OneCoin's head of legal and compliance gets four years in jail as CZ sentencing comes next

Nguồn Fxstreet
  • OneCoin's Irina Dilkinska received a four-year jail sentence for her role in the $4 billion cryptocurrency pyramid scheme.
  • Investors must exercise caution as cryptocurrency scams thrive during bull seasons.
  • Former Binance CEO Changpeng Zhao’s  sentencing in US federal court on April 30 may affect BNB's price.

The head of legal and compliance for crypto pyramid scheme OneCoin was sentenced on Wednesday to four years in prison by US District Judge Edgardo Ramos, according to a press release by the US Department of Justice. With the bull season making waves in the crypto community, many have expressed concerns of similar scams that may abound in the space.

Also read: Kucoin Exchange, execs charged by DoJ, HSI, authority cites ‘multibillion-dollar criminal conspiracy’

History of the OneCoin scam

Ruja Ignatova, dubbed “Cryptoqueen” established OneCoin in 2014 in Bulgaria, touting it to be the next big thing that would surpass Bitcoin and other cryptocurrencies at the time. Ruja traveled across several countries, convincing investors to invest their money by promising hefty returns. However, authorities later discovered in 2017 that the whole project was a scam, and its touted cryptocurrency was non-existent. 

Ruja disappeared after the discovery, and she was last seen in a flight to Greece. During its operation, OneCoin and its executives defrauded about $4 billion from investors between Q4 2014 and Q4 2016, making it one of the largest cryptocurrency scams ever. 

Several of OneCoin's executives were charged to court after the incidents. Ruja's brother, Konstantin Ignatova, received a 90-year prison sentence after pleading guilty to money laundering and fraud. Earlier this year, OneCoin's lawyer Mark Scott, who laundered $400 million for the scam project, received a sentence of 10 years in prison.

Read more: SBF sentenced to 25 years in prison after November conviction

Irina Dilkinska sentenced to four years in prison

Irina Dilkinska is the latest addition to OneCoin executives who have been sentenced. The press release announcing the sentence of Irina was made public by Damian Williams, the United States Attorney for the Southern District. She was sentenced to four years for her role in the scheme by US District Judge Edgardo Ramos.

Dilkinska, who was head of legal and compliance for OneCoin, "assisted in running its day-to-day operations and laundered money for OneCoin," said the announcement. This included "arranging for the transfer of $110 million in fraudulently obtained OneCoin proceeds to a Cayman Islands entity," it further stated.

This follows the sentencing of Sam Bankman-Fried to 25 years in prison on March 28 for spearheading several scams that saw customers of the bankrupt exchange losing up to $8 billion.

Also read: Kucoin's BTC, ETH, and USDT reserves dip after charges from US DoJ and CFTC

In the same vein, former Binance CEO Changpeng Zhao, also known as "CZ”, will face sentencing on April 30 after pleading guilty to charges of not maintaining effective anti-money laundering (AML) procedures in Binance.US. As the date approaches, traders are keeping an eye on Binance Coin (BNB) and how it could react to the sentence.  A filing in the case revealed that CZ could face up to 10 years in prison.

Consequently, crypto exchange Kucoin and its founders have also been charged by the US Department of Justice and the Commodity and Futures Trading Commission for failure to adhere to robust AML policies and breaching the Bank Secrecy Act.

Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Chỉ dành cho mục đích thông tin. Hiệu suất trong quá khứ không đảm bảo cho kết quả trong tương lai.
placeholder
Tâm lý lo sợ bao trùm khiến Bitcoin khó vượt mốc 100,000 USDGiá Bitcoin (BTC) đã gặp khó khăn trong việc lấy lại mốc 100,000 USD, đối mặt với nhiều lần từ chối khiến giá giảm mạnh. Dù gặp những trở ngại này, BTC vẫn thể hiện sự kiên cường và duy trì trên các m
Tác giả  BeInCrypto
15 giờ trước
Giá Bitcoin (BTC) đã gặp khó khăn trong việc lấy lại mốc 100,000 USD, đối mặt với nhiều lần từ chối khiến giá giảm mạnh. Dù gặp những trở ngại này, BTC vẫn thể hiện sự kiên cường và duy trì trên các m
placeholder
Thuế quan Mỹ: Liệu có trở thành thảm họa?Canada đã thông báo áp dụng mức thuế 25% đối với hàng hóa nhập khẩu từ Mỹ trị giá 155 tỷ CAD. Mexico cho biết sẵn sàng thương lượng với Mỹ về các vấn đề biên giới, nhưng cũng không loại trừ khả năng á
Tác giả  TradingKey
18 giờ trước
Canada đã thông báo áp dụng mức thuế 25% đối với hàng hóa nhập khẩu từ Mỹ trị giá 155 tỷ CAD. Mexico cho biết sẵn sàng thương lượng với Mỹ về các vấn đề biên giới, nhưng cũng không loại trừ khả năng á
placeholder
DeepSeek làm chao đảo các ông lớn công nghệ AI của Mỹ: NVIDIA thua thiệt, Apple thắng lợi?Mô hình DeepSeek-R1 của Trung Quốc với khả năng hiệu suất cao và giá trị vượt trội đã làm dấy lên làn sóng AI giá rẻ, điều này tạo ra hai tác động trái ngược đối với Apple - hãng đã “chậm chạp” trong
Tác giả  TradingKey
20 giờ trước
Mô hình DeepSeek-R1 của Trung Quốc với khả năng hiệu suất cao và giá trị vượt trội đã làm dấy lên làn sóng AI giá rẻ, điều này tạo ra hai tác động trái ngược đối với Apple - hãng đã “chậm chạp” trong
placeholder
WTI tăng cao hơn mức 72,00$ bất chấp lo ngại về chiến tranh thương mạiWest Texas Intermediate (WTI), chuẩn dầu thô của Mỹ, đang giao dịch quanh mức 72,15$ trong phiên giao dịch châu Á sớm vào thứ Ba
Tác giả  FXStreet
20 giờ trước
West Texas Intermediate (WTI), chuẩn dầu thô của Mỹ, đang giao dịch quanh mức 72,15$ trong phiên giao dịch châu Á sớm vào thứ Ba
placeholder
Sau thành công của TST, đây có thể là 6 đồng coin tiềm năng trên BNB ChainToken TST được niêm yết trên Binance trong ba ngày, với giá trị thị trường hơn 500 triệu USD. BeInCrypto đã tổng hợp Top 6 đồng coin tiềm năng trên BNB Chain.Top 6 đồng coin tiềm năng trên BNB ChainVà
Tác giả  BeInCrypto
Hôm qua 07: 40
Token TST được niêm yết trên Binance trong ba ngày, với giá trị thị trường hơn 500 triệu USD. BeInCrypto đã tổng hợp Top 6 đồng coin tiềm năng trên BNB Chain.Top 6 đồng coin tiềm năng trên BNB ChainVà
sản phẩm liên quan
goTop
quote