD, nhưng nhà đầu tư nhỏ lẻ vừa rút lui

Cổ phiếu NVIDIA vừa nhận được loạt đánh giá “mua” mới từ nhiều công ty tài chính lớn tại Wall Street chỉ trong 7 ngày. Wedbush đưa ra mức giá mục tiêu cao nhất là 330 USD, Jefferies và Mizuho đều đặt 300 USD, còn Morgan Stanley là 288 USD.

Dù vậy, cổ phiếu này đang quay đầu sau khi đạt đỉnh 236 USD. Dòng tiền của các tổ chức đã chuyển sang tiêu cực từ ngày 27/05/2024, còn khối lượng giao dịch của nhà đầu tư nhỏ lẻ cũng chuyển sang giảm từ ngày 15/05/2024. Những người mua mà Wall Street mong muốn dường như đã rời đi.

Wall Street đồng loạt nâng mức đánh giá “mua” cho cổ phiếu NVIDIA

Lúc này, thông tin về cổ phiếu NVIDIA đang rất sôi động.

Chuyên gia phân tích Daniel Ives đến từ Wedbush đã nâng mục tiêu lên 330 USD vào ngày 21/05/2024, đây là mức cao nhất trên thị trường. Con số này cho thấy mức tăng 53.59% so với mức giá đóng cửa hiện tại là 214.86 USD. Cũng trong ngày hôm đó, Joseph Moore của Morgan Stanley giữ nguyên đánh giá “mua” với mức mục tiêu 288 USD.

Jefferies đặt mục tiêu 300 USD vào ngày 22/05/2024, Mizuho cũng đặt mục tiêu 300 USD vào ngày 25/05/2024, còn Truist Financial chọn 307 USD. Ngay cả những tổ chức thận trọng hơn cũng đưa ra nhận định tích cực. DBS giữ mức 250 USD, còn UBS nâng mục tiêu từ 275 USD lên 280 USD.

Trong số 10 tổ chức được thống kê tuần này, tất cả đều đánh giá cổ phiếu NVIDIA là “mua”. Tuy nhiên, đồ thị giá lại cho một tín hiệu khác.

Dòng tiền tổ chức rút khỏi cổ phiếu NVIDIA đầu tiên

Cổ phiếu NVIDIA đã tăng 44.18% từ 164.27 USD hồi cuối tháng 03 lên đỉnh 236.84 USD vào ngày 19/05/2024. Tuy nhiên, kể từ đó giá cổ phiếu chỉ đi ngang trong biên độ hẹp, tạo thành mô hình pole-and-flag khá giống với kiểu tăng giá tiếp tục.

Bạn muốn cập nhật thêm nhiều phân tích như thế này? Đăng ký nhận bản tin mỗi ngày của biên tập viên Harsh Notariya tại đây.

Tuy nhiên, bức tranh dòng tiền đã thay đổi. Áp lực mua từ các tổ chức – theo dõi qua chỉ báo Chaikin Money Flow – đã giảm xuống dưới ngưỡng 0 vào ngày 27/05/2024. Lần gần nhất chỉ báo này giảm xuống dưới 0 là giữa tháng 03, ngay trước khi cổ phiếu NVIDIA mất 13.06% giá trị.

Khối lượng giao dịch của nhà đầu tư nhỏ lẻ cũng giảm từ ngày 15/05/2024, và khối lượng bán duy trì đều trong quá trình tích lũy chứ không giảm đi. Hai tín hiệu này đang cho cùng một chỉ báo tiêu cực, trong khi các mục tiêu giá của Wall Street lại trái ngược hoàn toàn.

Cổ phiếu bây giờ biến động mạnh hơn cả Bitcoin khi các nhà đầu tư quyền chọn chọn phe

Yếu tố quyết định giữa các đánh giá “mua” và xu hướng giảm của biểu đồ là ở biến động giá. Chỉ số biến động hàng năm 30 ngày của cổ phiếu NVIDIA hiện đạt 33.1%.

Mức này còn cao hơn so với Bitcoin là 22.9%, chỉ số NASDAQ-100 là 14.1% và S&P 500 chỉ 8.6%. Biến động này thậm chí còn vượt qua cả Tesla với 32.2% và xấp xỉ mức của Alphabet là 33.7%.

Một mã cổ phiếu với mức biến động như vậy có thể làm thay đổi hoàn toàn phân tích kỹ thuật chỉ trong một phiên nếu tâm lý thị trường thay đổi. Đây là yếu tố khó đoán nhất bây giờ. Mức mục tiêu 330 USD của Wall Street giả định sẽ có một chất xúc tác mạnh mẽ xuất hiện. Trong khi đó, diễn biến giá hiện tại lại không cho thấy dấu hiệu đó. Ở mức độ biến động như thế này, phe nào có chất xúc tác mạnh xuất hiện tiếp theo sẽ chiếm ưu thế cả tuần.

Thị trường quyền chọn đã bắt đầu phân cực, mà lại không ủng hộ phe phân tích kỹ thuật.

Ngày 19/05/2024, tỷ lệ khối lượng put-call của cổ phiếu NVIDIA là 0.49. Đến ngày 26/05/2024, tỷ lệ này giảm còn 0.42. Việc tỷ lệ này giảm có nghĩa là nhà đầu tư đang mua quyền chọn mua (call) nhiều hơn quyền chọn bán (put).

Lượng hợp đồng mở (open interest) cũng tăng nhẹ từ 0.79 lên 0.81, nhưng tín hiệu khối lượng mới thực sự phản ánh những vị thế đặt cược mới xuất hiện.

Biến động mạnh khiến nhà đầu tư không còn gia tăng các vị thế phòng thủ mà chuyển sang đặt cược vào khả năng cổ phiếu tăng mạnh nếu xuất hiện yếu tố hỗ trợ. Bây giờ cả thị trường đang chờ xem xu hướng nào sẽ được chọn tiếp theo.

Dự báo tiếp theo cho giá cổ phiếu NVIDIA

Cổ phiếu NVIDIA hiện tại đang giao dịch ở mức 214.86 USD, cao hơn 3 USD so với biên dưới của mô hình bull flag tại 211 USD. Nếu đóng cửa dưới mức 211.88 USD trong ngày, mô hình này sẽ bị suy yếu.

Nếu giá giảm xuống dưới 194.70 USD, mô hình sẽ bị phá vỡ hoàn toàn và khả năng cao giá sẽ quay về vùng đáy 164.27 USD. Ở chiều ngược lại, nếu lấy lại được mức 221.81 USD (là mức Fibonacci 0.236), sẽ là dấu hiệu đầu tiên cho hướng tăng giá.

Nếu đóng cửa trên 221.81 USD, sau đó là 227.95 USD, thì giá có thể hướng tới mốc 237.89 USD. Nếu vượt qua, các mốc tiếp theo là 244.95 USD, 253.96 USD và thậm chí lên tới 279.97 USD, là mức mở rộng 1.618 Fibonacci.

Mức giá này gần như trùng khớp với mục tiêu 280 USD của UBS. Nếu giá tăng từ 221.81 USD lên 279.97 USD thì lợi nhuận là 26%. Hiện tại, cổ phiếu NVIDIA vẫn giữ trên vùng 211 USD nên mô hình bull flag vẫn còn hiệu lực. Tuy nhiên, nếu mất mốc 194.70 USD, xu hướng sẽ quay lại về phe bán.